Международное частное валютное право (кредитные рассчетные отношения с иностранным элементом).

Договор факторинга - контракт по оказанию посреднических услуг проведения коммерческой деятельности между участниками, предусматривающий определенные обязанности посредника предоставить и другие услуги посреднического характера поставщика товаров, факторинговой фирмы, фирмы – приобретателя.

Основное содержание факторинга как посреднической финансовой операции сводится к удовлетворению фактором прав требования кредитора. Это производится за счет взыскания должника долговых средств за счет кредитора.

Цессия – односторонняя сделка, факторинг – двухсторонний договор.

Фактор обязуется немедленно выплачивать поставщику денежные суммы по полученным от него документам. Гарантия перечисления сумм предоставляется незамедлительно от результатов взыскания с должника.

По факторингу фактор становится монопольным посредником поставщика в проведении расчетных операций и на установленной договорной территории в течении срока действия договора фактор обладает исключительным правом по осуществлению операций с клиентами.

Поставщик не вправе обращаться к услугам других факторов на договорной территории. Он обязан направлять фактору все коммерческие счета по заключенным сделкам.

Факторинг может быть:

1.раскрытый (уступка фактору принадлежащего импортеру права требовать уплаты сумм);

2.нераскрытый.

Фактор обязан выполнить хотя бы несколько функций:

1.финансирование поставщика, включая займы и авансовые платежи;

2.ведение счетов (леджиринг), относящимся к долговым видам;

3.получение долгов, защита от неплатежей со стороны должника.

Форфейтинг – разновидность факторинга.

Факторинг в основном используется для обслуживания сделок, связанных с товарами, а форфейтинг – для машин и оборудования. Порядок оплаты по факторингу – 3 – 6 месяцев, по форфейтингу – от 6 месяцев до 5 лет. Фактор не берет на себя никаких рисков по сделке, а форфейт – берет. Размер дисконта по факторингу – 10 – 15 %, по форфейтингу – 25 – 30%.

Существуют мировая, национальная и региональная валютные системы.

Первая мировая валютная система была оформлена на Парижской конференции 1867 года. Ее основой стал золотомонетный стандарт. Каждая национальная система имела золотое содержание в соответствии с которым устанавливались их золотые паритеты. Валюты свободно конвертировались в золото; был установлен режим свободно плавающих курсов валют с учетом рыночного спроса и предложения, но в пределах золотых точек.

Вторая мировая валютная система была оформлена на Генуэзской экономической конференции в 1922 году. В ее основу были положены золото и девизы (иностранная валюта); сохранялись золотые паритеты. Конверсия валют в золото осуществлялась не только непосредственно, но и косвенно, через иностранные валюты; устанавливался режим свободно колеблющихся курсов.

Третья мировая валютная система была установлена на Бреттон-Вудской конференции в 1944 году. Она предусматривала введение золотодевизного стандарта, основанного на золоте и 2 резервных валютах – долларе США и английском фунте – стерлингов; установление форм использования золота как основы мировой валютной системы; сохранение за золотом роли мирового платежного и резервного средства, сохранение золотых паритетов валют; введение взаимной обратимости валют. Предусматривалось создание международных организаций группы Всемирного Банка – МВФ и МБРР.

Четвертая мировая валютная система - Ямайская – оформилась в 1976- 1978 гг., что сопровождалось введением стандарта СПЗ вместо золотодевизного стандарта; завершением демонетизации золота (отменой его официальной цены и золотых паритетов, прекращением обмена долларов на золото). Золото перестало служить мерой стоимости и точкой отсчета валютных курсов; государства наделялись правом выбора государствами любого режима валютных курсов. В 1979 году в рамках ЕЭС была создана первая Европейская региональная валютная система, что повлекло:

• введение экю – европейской валютной единицы;

• использование золота в качестве реальных резервных активов, частичное обеспечение эмиссии экю золотом;

• создание совместного золотого фонда;

• установление режима валютных курсов, основанного на совместном плавании валют в форме «европейской валютной змеи».

Вторая европейская региональная валютная система основана на «плане Делора» 1989 г. и оформлена Маастрихтским договором о Европейском Союзе от 7 февраля 1992 г.

В настоящее время на евро перешло большинство стран – членов ЕС; большинство международных расчетов в участием европейских государств осуществляется в евро.

Выделяют наличные валютные операции – СПОТ (операции с немедленной поставкой валюты).

Форвард – контракт на поставку финансовых активов в будущем.

Фьючерс – сделка купли-продажи сырьевых товаров и финансовых активов.

Сделки СВОП – разновидность валютных сделок, сочетающих в себе наличные и срочные операции.

