Среднегодовая стоимость имущества

┌──────────────────┬──────────────────┬────────────────────┬───────────────────┬───────────────────┐

│ N года │Стоимость имущест-│Сумма амортизацион-│Стоимость имущества│Среднегодовая стои-│

│ │ва на начало года,│ных отчислений, руб.│на конец года, руб.│мость имущества,│

│ │руб. │ │ │руб. │

├──────────────────┼──────────────────┼────────────────────┼───────────────────┼───────────────────┤

│ 1 │ 2 │ 3 │ 4 │ 5 │

├──────────────────┼──────────────────┼────────────────────┼───────────────────┼───────────────────┤

│Первый │ 120 000 │ 30 000 │ 90 000 │ 105 000 │

├──────────────────┼──────────────────┼────────────────────┼───────────────────┼───────────────────┤

│Второй │ 90 000 │ 30 000 │ 60 000 │ 75 000 │

├──────────────────┼──────────────────┼────────────────────┼───────────────────┼───────────────────┤

│Третий │ 60 000 │ 30 000 │ 30 000 │ 45 000 │

├──────────────────┼──────────────────┼────────────────────┼───────────────────┼───────────────────┤

│Четвертый │ 30 000 │ 30 000 │ 0 │ 15 000 │

└──────────────────┴──────────────────┴────────────────────┴───────────────────┴───────────────────┘

Стоимость имущества на конец года - это разница между стоимостью имущества на начало года и амортизационными отчислениями (т.е. гр. 2 - гр. 3 = гр. 4 - в первый год и т.д. гр. 3 = 120 000 руб. / 4 года = 30 000 руб.). Стоимость имущества на конец года в первом году является стоимостью имущества на начало второго года. Третий и четвертый год так же.

Среднегодовая стоимость определяется по каждому году отдельно как сумма стоимости имущества на начало и конец года, деленная на два (т.е. (гр. 2 + гр. 4) / 2).

После чего определяем общую сумму лизинговых платежей и средний лизинговый платеж за каждый год. Для этого составим таблицу 7.

Таблица 7

Лизинговые платежи

┌─────────┬─────────────────┬────────────────┬────────────┬─────────────┬─────────┬────────────────┐

│ N года │Амортизация, руб.│Плата за кредит,│Комиссионные│Выплата, руб.│НДС, руб.│Лизинговые пла-│

│ │ │руб. │вознагражде-│ │ │тежи, руб. │

│ │ │ │ния, руб. │ │ │ │

├─────────┼─────────────────┼────────────────┼────────────┼─────────────┼─────────┼────────────────┤

│ 1 │ 2 │ 3 │ 4 │ 5 │ 6 │ 7 │

├─────────┼─────────────────┼────────────────┼────────────┼─────────────┼─────────┼────────────────┤

│первый │ 30 000 │ 26 250 │ 10 500 │ 66 750 │ 12 015 │ 78 765 │

├─────────┼─────────────────┼────────────────┼────────────┼─────────────┼─────────┼────────────────┤

│второй │ 30 000 │ 18 750 │ 7 500 │ 56 250 │ 10 125 │ 66 375 │

├─────────┼─────────────────┼────────────────┼────────────┼─────────────┼─────────┼────────────────┤

│третий │ 30 000 │ 11 250 │ 4 500 │ 45 750 │ 8 235 │ 53 985 │

├─────────┼─────────────────┼────────────────┼────────────┼─────────────┼─────────┼────────────────┤

│четвертый│ 30 000 │ 3 750 │ 1 500 │ 35 250 │ 6 345 │ 41 595 │

├─────────┴─────────────────┴────────────────┴────────────┴─────────────┴─────────┼────────────────┤

│Итого │ 240 720 │

└─────────────────────────────────────────────────────────────────────────────────┴────────────────┘

Плата за кредит рассчитывается как произведение процентной ставки на среднегодовую стоимость имущества по каждому году (т.е. из таблицы 6 гр. 5 х 25%).

