§ 1. Понятие, значение и нормативно-правовая основа товарных бирж

1. Биржи играют важную роль в рыночной экономике, пред­принимательской деятельности как специфическая форма орга­низации торговли. Отдельные авторы называют их сердцеви­ной, стержнем экономики, присваивают им другие высокие «титулы». Исторические исследования свидетельствуют, что корни современных бирж уходят в далекое прошлое — Древ­нюю Грецию и Древний Рим. Там впервые стали формировать рынки организованной распродажи с фиксированными време­нем и местом торговли, порядком заключения сделок. В 1531 г. основана старейшая товарная биржа в Антверпене. В начале XVIII в. биржи появились и в России.

При оценке значения бирж необходимо подчеркнуть то об­стоятельство, что их никто не «выдумывал», не навязывал воле­вым решением «сверху». Если же где-то подобное и случалось, то биржи не приживались и прекращали свое существование. Потребность в такого рода институтах не зависела от субъек­тивного желания людей и государств. Биржи возникли сами, естественным путем как ответ на запросы практики рыночных отношений. Производитель находится как бы в окружении тор­говли. Через нее закупаются необходимые для производства компоненты (сырье, материалы, энергия и т. п.), и через тор­говлю же сбываются продукты производства. При этом произ­водитель обычно имеет дело с оптовой торговлей. Рынок и призван создавать благоприятные условия для контактов про­изводителей товаров и их покупателей, потребителей.

Внешне привлекательно выглядит ситуация, когда встречает­ся сам товаропроизводитель непосредственно с тем, кто нужда­ется в его товарах. Нет посредников — нет и лишних накладных расходов, значит, меньше себестоимость и, следовательно, ниже цена. Тем самым стимулируются и производитель, и покупа­тель. Однако в развитых экономических системах подобные си­туации становятся невыгодными и потому имеют место нечасто. Постоянный самостоятельный поиск одной стороной путей сбыта своего товара, а другой — выгодных продавцов товаров отвлекает их от главного в своей деятельности — налаживания конкурентоспособного производства, умелого использования в предпринимательстве приобретаемых товаров, что в целом не способствует устойчивости экономики. Поэтому посредник (один или несколько) есть неизбежная фигура в экономических связях. Роль такого посредника и призвана играть биржа.

Возникновение бирж, как мы видим, вызвано потребностя­ми развития и производства, и торговли, и потребления. При этом динамика бирж почти зеркально отражает динамику эко­номики: прогресс в экономическом развитии вызывает адекват­ные позитивные изменения в биржевой торговле и, напротив, спад, всякого рода деформации в народном хозяйстве ведут к отрицательным последствиям в биржах, спаду или полному прекращению биржевой торговли.

2. Биржа — слово нерусское и происходит от лат. bursa — «кошелек». Она исстари служила не только местом купли-про­дажи собственно товаров (вещей), но также иных находящихся в рыночном обороте ценностей. Наряду с товарными известны валютные и фондовые биржи (о них см. § 2 гл. 5 настоящего учебника). Самостоятельное место занимают биржи труда — государственные учреждения, где на постоянной основе осуще­ствляется посредничество между работниками и работодателя­ми в целях поддержания занятости, устранения безработицы: ведется учет тех, кто ищет работу, и оказывается содействие в трудоустройстве.

В данной теме речь пойдет только о товарных биржах — ор­ганизациях, формирующих оптовый рынок путем организации и регулирования биржевых торгов. Она не касается также между­народных товарных бирж, представляющих оптовый рынок не­скольких государств. Международные товарные биржи есть осо­бая разновидность постоянно действующего рынка, где совер­шаются крупные сделки по купле-продаже биржевых товаров. Их ежегодный оборот по всем видам операций оценивается в 3,5—4 трлн долл. Важнейшие центры международной биржевой торговли находятся в США, Англии и Японии. На их долю приходится около 98% международного биржевого оборота. Обращает на себя внимание чрезвычайно высокая концентра­ция биржевой торговли. Например, Лондонская фьючерсная и опционная биржа «ФОКС» обслуживает 75% биржевой торгов­ли в Англии. В США биржевые сделки совершаются в основ­ном на шести товарных биржах.

