Контрольные вопросы

Вариант 1 1.Что такое дебиторская задолженность и в каком разделе баланса она отражается? 2.Какие факторы определяют уровень дебиторской задолженности? 3.К чему приводит ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности? 4.Основные пути ускорения оборачиваемости дебиторской задолженности.

Вариант 2 Что такое кредиторская задолженность и в каком разделе баланса она отражается? Что такое сомнительная дебиторская задолженность? Что включает в себя управление дебиторской задолженностью? Основная цель анализа дебиторской и кредиторской задолженности. Какое должно соблюдаться условие по периодам погашения ДЗ и КЗ?

Литература

{5}, {11}, {12}

Практическая работа 6

« Анализ прибыли отчетного периода по абсолютным и относительным

величинам»

Цель работы:

• закрепление теоретических знаний анализа структуры и динамики прибыли;

• приобретение практических навыков факторного анализа прибыли от продаж;

Средства обучения:

• методические указания;

• индивидуальные задания;

• калькуляторы

Порядок выполнения.

• по данным Вашего варианта заполнить таблицу в рабочей тетради;

• рассчитать относительные показатели;

• выполнить вертикальный и горизонтальный анализ прибыли;

• выполнить факторный анализ прибыли от реализации продукции;

• сформулировать выводы, разработать мероприятия по увеличению прибыли.

Теоретические указания.

Прибыль – важнейшая категория рыночной экономики. Она является главной движущей силой экономики рыночного типа, основным побудительным мотивом предпринимательской деятельности.

В современных условиях роль прибыли в деятельности предприятий значительно возросла; показатель прибыли стал одним из важнейших при планировании и оценке их производственно-хозяйственной деятельности.

Прибыль более полно, чем себестоимость, отражает результаты всей деятельности предприятия, поскольку она непосредственно связана с реализацией продукции.

Для собственника имущества возрастание прибыли предприятия определяет не только рост благосостояния, но и приводит к увеличению фактической стоимости предприятия путем капитализации части прибыли.

Прибыль предприятия является важным критерием эффективности конкретной производственной деятельности и основным регулятором «перелива» капитала в производстве, где его использование наиболее эффективно.

Прибыль выполняет 2 важнейшие функции:

1. Характеризует конечные финансовые результаты деятельности предприятия, размер его денежных накоплений;

2. Является главным источником финансирования затрат на производственное и социальное развитие предприятия (налог на прибыль – важнейший элемент доходов государственного бюджета)

Основной принцип деятельности предприятия (фирмы) состоит в стремлении к максимизации прибыли. По этой причине прибыль выступает основным показателем эффективности производства.

Формирование и распределение прибыли предприятия в настоящее время осуществляется в соответствии с требованиями, предусмотренными законом РФ «о налоге на прибыль предприятий и организаций», а также Инструкциями Государственной налоговой службы РФ.

На уровне хозяйствующего субъекта возникает целая система прибылей: валовая (балансовая) прибыль, прибыль от реализации основных фондов и иного имущества предприятия, прибыль по внереализационным операциям, чистая прибыль. Кроме того, различают прибыль, облагаемую налогом, и прибыль, не облагаемую налогом.

Валовая (балансовая) прибыль представляет собой сумму прибыли от реализации продукции (работ, услуг), основных фондов, иного имущества предприятия и доходов от внереализационных операций, уменьшенных на сумму расходов по этим операциям:

Пв = Прп + Прф + Пвн (6.1)

Где Пв – валовая прибыль

Прп – прибыль от реализации продукции;

Прф – прибыль от реализации основных фондов, иного имущества предприятия;

Пвн – прибыль от внереализационных операций.

Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) определяется как разница между выручкой от реализации продукции (без налога на добавленную стоимость и акцизов) и затратами на производство и реализацию, включаемым в себестоимость продукции:

Прп = Вд – НДС – А – И (6.2)

Где Вд – выручка (валовый доход) от реализации продукции (работ, услуг);

НДС – налог на добавленную стоимость,

А – акцизы,

И – затраты на производство и реализацию продукции (работ, услуг).

При определении прибыли от реализации основных фондов и иного имущества предприятия для целей налогообложения учитывается разница между продажной ценой и первоначальной (или остаточной) стоимостью этих фондов и имущества (увеличенной на индекс инфляции).

Чистая прибыль образуется после уплаты из валовой прибыли налогов и других обязательных платежей. Чистая прибыль остается в полном распоряжении предприятия.

Анализ валовой прибыли начинают с исследования ее динамики как по общей сумме, так и в размере составляющих ее элементов. Это так называемый горизонтальный анализ. В этом случае каждая позиции отчетности сравнивается с аналогичным показателем базового периода. Затем проводят вертикальный (структурный) анализ, который выявляет структурные изменения в составе валовой прибыли и влияние каждой позиции отчетности на результат в целом.

