3. Количественная и качественная оценка риска при принятии управленческих решений.

Факторы оценки природы риска. Природа риска в рыноч­ной экономике обусловлена следующими факторами:

– ограниченной сферой государственного регулирования хо­зяйст­венной деятельности;

– усилением роли случайных факторов во взаимодействии предприятия с внешней средой;

– частной (и ее видами) собственностью предпринимателя, ее владением, пользованием, распоряжением;

– конкурентной борьбой товаропроизводителей и других хо­зяйст­вующих субъектов;

– всеобъемлющим характером риска, распространяющимся на сферы общественной жизни как производственную, так и не­производст­венную. Он имеет место на этапах производства, про­дажи, закупки, менеджмента и др.

Сложность оценки риска в УР заключается в следующем: • носят вероятностный характер; часто отсутствует статистика показателей; неопределенность присуща всем элементам затрат; человек может обладать различными точками зрения по раз­лич­ным ролям.

Целесообразны основные направления исследования риска: – события – измерение риска (в количественных показателях); – повышение безопасности (крупномасштабных технологичес­ких) систем; – анализ причин аварии.

Прямая задача – поиск решений по устранению последствий аварий или отказа систем. Обратная задача – поиск решений по предотвращению возмож­ной аварии или отказа системы. Дерево отказов – базисный прогноз некоторого конечного (ава­рий­ного) состояния системы (первично). Дерево событий или решений – вторично, оно дает решение обрат­ной, а не прямой задачи.

Количественная и качественная оценка риска: Виды анализа рисков

По технологии проведения различают два взаимодополняющих вида анализа рисков: качественный и количественный. Качест­вен­ный анализ может быть сравнительно простым, его главная зада­ча – опре­делить факторы риска, этапы и работы с риском. Коли­чественный анализ означает численное определение размеров рисков отдельных этапов и проекта в целом.

Группы факторов риска. Все факторы, так или иначе влияющие на риск, можно условно разделить на две группы: объективные и субъективные. К субъек­тивным относятся факторы, характеризующие непосредст­венно данную фирму. Это производственный потенциал, техни­ческое осна­щение, организация труда, его производительность, уровни специализации, техники безопасности и т.д. Объективные факторы не зависят от деятельности предприятия (инфляция, конкуренция, политические и экономические кризисы).

Принципы анализа риска. При анализе риска используются принципы, предложенные американским экспертом Б.Берммером: – потери от риска независимы друг от друга; – потеря по одному направлению из «портфеля рисков» не обяза­тельно увеличивает вероятность потери по другому; – максимально возможный ущерб не должен превышать финан­совых возможностей участника рискового проекта.

Типы рисков. Риски подразделяются на два типа – динамический и статический. Динамический – это риск непредвиденных изменений стоимости основного капитала (вследствие принятия управлен­ческих решений) или рыночных, политических условий, которые могут привести как к потерям, так и к дополнительным доходам. Статический – это риск потерь реальных активов из-за нанесения ущерба собственности, а также потерь дохода по причине недее­способности организации. Этот риск приводит только к потерям. Следовательно, статический риск следует свести к минимуму.

Измерение рисков. Риск характеризуется на качественном и количественном уровнях в виде затрат (либо снижения доходов), а также может иметь абсолютное (физическое, материально-вещественное) или стоимостное выражение. Риск R может быть рассчитан и в относительных показателях как отношение величины возможных потерь П к сумме основных средств O_i и оборотных средств О₂ предприятия; либо к общим затратам ресурсов (3); ожидаемым доходам от намечаемых действий Д.

R=П/(О₁+О₂)  100; R=П/З  100; R=П/Д  100.

Понятие «степень риска» имеет количественную оценку и опре­де­ляется как произведение вероятности неудачи и предпо­ложи­тель­ной величины затрат:

С_р=В  З или С_р=ВП  З,

Выражение степени риска. Степень риска имеет стоимостное и процентное выражение, поэтому различают абсолютный и относительный риск. Поскольку размеры капитала и продолжительность существования предприя­тий на рынке неодинаковы, расчет относительного риска показы­вает «тяжесть» понесенного ущерба либо величину выигрыша.

Риск определяет соотношение двух полярных результатов, полученных от реализации УР: отрицательного Н (полное невыпол­нение) и положительного З_д (достижение запланированного). К = Н/Зд*100%.

Обычно риск оценивается дискретно либо как соотношение пары чисел (например, 1: 9; 20%: 80%), либо как процент отрица­тельного исхода (например, 0,01%). Например, риск 2: 8 означает, что только в двух случаях из десяти решение не будет реализовано: риск 10% означает, что на 10% не гарантируется положительный исход принятого решения; риск 50% : 50% (фифти-фифти) означает равную вероятность как отрицательного, так и положительного исхода процесса. При количественном анализе риска могут использоваться раз­личные методы. Наиболее распространенными среди них яв­ляют­ся: статистический, аналитический, метод экспертных оценок, анализ целесообразности затрат, использование аналогов. Широко приме­няются при этом различные формулы, графики, таблицы.

В практике принятия рискованных решений придерживаются шкалы допустимого риска, отражающей вид риска и величину связанных с ним потерь:

Шкала допустимого риска

Вид риска	Величина (коэффициент) риска, %
Незначительный	До 5
Малый	5-10
Средний	10-20
Повышенный	21-30
Азартный	Свыше 30

Как правило, большинству рискованных решений соответствует средняя величина риска – в пределах 20%, хотя с учетом специфи­ки ситуации выбор руководителя может быть и иным.