3. Биржам и биржевой торговле присущи определенные пре­имущества. Обобщенно они демонстрируют их как наиболее демократичную, по сравнению с другими, форму общения про­давцов и покупателей. Главная отличительная черта бирж и биржевой торговли — не стихийный, спонтанный, а организо­ванный, регулируемый характер складывающегося и функцио­нирующего здесь рынка. Во-первых, торговля на биржах произ­водится в виде гласных публичных торгов. Это значит, что бир­жа доступна для всех, кто нуждается в сбыте или покупке определенного товара. Сам процесс купли-продажи происходит открыто, спор, конкурентная борьба идут в присутствии, на глазах буквально всех участников торгов по принципу: пусть победит сильнейший. Все желающие могут получить нужную им информацию, например о количестве заключенных сделок и о складывающихся на бирже ценах. Такие процедуры сводят до минимума или даже полностью исключают какие бы то ни было махинации, злоупотребления, корыстный сговор и другие негативные явления. Во-вторых, биржевая торговля произво­дится в заранее установленное время и заранее установленном месте. Это значит, что все, кто намерен принять участие в тор­гах, могут заблаговременно подготовиться к ним, учесть свои материально-финансовые возможности, просчитать все могу­щие возникнуть там варианты, подготовить ответные шаги, адекватные ходу торгов. В-третьих, биржа сама устанавливает правила торгов, которые по мере накопления опыта совершен­ствуются, обновляются и обогащаются, с тем чтобы в макси­мальной мере отразить интересы тех, кто придет на биржу в ка­честве продавцов, покупателей и иных участников биржевой торговли.

4. История и нынешнее состояние товарных бирж России характеризуются и драматичностью, и противоречивостью. Первая товарная биржа была учреждена Петром I в Петербурге (1703 г.). Долгое время она бездействовала. Лишь через сто с лишним лет, в 30—40-е гг. XIX в., появились товарные биржи в некоторых других российских городах. По-настоящему бирже­вое дело развернулось после реформы 1861 г., отменившей кре­постное право. Например, в 1895 г. в Петербурге была органи­зована первая специализированная Калашниковская хлебная биржа. К 1914 г. работало 115 бирж. С началом Первой миро­вой войны биржи были закрыты. В январе 1917 г. они откры­лись снова, но через месяц были опять закрыты.

Сразу после окончания Гражданской войны, в первые же месяцы нэпа, биржи стихийно, при отсутствии каких-либо нормативных актов новой власти, стали возобновлять свою деятельность. 23 августа 1922 г. вышло постановление Совета труда и обороны, узаконившее эту инициативу. В 1925 г. насчи­тывалась уже 101 товарная биржа, а в 1926 г. их уже было 114. Биржи создавались как негосударственные организации, но при строгом контроле за ними. Государство регистрировало биржи и давало заключение об их ликвидации, осуществляло надзор за деятельностью, проводило текущие проверки, полу­чало сведения о товарообороте бирж. В феврале 1930 г. биржи были ликвидированы.

Возродились товарные биржи в России с началом нынешних реформ экономики. Пик биржевой торговли пришелся на 1991 г. Вызвано это было столкновением двух встречных инте­ресов. Во-первых, с разрушением государственной вертикали в управлении экономикой, а позднее и с распадом СССР многие предприятия утратили гарантированные рынки сбыта, потеряли прежних партнеров. На складах скопились неиспользуемые го­товая продукция, сырье, материалы и другие товары. Их было выгоднее реализовать по свободным рыночным, а не по дейст­вовавшим параллельно с ними государственно-регулируемым ценам, которые были намного ниже рыночных. Такую возмож­ность как раз и предоставляли биржи. Во-вторых, советской экономике, по сравнению с формировавшейся рыночной эко­номикой, которой всегда не хватает денег, был присущ качест­венно иной недостаток — наличие свободных денежных средств у предприятий при возрастающем дефиците товаров, в результате чего денежный спрос постоянно превышал предло­жение в виде готовой продукции, а также различных компо­нентов производства. Предприятия, получив самостоятельность в распоряжении финансами, спешили воспользоваться открыв­шейся возможностью отоварить имеющуюся денежную массу, приобрести необходимые им товары. Для них биржа также ста­ла удобным местом для удовлетворения этих потребностей.

Встречные интересы потенциальных продавцов и покупате­лей «легли» на добротное материальное и кадровое обеспечение. В СССР повсеместно действовала сеть государственных органов и оптовых баз материально-технического снабжения системы Госснаба. В прежнем виде они оказались не востребованы ре­формируемой экономикой и прекратили свою деятельность. На базе многих из них стали создаваться товарные биржи, вобрав­шие в себя и имущество, и организационную структуру, и кадры прежнего Госснаба. Географическое расположение бирж обыч­но соответствовало территории, ранее обслуживаемой госсна­бовскими организациями.

