Класифікація заставних за умовами обслуговування

Заставна	Особливості
Повністю амортизована	Вимагає від боржника (позичальника) сплати постійної суми грошей. Кредитор при одержанні платежу в першу чергу враховує його як погашення відсотків на кредит, а залишок відносить на погашення суми основного боргу. При цьому хоча кожний платіж однаковий, його частина на погашення основного боргу росте, а на погашення відсотків падає через зменшення суми основного боргу
Лінійно-амортизована	боржник (позичальник) вносить нерівні по розміру платежі в рахунок погашення боргу. При цьому розмір кожної платівки визначається існуючої на даний момент величиною погашеного боргу й належних по ньому відсотків, так що основна частина боргу погашається частинами, до яких додається величина, змінюючих, виплат у рахунок погашення відсотків за кредит
Зі східчастими виплатами по кредиту	позичальник протягом перших декількох років вносить фіксовані суми й більші в залишившийся час.
Зі зростаючою виплатою по основній сумі кредиту	графік погашення основної суми боргу будується таким чином, що розмір платежу зростає від періоду до періоду. Відсотки нараховані за весь період кредитування, виплачуються в зафіксованій сумі.
З роздутим платежем по кредиту	передбачає таку періодичність погашення кредиту й відсотків, при якій останній платіж є більшим, ніж попередні й повністю погашає заборгованість.
З регульованою нормою	норма відсотка по кредиту може коливатися в плині строку на який наданий заїм, відповідно до зміни макроекономічних показників. Як і коли буде змінюватися норма відсотка заставляється в боргове зобов'язання, що кредитор видасть позичальникові. Позичальникові надається право оплачувати весь заїм без застосовуваних у таких випадках штрафів. Теж заставна з переукладаємою нормою, що за умовами регулюється через більше тривалі періоди часу.

Питання для самоконтролю

1.Класифікація заставних: перша і друга заставна, загальна заставна, комплексна заставна, відкрита заставна, заставна, що переважає.

2. Класифікація заставних за умовами обслуговування: амортизована позика, цілком амортизована заставна, лінійно амортизована заставна, заставна з регульованою нормою, заставна зі східчастими виплатами по кредиту, заставна з роздутим платежем по кредиту, заставна зі зростаючою виплатою по основній сумі, частково амортизована закладна.

3.Проведення розрахунків по обслуговуванню заставних.

Бібліографічний список до теми

[ 1,3,6,8,10,12,13]

Змістовний модуль 3. Забезпечення функціонування іпотечного кредиту

Тема 5	Забезпечення функціонування заставної
Мета вивчення теми	Ознайомитися з основними напрямки рефінансування комерційних банків та установ, що надають іпотечні кредити

План вивчення теми

1. Основні способи рефінансування, що можуть здійснюватися за допомогою заставної.

2. Особливості зміни права власності на заставну.

3.Поняття консолідованого іпотечного боргу та іпотечного пулу.

4. Поняття іпотечних цінних паперів. Іпотечні сертифікати та іпотечні облігації.

Методичні вказівки для виконання самостійної роботи

Основні способи рефінансування, що можуть здійснюватися за допомогою заставної

Суб'єктом рефінансування є банки та інші фінансові установи, в тому числі спеціалізована іпотечна установа.

Рефінансування іпотечних кредиторів здійснюється суб'єктами рефінансування за рахунок коштів, отриманих від розміщення іпотечних цінних паперів.

Іпотекодержатель (власник заставної) може до настання строку виконання боржником зобов'язань за заставною проводити операції з належними йому заставними для рефінансування власної діяльності шляхом залучення додаткових грошових коштів від інших осіб. Рефінансування може здійснюватися такими способами:

• відчуження (продаж) заставної шляхом вчинення індосаменту;

• продаж заставної із зобов'язанням зворотного викупу (операція репо);

• передача заставної у заставу для забезпечення виконання зобов'язань перед іншими кредиторами;

• емісія іпотечних цінних паперів тощо.

Продаж заставної із зобов'язанням зворотного викупу є договором, згідно з яким будь-яка особа-кредитор зобов'язується сплатити іпотекодержателю (власнику заставної) грошові кошти, а іпотекодержатель (власник заставної) зобов'язується передати заставну цьому кредитору і викупити її за погодженою сторонами ціною у визначений строк у майбутньому, але не пізніше строку повного виконання основного зобов'язання боржником.

Продаж заставної із зобов'язанням зворотного викупу здійснюється шляхом вчинення індосаменту, в якому встановлюється строк зворотного викупу заставної. Іпотекодержатель (власник заставної) і кредитор можуть укласти договір, який встановлюватиме інші умови продажу заставної із зобов'язанням зворотного викупу. Зокрема, договором може бути встановлений обов'язок іпотекодержателя (власника заставної) викупити заставну до вказаного в індосаменті строку у разі настання визначених договором обставин.

Заставна може бути передана у заставу для забезпечення виконання зобов'язань її власника перед іншою особою - кредитором. Застава заставної здійснюється шляхом вчинення індосаменту, в якому зазначається, що заставна передається тільки у заставу, та ідентифікується забезпечене заставою зобов'язання. При заставі заставна передається у володіння заставодержателю.

Іпотекодержатель (власник заставної) зобов'язаний письмово повідомити боржника про передачу заставної у заставу, крім випадків включення засвідчених заставною прав до складу іпотечного покриття звичайних іпотечних облігацій.

Заставні можуть забезпечувати випуск іпотечних цінних паперів - іпотечних облігацій і іпотечних сертифікатів.

Емітентом іпотечних цінних паперів можуть бути банки та інші фінансові установи, які мають право на провадження такого виду діяльності.

Іпотекодержатель (власник заставної) має право проводити операції з заставними для рефінансування власної діяльності самостійно або з залученням спеціалізованих фінансових установ, у тому числі державної іпотечної установи, які на підставі договору з іпотекодержателем (власником заставної) надають відповідне рефінансування шляхом проведення операцій з іпотечними активами такого іпотекодержателя (власника заставної), що забезпечують надходження грошових коштів від будь-яких інших осіб-кредиторів.