СВОП = СПОТ + форвард (фьючерс)

Валютные ценности – иностранная валюта, ценные бумаги в иностранной валюте, фондовые ценности и другие долговые обязательства в иностранной валюте, драгоценные металлы и природные драгоценные камни.

Все валютные операции делятся на:

1. текущие:

• ввоз и вывоз иностранной валюты;

• получение финансовых кредитов на срок до 6 месяцев;

• международные денежные переводы торгового и неторгового характера.

2. связанные с движением капитала:

• прямые и портфельные инвестиции;

• переводы для оплаты перехода права собственности на недвижимое имущество;

• получение и предоставление отсрочки платежа и финансовых кредитов на срок более трех месяцев;

• все иные операции, не являющиеся текущими.

Порядок расчетов, размер комиссии, получение средств определяется в корреспондентских соглашениях.

Корреспондентские отношения с иностранными банками связаны с открытием банковского счета «лоро» (иностранного банка в данном банке) и «ностро» (данного банка в иностранного банке).

Клиринг – расчеты через специально уполномоченные государственные банки, которые открывают клиринговые счета на имя иностранных государственных банков.

Формы международных расчетов:

1. аванс;

2. открытый счет – периодические платежи после получения товара;

3. банковский перевод;

4. аккредитив;

5. инкассо.

Вексель (тратта) – документ, содержащий безусловный указ кредитора (трассанта) по уплате в указанный в векселе срок определенной суммы денег названному лицу (ремитенту).

Система коллизионных привязок по Женевской конвенции:

1. способность лица, обязывающегося по переводному и простому векселю, определяется его национальным законом;

2. лицо, не обладающее способностью обязываться по векселю на основании своего национального закона, несет ответственность, если подпись совершена на территории страны, по законодательству которой лицо обладает такой способностью;

3. форма простого или переводного векселя определяется законодательством страны, где вексель выставлен;

4. форма обязательства определяется законом той страны, на территории которой обязательство подписано;

5. если обязательство по векселю не имеет силы по закону государства места подписания, но соответствует законодательству места государства, где подписано последующие обязательства, то последнее обязательство признается действительным;

6. каждое государство-участник имеет право установить, что обязательство по векселю, принятое его гражданином за границей, действительно в отношении другого его гражданина на территории этого государства, если обязательство принято в форме соответствующей национальному законодательству;

7. обязательство акцептанта переводного векселя или лица, подписавшего простой вексель, подчиняется закону места платежа по этим документам;

8. сроки для предъявления иска в порядке регресса определяются для всех лиц, поставивших свои подписи, законом места составления документа;

9. приобретение держателем переводного векселя, на основании которого выдан документ, решается по закону места составления документа;

10. формы и сроки протеста определяются законодательством той страны, на территории которой должен быть совершен протест.

Отличия англо-американского векселя от женевского:

• англо-американское регулирование не устанавливает, что слово «вексель» является обязательным реквизитом;

• в англо-американском праве допускается составление векселя на предъявителя;

• англо-американская система рассматривает чек как разновидность переводного векселя;

• англо-американская система допускает любой способ обозначения срока платежа по векселю;

• англо-американская система исполняет понятие «разумный срок» при определении срока заявления к акцепту перевод векселя, подлежащего к оплате в определенный срок;

• англо-американское право не содержит положений, регулирующих отношения вексельного поручительства (аваль);

• англо-американское право устанавливает различные условия протеста по векселям;

• англо-американская система признает поддельный индоссамент полностью недействительным и исключает возможность какого-либо добросовестного держателя векселя;

• англо-американская система квалифицирует вексель как оборотный документ, а в Женевской конвенции вексель представляет собой ценную бумагу.

Для унификации вексельного права была принята конвенция ЮНСИТРАЛ. По ней международный вексель – это вексель, где есть два из пяти мест на территории разных государств:

1. место выставления;

2. место, указанное рядом с подписью векселедателя;

3. место, указанное рядом с наименованием плательщика;

4. место, указанное рядом с наименованием получателя;

5. место платежа.

По простому векселю:

1. место выставления;

2. место, указанное рядом с подписью векселедателя;

3. место, указанное рядом с наименованием получателя;

4. место платежа.

На чеке может совершаться специальная надпись – ависто – подтверждая необходимость ее оплаты по предъявлении или по истечении определенного срока со дня предъявления.

Чек может быть:

• возвратным,

• коммерческим,

• именным,

• ордерным,

• крассированным.

В законодательстве многих государств есть особая коллизионная привязка:

Валютная субституция – право должника без согласия кредитора заменить иностранную валюту, в которой должен производиться платеж, национальной валютой.

Защитой от валютного риска может быть сам выбор валютной цены, могут быть специальные защитные оговорки.