Быстрому развертыванию бирж способствовала также прак­тика, наработанная при советской власти, особенно в послед­ние годы ее существования, проведения ярмарок. Ярмарки от­личаются от бирж тем, что проводятся нерегулярно, эпизодиче­ски, обычно раз в год, например весенние, осенние, зимние ярмарки. Да и организационно они обеспечиваются иначе. Вместе с тем ярмарки роднит с биржами гласность, публич­ность торговли. Предметом заключаемых сделок, как правило, являются не привезенные на ярмарку конкретные товары, а их образцы, описания.

Первая биржа в современной России — Московская товар­ная биржа — зарегистрирована 19 мая 1990 г. За ней быстро по­следовали другие, многие из которых заслуженно превратились в общегосударственные центры торговли. Примечательным бы­ло создание не только крупных всероссийских бирж и бирж субъектов РФ, но также многочисленных местных, действовав­ших в масштабе района, города. В отдельных небольших горо­дах имелось по нескольку бирж. К середине 1991 г. было офи­циально зарегистрировано 110 бирж, а к концу года, по подсче­там специалистов, их насчитывалось около 500 — больше, чем во всех остальных странах мира, вместе взятых. Однако торгов­ля на многих биржах напоминала традиционные сделки купли-продажи на оптовом рынке. На продажу выставлялись лишь то­вары, реально доставленные на биржу. Реализовывались мелко­серийные партии и даже единичные товары, товары в «одном экземпляре». В биржевых операциях применялись не денежные расчеты, а использовался товарный бартер — просто менялся товар на товар.В 1992 г. наметился резкий спад биржевой активности. Бир­жи в основном выполнили выпавшую им миссию. Это было вызвано тем, что цены на подавляющее большинство товаров перестали быть предметом государственного регулирования; свободные цены, цены договоренности оказалось возможным устанавливать помимо бирж. С помощью бирж между хозяйст­вующими субъектами были восстановлены прежние экономи­ческие связи или налажены новые. Надобность в биржах как месте встречи с потенциальными партнерами отпала. Услуги бирж приводили лишь к дополнительным ненужным расходам. В результате интерес к биржам утратили как товаропроизводи­тели, так и покупатели. Ряд бирж, не выдержавших конкурен­ции с более крупными и сильными, разорялись и ликвидирова­лись или переходили под покровительство последних — слива­лись с ними, становились их филиалами и т. д. Большинство же их реорганизовались в обыкновенные торговые дома и тор-гово-розничные предприятия.

Эта эволюция вполне объяснима конкретно-историческими условиями, в которых формировался российский товарный ры­нок. По оценке специалистов, существующее ныне количество реально функционирующих товарных бирж вполне способно обеспечить не только потребности национальной экономики, но и, по меньшей мере, стран ближнего зарубежья. Наряду с биржами активно развиваются другие формы организованной торговли — конкурсы, аукционы, ярмарки. Таким образом, всего за несколько лет товарные биржи России прошли путь от возникновения и быстрого роста к спаду активности, а затем к проведению нормальной биржевой торговли с преобладанием в ней типично биржевых сделок.

5. Становление и развитие бирж, как и решение многих дру­гих экономических, социальных и политических вопросов в России последних лет, происходило в условиях отсутствия аде­кватной нормативно-правовой основы, в значительной мере стихийно. Нормативно-правовая основа формировалась на хо­ду, с заметным отставанием от потребностей рынка. Первый нормативный акт — Временное положение о деятельности то­варных бирж в РСФСР — был утвержден постановлением Со­вета Министров РСФСР от 20 марта 1991 г. № 161'. Положение состояло из 13 небольших статей, а его текст занимал менее по-лутора страниц. В нем констатировалась необходимость созда­ния товарных бирж, а государственные органы обязывались оказывать содействие их образованию. Учредителями бирж могли выступать предприятия, организации и отдельные граж­дане, а также органы государственного управления. Биржевая деятельность подлежала лицензированию. Вот, собственно, и все.

Ныне нормативно-правовая основа деятельности товарных бирж представляет собой довольно-таки стабильную систему, состоящую из трех групп актов.

Первая — акты общего характера. Они распространяют свое действие на всех участников рыночных, предпринимательских отношений, в том числе биржи. К ним относятся Конститу­ция РФ, земельное, налоговое, трудовое и другое законодатель­ство.

Вторую группу составляют законы и иные нормативные пра­вовые акты, относящиеся только или преимущественно к бир­жам. Основополагающее значение здесь имеет Закон РФ от 20 февраля 1992 г. № 2383-1 «О товарных биржах и биржевой торговле»¹ (далее — Закон о товарных биржах). Некоторые нор­мативные акты, регулирующие статус бирж и биржевую торгов­лю, изданы Президентом РФ и Правительством РФ, а также министерствами и иными федеральными органами исполни­тельной власти.

