43. Экономическая сущность и роль государственного кредита. Внутренний и внешний гос кредит

Государственный кредит - это отношения между государством и другими экономическими субъектами по мобилизации дополнительных денежных средств на условиях добровольности, платности, срочности, в которых государство выступает как заемщик или гарант.

Целью привлечения средств является:

1. покрытие бюджетного дефицита

2. регулирование денежного обращения

3. аккумуляирование средств для инвестиционных программ.

Обеспечением государственного кредита выступает все имущество, находящиеся в собственности государства, но объем залога в кредитном соглашении не указывается.  Субъектами государственно-кредитных отношений со стороны государства выступают:

• Кабинет Министров

• Органы власти

• Органы местного самоуправления

• Министерство Финансов

• Национальный Банк

В современных условиях государственный кредит выполняет следующие функции:

1. фискальную - способствует аккумулированию дополнительных средств в централизованные фонды государства

2. регулирующую - регулирует денежное обращение посредством операций на открытом рынке,что влияет на предложение денег и соответственно на саму процентную ставку.

Государственные займы, оформляемые соглашениями - это, как правило, кредиты от правительств других финансово-стабильных стран, международных организаций и финансовых институтов (МВФ, Всемирного банка, Европейского банка реконструкции и развития). 

По срокам, на которые заимствуются средства,государственные займы делятся на:

• Краткосрочные (для покрытия временных кассовых разрывов, срок погашения как правило составляет до 1 года);

• Среднесрочные (от 1 года до 5 лет);

• Долгосрочные (более 5 лет).

По признакам обеспеченности долговых обязательств - на беззакладные и закладные.  По методу определения доходов займы делятся:

1. на обязательства с твердым доходом - ставка процентов фиксируется на весь период

2. на обязательства с плавающим доходом - ставка процентов определяется под действием различных факторов, в частности, от спроса и предложения на ЦБ на финансовые рынки.

44. Способы финансового стимулирования бизнеса

Главным компонентом механизма действия финансово-кредитного стимула выступает связь между объектом стимулирования и формами материального поощрения. Большое значение имеет не только правильный выбор объекта стимулирования, но и формы материального поощрения. Последняя должна быть ощутимой для субъекта стимулирования, способствовать реализации экономического интереса предприятия. Формами материального поощрения являются налоговые льготы, финансовые санкции, определенные способы формирования бюджетных доходов, создание специальных фондов. Они должны способствовать развитию перспективных отраслей производства, обеспечению договорной дисциплины, привлечению инвестиций, повышению конкурентоспособности рабочей силы, а также росту валового внутреннего продукта, что, в свою очередь, обуславливает улучшение благосостояния населения [17].  Стимулирование в финансово-кредитном механизме выражается в использовании финансовых стимулов для повышения эффективности производственного и торгового процессов. Финансовое стимулирование эффективного использования всех экономических ресурсов осуществляется различными методами:

-         через эффективное вложение финансовых ресурсов;

-         создание поощрительных фондов (фонды потребления, фонды социальной сферы и др.);

-         использование бюджетных стимулов (представление льгот при уплате налогов всегда носит стимулирующий характер, примером может служить освобождение от уплаты многих видов налогов сельских и фермерских хозяйств с целью обеспечения их роста и развития);

-         использование финансовых санкций (штрафы, пени за несвоевременную уплату налогов, сокрытие доходов и имущества от налогообложения, непредставление налоговых деклараций и т.п.). Вообще, отношения с финансово-кредитной системой многообразны. Прежде всего, это отношения с бюджетами различных уровней и внебюджетными фондами, связанные с перечислением налогов и отчислений, а также отношения с учреждениями инфраструктуры финансового рынка (кредитными организациями, страховыми компаниями, фондовыми и валютными биржами, инвестиционными фондами и компаниями и т.п.). Кредитное стимулирование функционирует через кредитный механизм, представляющий собой:

-         систему связей по аккумуляции и мобилизации денежных капиталов между кредитными институтами и различными секторами экономики;

-         отношения, связанные с перераспределением денежного капитала между самими кредитными институтами в рамках действующего рынка капитала;

-         отношения между кредитными институтами и иностранными клиентами. Кредитный механизм включает в себя также все аспекты ссудной, инвестиционной, учредительской, посреднической, перераспределительной деятельности кредитной системы в лице ее институтов.

Выделяют следующие виды кредитов.

1.           Банковский кредит предоставляется банками и другими кредитно-финансовыми институтами юридическим лицам, населению, государству, иностранным клиентам в виде денежных ссуд.

2.           Государственный кредит - кредитные институты государства кредитуют различные секторы экономики. Во втором случае государство заимствует денежные средства у банков и других кредитно-финансовых институтов на рынке капиталов для финансирования бюджетного дефицита и государственного долга.

3.           Ссудный кредит. 

4.           Коммерческий кредит предоставляется одним функционирующим предприятием другому в виде продажи товаров с отсрочкой платежа.

5.           Потребительский кредит, как правило, предоставляется торговыми компаниями, банками и специализированными кредитно-финансовыми институтами для приобретения населением товаров и услуг с рассрочкой платежа.

Международный кредит носит как частный, так и государственный характер, отражая движение ссудного капитала в сфере международных экономических и валютно-финансовых отношений.

В современных условиях в России существуют свои особенности  финансово-кредитного стимулирования.

Финансово-кредитная поддержка малого и среднего бизнеса в Российской Федерации реализуется по следующим направлениям: 

-         субвенции;

-         субсидирование процентной ставки по привлеченным кредитам, займам и лизинговым платежам;

-         субсидии на развитие в малом секторе экономики приоритетных сфер деятельности;

-         субсидии начинающим предпринимателям;

-         субсидии на компенсацию части арендных платежей;

-         субсидии на компенсацию части расходов на оплату услуг по землеустроительным работам;

-         бюджетные кредиты;

-         привлечение малых и средних предпринимателей к участию в торгах на размещение заказов для государственных и муниципальных нужд;

-         средства на обслуживание государственных и муниципальных гарантий;

-         долгосрочные кредиты банков;

-         краткосрочные займы банков;

-         предоставление оборудования в лизинг;

-         кредиты из средств фондов поддержки малого предпринимательства. Субвенции предоставляются юридическим лицам на безвозмездной и безвозвратной основах на осуществление определенных целевых расходов. 

Субсидии предоставляются физическим и юридическим лицам на условиях долевого финансирования целевых расходов.

Бюджетные кредиты предоставляются юридическим лицам на возвратной и возмездной основах.

Государственный и муниципальный заказ – это совокупность заключенных контрактов (договоров) между органом власти и физическим и юридическим лицом на поставку товаров, производство работ, оказание услуг за счет средств соответствующего бюджета. Государственный и муниципальный контракты размещаются на конкурсной основе.