Практическое занятие №6. Тема «Фондовая биржа: совершение операций».

Вопросы для обсуждения:

1. Открытие позиций (длинные позиции, короткие позиции: назначение, степень риска).

2. Маржинальная торговля: понятие маржи, вариационная маржа.

3. Типы торговых приказов (рыночные приказы, лимитированные приказы, стоп-приказы, прочие приказы)

4. Методы торговли. Внутридневной трейдинг, среднесрочные спекуляции, пассивное инвестирование, активное инвестирование – их особенности плюсы и минусы; торговля на основе: информации терминала, тех анализа (математического и графического), фундаментального анализа (макроэкономического, финансового, анализа качеств биржевого актива), и т.д.

Задание для работы с терминалом.

1. Открытие/закрытие позиций

2. Анализ открытых позиций

3. Анализ осуществленных сделок

Практическое занятие №7. Тема «Фондовая биржа: Технический анализ».

Вопросы для обсуждения:

1. Введение в технический анализ.

2. Периоды активности цены (торговые сессии российских бирж, их взаимозависимость, иностранные рынки и индексы, корреляция между инструментами).

3. Графический технический анализ. Теория Доу (основные постулаты теории Чарльза Доу). Виды графиков (периоды расчета графиков – тиковый, одноминутный, двух минутный, пятиминутный, десятиминутный, часовой и т.д.; виды графиков – линия, бары, японские свечи).

4. Технический анализ: тренды и индикаторы.

5. Трендовые модели: восходящий и нисходящий тренд; линия тренда; канал тренда; боковик и линии поддержки и сопротивления; фигуры продолжения и разворотные фигуры; исторические данные; значение объема; наименее рискованные точки входа в позицию; долгосрочные тренды, Числа Фибоначчи.

6. Индикаторы - математический технический анализ: скользящие средние; стохастический осциллятор; индекс относительной силы RSI; MACD; полосы Боллинжера; формулы расчета индикаторов; примеры использования.

Задание для работы с терминалом.

1. Создание графиков

2. Применение элементов технического анализа

3. Открытие позиций на основе технического анализа

Практическое занятие №8. Тема «Фондовая биржа: фундаментальный анализ».

Вопросы для обсуждения:

1. Основы фундаментального анализа. Отрасли российской экономики, права акционеров, облигации.

2. Макроэкономический и микроэкономический анализ. Виды фундаментального анализа и краткая их характеристика: макроэкономический, отраслевой, анализ финансовой устойчивости эмитента, оценка качеств биржевого актива; макроэкономический анализ и основные макроэкономические показатели: ВВП, обменный курс и его виды, учетная ставка, безработица, и др. Время выхода макроэкономической статистики по Европе и США, их влияние на динамику мировых рынков. Оценка качеств биржевого актива – EPS, P/E, покрытие дивиденда, коэффициент выплаты, коэффициент бета и др. Примеры оценки стоимости эмитентов.

3. Открытые акционерные общества или что надо знать инвестору о корпорациях (образование, органы управления, права акционеров, дивиденды, реорганизация и ликвидация)

4. Отрасли российской экономики и их инвестиционная привлекательность, дивидендная доходность по обыкновенным и привилегированным акциям. Современное состояние первичного рынка или IPO в России.

5. Облигации: основы. Расчет доходности и методы прогноза. Облигации: современный российский рынок. Торги облигациями на ММВБ.

Задание для работы с терминалом.

1. Формирование портфеля инвестиций.