В третью группу входят нормативные акты, принимаемые и вводимые в действие самими биржами. Биржам предоставлено право самостоятельно разрабатывать учредительные документы, правила биржевой торговли, типовые договоры, положения о своих структурных подразделениях и другие внутренние доку­менты. Это — локальные акты, они обязательны для участни­ков биржевой торговли и работников данной биржи.

Несколько обособленное место в нормативно-правовой ос­нове товарных бирж и биржевой торгоати занимают обычаи де­лового оборота, которые в соответствии со ст. 5 ГК РФ также участвуют в регулировании предпринимательской деятельно­сти. Именно биржи в первую очередь имеют все необходимые условия для их формирования и деловой практической провер-

¹ Ведомости РФ. 1992. № 18. Ст. 961; последнюю редакцию см.: Федеральный закон от 15 апреля 2006 г. № 47-ФЗ // СЗ РФ. 2006. № 17. Ч. I. Ст. 1776.ки. Складывающиеся и закрепляющиеся на бирже обычаи де­лового оборота в последующем фиксируются в различных ло­кальных актах биржи, а наиболее удачные из них позднее полу­чают всеобщее распространение в предпринимательстве.

6. Первые нормативные акты устанавливали одинаковый правовой режим функционирования всех бирж, их подразделе­ния на товарные, фондовые и валютные не делалось. На товар­ных биржах производилась торговля как собственно товарами, так и ценными бумагами. В настоящее время товарные биржи вправе торговать ценными бумагами лишь при наличии специ­ального разрешения (лицензии) на этот вид торговли. Фондо­вые отделы, где организуется торговля ценными бумагами, должны быть обособлены на товарных биржах структурно. На отношения, связанные с деятельностью фондовых и валютных бирж, фондовых и валютных секций (отделов, отделений) то­варных, товарно-фондовых и универсальных бирж, не распро­страняется действие Закона о товарных биржах.

Сами товарные биржи по объему и содержанию деятельно­сти неодинаковы. При их классификации на виды, кроме тер­риториального признака (международные, всероссийские, ре­гиональные и т. п.), принимается во внимание номенклатура предметов биржевой торговли. Есть биржи универсальные, то­варные, товарно-сырьевые, электронные, вторичных ресурсов, нефтяные, лесные, строительных материалов, аграрно-про-мышленные, аграрные, продовольственные, зерновые, военно-промышленные. Сначала преобладали универсальные биржи, которые вели торговлю по широкому кругу разнообразных то­варов. К середине 1991 г. они в общем числе бирж достигли 85%. Так, на Московской товарной бирже действовали аграр-но-промышленная, энерго-химическая, компьютерная секции, секция металлов, секция строительных материалов, секция приватизируемой собственности, фондовый отдел. В каждой из секций велась торговля по многим группам товаров.

Сейчас преобладает тенденция к специализации бирж по группам однородных товаров. Президент РФ в Послании 2006 г. указал на необходимость организовать на территории России биржевую торговлю нефтью, газом с расчетом рублями. Имеет­ся в виду осуществлять торговлю не только нефтью, но и неф­тепродуктами: бензином, авиакеросином, дизельным топливом, мазутом.ГК РФ все вещественные материальные ценности, предна­значенные для продажи и обмена, объединил одним родовым понятием «товар». К товарам относятся готовая продукция, сы­рье, энергия, предметы личного бытового потребления и про­изводственно-технического назначения, поставки для государ­ственных нужд и т. д. Как следствие, членение бирж по но­менклатуре предметов биржевой торговли не имеет особого правового значения. Оно сохранило значимость лишь как ори­ентир для предпринимателей, нуждающихся в посредничестве бирж.

Товарная биржа может иметь филиалы и другие обособлен­ные подразделения, учреждаемые в соответствии с законода­тельством. Биржи могут создавать союзы, ассоциации и иные объединения. Функционируют Российский биржевой союз, Межрегиональный биржевой союз, объединяющий наиболее активные биржи страны — Межреспубликанскую универсаль­ную товарную биржу, Московскую товарную биржу и др. Ши­роко распространены региональные (территориальные) объеди­нения. Организационное сближение бирж идет и по специали­зации. В частности, по нескольку десятков бирж входят в союз «Агробиржа», Ассоциацию «Московская биржа цветных метал­лов» и объединение бирж «Лесное кольцо». Цель подобных объединений — координация деятельности бирж, защита инте­ресов их членов, осуществление общих программ, в том числе организация совместных торгов.