Модель имеет следующий вид:

Пб = TRч – СППТ – Ск – Су – Пупл + Ппол + Дуч + Д оп. проч – Роп.проч + Двнер – Рвнер, (6.3)

Где ТКч - «чистая» выручка от реализации продукции (за минусом НДС, акцизов), тыс. руб., СППТ – затраты на производство продукции, относящиеся к реализованной продукции, тыс. руб., Ск – коммерческие расходы, тыс. руб., Су – управленческие расходы, тыс.руб., Пупл – проценты к уплате, тыс. руб., Ппол – проценты к получению, тыс. руб., Дуч – доходы от участия в других организациях, тыс. руб., Доп.проч – прочие операционные доходы, тыс.руб., Роп.проч – прочие операционные расходы, тыс.руб., Рвнер – внереализационные расходы, тыс.руб.

Анализ каждого слагаемого аддитивной модели балансовой прибыли позволяет оценить поступления и направления использования финансовых ресурсов. Так рост операционных доходов, связанных с реализацией основных средств, сдачей имущества в аренду, характерен для предприятий, находящихся в кризисном финансовом состоянии.

Позитивным процессом является реализация неиспользуемых основных средств. В этом случае предприятие получает дополнительный источник финансирования и снижает сумму налога на имущество. Негативным процессом считается продажа необходимых предприятию активов. В этом случае снижается производственный потенциал.

Финансирование текущей деятельности отражается в аддитивной модели балансовой прибыли через показатели затрат на производство и реализацию продукции, коммерческих и управленческих расходов, операционных и внереализационных расходов. Для предприятий, находящихся в сложном финансовом состоянии, характерен высокий уровень управленческих расходов (по сравнению с затратами на производство и реализацию продукции).

Одной из главных причин неплатежеспособности является превышение расходов по основной деятельности над доходами, что делает реализуемую продукцию нерентабельной.

Выполнение вертикального и горизонтального анализа производится табличным методом (форма таблицы - в рабочей тетради).

Факторный анализ прибыли от реализации.

Под факторным анализом понимается методика комплекс­ного и системного изучения и измерения воздействия факторов на величину результативных показателей. Наиболее важными факторами, от которых зависит прибыль от реализации продукции в целом оп предприятию являются:

• Объем реализации продукции. (Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к пропорциональному увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема реализации происходит обратный процесс – уменьшение суммы прибыли);

• Структура реализации товарной продукции (соотношение удельных весов различных товаров к выручке от реализации.). Если увеличится доля более рентабельных видов продукции в общем объеме ее реализации, то сумма прибыли возрастет, и наоборот, при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции сумма прибыли уменьшится;

• Себестоимость производства и реализации продукции. Себестоимость продукции и прибыль находятся в обратно пропорциональной зависимости: снижение себестоимости приводит к соответствующему росту прибыли, и наоборот;

• Среднереализационные цены. (Изменении их уровня прямо влияет на сумму прибыли: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает, и наоборот).

Расчет влияния этих факторов на сумму прибыли можно выполнить одним из способов факторного анализа.

1) Изменение объема прибыли от реализации за счет изменения объема выручки:

Δ П1 = Δ В* / 100, где (6.4)

Δ П1 – изменение объема прибыли от реализации за счет изменения объема выручки, тыс. руб

Δ В – изменение объема выручки, тыс.руб

- Уровень рентабельности базовый, %

2) Изменение прибыли от реализации за счет изменения удельного веса себестоимости:

Δ П2 = Δ УВс* / 100 , где (6.5)

Δ П2 - изменение прибыли от реализации за счет изменения удельного веса себестоимости, тыс.руб.

Δ УВс – изменение удельного веса себестоимости,%

- выручка отчетного года, тыс.руб.

3) изменение объема прибыли от реализации за счет изменения коммерческих расходов, тыс.руб.

Δ П3 = Δ УВур* / 100 , где (6.6)

Δ П3 - изменение объема прибыли от реализации за счет изменения коммерческих расходов, тыс.руб.

Δ УВур – изменение удельного веса управленческих расходов,%

4) Изменение прибыли за счет управленческих расходов:

Δ П4 = Δ УВкр* / 100 , где (6.7.)

Δ П4 – изменение прибыли за счет управленческих расходов, тыс. руб.

Δ УВкр – изменение удельного веса коммерческих расходов,%

5) Общее изменение прибыли под воздействием всех факторов

Δ = Δ П1 + Δ П2 + Δ П3 + Δ П4 , (6.8)

где

Δ - Общее изменение прибыли под воздействием всех факторов

Варианты заданий: