1.5.13. Факторы риска

В данном разделе выявляют основные риски, которые присущи проекту. Невозможно перечислить все существующие виды рисков, поскольку они связаны с типом продукции, рынком и т.д.

По сфере возникновения выделяют:

Внешние риски, в том числе:

Политические, из них:

• риск национализации и экспроприации

• риск трансферта (ограничения на конвертирование)

• риск разрыва контракта из-за действий правительства страны партнера

• риск военных действий и/или гражданских беспорядков

социально-экономические (демография, инфляция и др.)

экологические (погодно-климатические условия, производство как источник опасности)

научно-технические (новые технологии конкурентов, промышленный шпионаж)

транспортные

коммерческие, из них:

• имущественные (потери имущества: хищения, стихийные бедствия и др.)

• производственные (убытки от остановки производства)

• ответственности (нанесение вреда третьим лицам)

• финансовые

внутренние риски, в том числе:

в основном производстве (нарушения технологической дисциплины)

в сфере обслуживания основного производства (аварии на складах, информационных системах, недостаточная патентная защита)

в сфере воспроизводства (инвестиционная активность, набор и повышение квалификации персонала)

в сфере обращения (банкротство контрагентов, нарушение обязательств по поставке сырья)

в сфере управления, из них:

• стратегические (неадекватность целей, ошибочный прогноз внешней среды, неверная оценка потенциала предприятия)

• тактические (искажение информации при переходе от стратегического планирования к тактическому, некачественное управление)

• оперативные (проявляются при реализации тактических решений)

Для количественной оценки риска используются следующие методы:

• экспертный

• статистический

• аналитический

Для управления риском используются следующие методы:

уклонение

принятие риска

передача (трансферт), в т.ч.

• передача путем договора поручительства

• передача риска поставщикам сырья и материалов

• передача риска путем заключения биржевых сделок

страхование

объединение риска

диверсификация, в т.ч.

• диверсификация предпринимательской деятельности

• диверсификация портфеля ценных бумаг

• диверсификация программы реального инвестирования

• диверсификация кредитного портфеля

• диверсификация поставщиков сырья и комплектующих

• диверсификация валютной корзины

упреждающие методы, в т.ч.

• стратегическое планирование

• компенсация потерь за счет штрафных санкций

• сокращение перечня форс-мажорных обстоятельств в контракте

• совершенствование управления оборотными средствами

• сбор и анализ дополнительной информации о рынке

• прогнозирование изменений внешней среды и конъюнктуры

Для обоснования решений в условиях неопределенного риска применяют следующие правила принятия решений.

1. по принципу минимакса

2. по принципу максимакса

3. по Гурвицу

4. по Лапласу

5. по принципу минимизации максимально возможных потерь (правило наименьшего сожаления)

Пример обоснования варианта принятия решений дан в таблице 38.

Таблица38