Факторный анализ рентабельности собственного капитала:

	На начало года	На конец года
ЧП/ВР	40050/205176	77258/304713
ВР/ВБ	205176/89943	304713/167262
ВБ/СК	89943/67849	167262/145107

Рентабельность собственного капитала =

	На начало года	На конец года
ЧП/ВР	0,19	0,25
ВР/ВБ	2,28	1,82
ВБ/СК	1,32	1,15
Рентабельность СК	0,57	0,52

Факторный анализ	На начало года	На конец года
Чистая прибыль	40050	77258
Выручка	205176	304713
Активы	83714	161033
Собственный капитал	67849	145107
	0,57	0,52

(77258 /205176) * (205176 / 83714) * (83714 / 67849) = 1,11

Δ1 = 0,57 – 1,11 = -0,54

(77258/304713) * (205176 / 83714) * (83714 / 67849) = 0,75

Δ2 =1,11 - 0,75 = 0,36

(77258/304713) * (304713 / 161033) * (83714 / 67849) = 0,58

Δ3 = 0,75 - 0,58 = 0,17

(77258/ 304713) * (304713 / 161033) * (161033 / 145107) = 0,52

Δ4 = 0,58 - 0,52 = 0,06

Δобщ = 0,05

Наибольшее влияние на изменение рентабельности собственного капитала оказало изменения выручки.

Факторный анализ изменения общей рентабельности показывает, что рентабельность уменьшилась и это изменение связано с уменьшением оборачиваемости активов.

АНАЛИЗ БЕЗУБЫТОЧНОСТИ

Точка безубыточности (ТБ):

а) за предыдущий период: 44334

б) за отчетный период: 57752

Запас прочности:

а) за предыдущий период: 0,78 = 78 %

б) за отчетный период: 0,81 = 81 %

Запас прочности за отчетный период стал выше, следовательно, усилилась устойчивость бизнеса к колебаниям рынка.

Проведем факторный анализ запаса прочности:

	за предыдущий период	за отчетный период
Постоянные затраты	22591	32960
Выручка	205176	304713
ЦК	0,47	0,57
Переменные затраты	100628	130811

ЗП₀ = 1 - (22591/(205176*0,47)) = 0,77

ЗП₁ = 1 - (22591/(304713*0,47)) = 0,85

ЗП₂ = 1 - (32960/(304713*0,47)) = 0,77

ЗП₃ = 1 - (32960/(304713*0,57)) = 0,82

Δ1 = 0,77 – 0,85 = - 0,08

Δ2 = 0,85 – 0,77 = 0,08

Δ3 = 0,77 – 0,82 = - 0,05

Δобщ = - 0,05

Наибольшее влияние на изменение запаса прочности оказывают пост. затраты.

Оддс Отчет о движении денежных средств

ОДДС Позиция
1.Основная деятельность
1.1 Прибыль от ОД	54654
1.2 Налог на прибыль	13227
1.3 Амортизация	0
Итого по ОД	41427
1.4 Изменение ЧОК
1.4.1 Незавершенное производство	0
1.4.2 Авансы поставщикам	0
1.4.3 Производственные запасы	-262
1.4.4 Готовая продукция	8311
1.4.5 Дебиторская задолженность	56097
1.4.6 Прочие текущие активы	-7455
Итого текущих активов	56691
1.5.1 Кредиторская задолженность	3221
1.5.2 Авансы покупателей	0
1.5.3 Расчеты с бюджетом и внебюджетными фондами	3625
1.5.4 Расчеты по зарплате	5
1.5.5 Прочие текущие пассивы	1138
Итого текущих пассивов	7989
Итого изменение ЧОК	48702
Итого поступлений от основной деятельности	90129
2. Инвестиционная деятельность
2.1 Постоянные инвестиционные издержки	18485
2.2 Прочие операционные доходы	2005
2.3 Прочие операционные расходы	3273
Итого поступлений по инвестиционной деятельности	17217
3. Финансовая деятельность
3.1 Изменение уставного капитала	0
3.2 Изменение долгосрочных обязательств	2262
3.3 Изменение краткосрочных кредитов	0
3.4 Внереализационные доходы	16
Итого по финансовой деятельности	2278
Чистый денежный поток (ДП)	109624
Фактический денежный поток (ден. средства)	2143
Непроизводственное потребление	-107481

Таким образом мы видим, что произошло непредвиденное потребление -107481, т.е. предприятие потратило средства на цели, не связанные с основной деятельностью.

Поступления от основной деятельности 54654 > 0, следовательно, для финансирования оборотного капитала средств хватает;

Итого поступлений от основной деятельности составляет 90129 >0, предприятие способно приносить прибыль.