Комиссионные вознаграждения рассчитываются аналогично (из таблицы 6 гр. 5 х 10%). Сумма граф 2, 3, 4 и будет величина лизингового платежа без учета НДС. НДС рассчитывается по ставке 18%. (гр. 5 х 18% = гр. 6). В конечном итоге общая сумма лизинговых платежей равна гр. 5 + гр. 6 = гр. 7.

Для того чтобы определить размер платежа за каждый год, необходимо общую сумму лизинговых платежей за 4 года разделить на 4 (4 года).

240 720 руб. / 4 = 60 180 руб. ежегодно.

В общем виде лизинговые платежи являются экономической формой, при которой арендодатель при сдаче имущества лизингодержателю с целью получения определенного дохода рассчитывает на возврат своего имущества с определенной долей процента. Лизинговая плата зависит от срока и метода начисления амортизаций, от состояния имущества и т.д.

Методологическую основу определения лизинговых платежей составляет распределение валового дохода, созданного лизингополучателем, который обеспечивал бы взаимовыгодное сочетание своих интересов лизингодателя имущества при средней норме прибыли. Отсюда следует, что после внесения лизинговых платежей лизингополучатель должен не только возместить производственные затраты из выручки от реализации производственной продукции, но и получить доход, необходимый для расширенного воспроизводства и личного потребления. При этом и лизингодатель должен иметь необходимые доходы, иначе нет смысла передавать имущество в лизинг*(6).

Существуют три формы платежей: компенсационная, денежная и смешанная.

Компенсационная и смешанная формы в соответствии с установленными правилами должны строго соблюдать определения цен на продукцию или услуги лизингополучателя.

В договоре лизинга должны быть согласованы формы платежей, метод начисления, способы уплаты и т.п.

Платежи могут производиться по методу с фиксированной общей суммой или с авансом. При первом методе сумма платежей начисляется равными долями в течение всего срока действия договора лизинга с определенной периодичностью, которая установлена в договоре. При авансовом методе лизингодатель и лизингополучатель заранее оговаривают сумму аванса, которую лизингополучатель должен заплатить в начале срока действия договора лизинга. Остальная сумма (за минусом аванса) так же, как и при первом методе, начисляется равными долями в течение всего срока действия договора с определенной периодичностью. Периодичность устанавливается в договоре и может быть ежемесячная, ежеквартальная, 1 раз в полгода, ежегодно, а также предусмотрены точные даты их уплаты.

Также в общую сумму договора лизинга может включаться выкупная цена объекта лизинга, если договором предусмотрен переход права собственности на объект лизинга лизингополучателю.

В России существует государственная поддержка лизинговых компаний. Этими мерами являются:

1) участие государства в реализации лизинговых проектов с определенной долей капитала;

2) создание специальных залоговых фондов, которые должны быть обеспечением в использовании государственного имущества;

3) государство разрабатывает и реализует программы развития лизинговой деятельности на федеральном уровне;

4) предоставленные кредиты, налоговые льготы финансируются из федерального бюджета.

Таким образом, лизинговые платежи включают в себя много элементов: амортизация, плата за дополнительные услуги, комиссионное вознаграждение, страховые платежи, налоги и т.д. Ни один из лизингодателей не будет сдавать в аренду основные средства, если кроме своего имущества по истечении договора лизинга не получит дополнительной прибыли в виде процентов за предоставленное имущество. В основном предметом лизинга являются самолеты, либо другие дорогостоящие основные средства, имущество и т.д., так как если их покупать, это обойдется намного дороже.

Когда лизингополучатель прибегает к лизингу, он должен рассчитывать все затраты по этой сделке и сопоставить их с той прибылью, которую он может получить в результате применения предмета лизинга. Для этого поэтапно прорабатываются все "за" и "против" в виде инвестиционного проекта (бизнес-плана).