Вместе с тем законодательство, отражая антимонопольную направленность формируемой российской рыночной экономи­ки, предупреждает возникновение на товарных биржах могуще­ственных конгломератов, которые представляли бы опасность для развития рынка на принципах конкуренции, свободной со­стязательности его участников. Запрещаются создание бирже­вых объединений, заключение соглашений и действия бирж, если это противоречит требованиям антимонопольного законо­дательства, влечет за собой устранение либо ограничение кон­куренции в биржевой торговле.

7. Товарные биржи обладают статусом юридического лица со всеми присущими ему признаками начиная с наличия обо­собленного имущества. Однако биржи четко выделены из числа других юридических лиц. Сделано это путем введения ограни­чений при использовании слов «биржа» и «товарная биржа» в наименованиях коммерческих и некоммерческих организаций.Последние, а также их филиалы и иные подразделения, если они не отвечают требованиям, предъявляемым законом к пра­воспособности и содержанию деятельности товарной биржи, не имеют права на организацию биржевой торговли, использова­ние в своем названии слов «биржа» или «товарная биржа» и не подлежат государственной регистрации под наименованиями, включающими эти слова в любых сочетаниях. Незаконное ис­пользование юридическим лицом в своем наименовании и (или) в рекламе слов «биржа» или «товарная биржа», а также образованных на их основе слов и словосочетаний влечет нало­жение административного штрафа на юридических лиц в раз­мере от 40 тыс. до 50 тыс. руб. (ч. 2 ст. 14.24 КоАП РФ).

Возникает непростой вопрос: являются ли биржи коммерче­скими или некоммерческими организациями? Он был в центре дискуссии при воссоздании бирж в современной России, споры продолжаются и поныне. К сожалению, четкого законодатель­ного разрешения этот вопрос не получил. Закон о товарных биржах принят, как отмечалось, в феврале 1992 г. К тому вре­мени уже более года действовал Закон РСФСР «О предприяти­ях и предпринимательской деятельности» (декабрь 1990 г.), ус­тановивший организационно-правовые формы предприятий. Закон о товарных биржах не содержит ориентиров на то, в ка­ких организационно-правовых формах необходимо (желатель­но, возможно) создание бирж. Выбор оставлен на усмотрение самих учредителей. Никаких сведений на этот счет не содержит также ГК РФ.

В принципе, по определению, сложившемуся в мировой практике, товарные биржи должны относиться к некоммерче­ским организациям. Ведь биржи работают не ради своей собст­венной выгоды. Их создают лица, заинтересованные в органи­зации высококонкурентной торговли, выявлении объективного соотношения между спросом и предложением на рынке. Други­ми словами, их призвание — обслуживать участников биржевой торговли, удовлетворять их потребности, возникающие в ходе подготовки и осуществления торговли, снижать затраты при за­ключении сделок. Поэтому вызывает возражение безоговороч­ное утверждение о том, что «биржевая деятельность представ­ляет собой самостоятельную форму коммерческой деятельности с целью получения прибыли»¹.К сожалению, в России с самого начала пошли по другому пути: подавляющее большинство бирж пожелали учредиться именно в качестве коммерческих организаций — товариществ, обществ с ограниченной и дополнительной ответственностью, акционерных обществ и т. п. В 1990—1992 гг. некоммерческими организациями были менее 3% бирж. После спада биржевого бума многие из коммерческих бирж начиная с 1993 г. сами, по собственной инициативе реорганизовывались в некоммерче­ские организации. Очевидна целесообразность введения допол­нения в Закон о товарных биржах и установления для всех то­варных бирж одинакового статуса некоммерческой организа­ции.

Но уже сейчас биржи не являются обычными коммерчески­ми организациями. С одной стороны, Закон предусматривает возможность выплаты членам биржи дивидендов, если они предусмотрены ее учредительными документами. Распределе­ние прибыли между учредителями (участниками) есть признак коммерческой организации (см. ст. 50 ГК РФ). С другой сторо­ны, действующим законодательством введены ограничения, ко­торые не позволяют биржам отвлекаться от главного дела, ради которого они созданы, ставить свои предпринимательские ин­тересы выше интересов обслуживаемых ими участников бирже­вой торговли. Биржа не может осуществлять торговую, торгово-посредническую и иную деятельность, непосредственно не свя­занную с организацией биржевой торговли. Биржа не вправе также осуществлять вклады, приобретать доли (паи), акции предприятий, учреждений и организаций, если указанные предприятия, учреждения и организации не ставят целью осу­ществление деятельности, непосредственно связанной с орга­низацией и регулированием биржевой торговли. Это позволяет сделать вывод о том, что и теперь биржи, которые учреждены как коммерческие организации, наделены не общей, а специ­альной правоспособностью.