- •1.Предмет, объекты, методы, пользователи результатов анализа.
- •2. Цель и блок-схема экономического анализа. Внешний и внутренний анализ.
- •3. Бухгалтерская отчетность - информационная основа экономического анализа.
- •4. Экспресс - анализ организации: общая характеристика экономического потенциала, анализ финансовой устойчивости.
- •6. Анализ динамики показателей. «Золотое правило экономики».
- •7. Формирование агрегированного баланса.
- •8. Горизонтальный, вертикальный анализ агрегированного баланса.
- •9. Факторный анализ приростов агрегированного баланса.
- •10. Анализ стратегии финансирования. «Золотое правило финансирования».
- •11. Формирование агрегированного отчета о прибылях и убытках.
- •12. Горизонтальный, вертикальный анализ агрегированного отчета о прибылях и убытках.
- •13. Понятие и расчет показателей: валовая прибыль, прибыть от продаж, прочий финансовый результат.
- •14. Понятие и расчет показателей прибыли: прибыль до вычета амортизации, процентов и налога, операционная прибыль (прибыль до вычета процентов и налога).
- •15. Понятие и расчет показателей: эффективная ставка налога на прибыль, прибыть до налогообложения, чистая операционная прибыль.
- •16. Понятие и расчет показателей прибыли: чистая прибыль, нераспределенная прибыль.
- •17. Анализ ликвидности баланса: классический баланс. Расчет дефицитов и излишков.
- •18. Анализ ликвидности баланса: функциональный баланс. Расчет дефицитов и излишков.
- •19. Анализ финансовой устойчивости. Характеристика 1,2 типа фин. Устойчивости.
- •20. Анализ финансовой устойчивости. Характеристика 3,4 типа фин. Устойчивости.
- •21. Система показателей для анализа балансовой финансовой устойчивости организации.
- •22. Система показателей для анализа операционной финансовой устойчивости организации.
- •23. Анализ показателей рентабельности.
- •24. Факторный анализ прибыли от продаж. Понятие рентабельности продаж и ресурсоёмкости продукции.
- •25. Факторный анализ прибыли от продаж. Понятие рентабельности продаж и коэффициентов расходов.
- •26. Схема формирования факторов модели Дюпон
- •27. Факторный анализ рентабельности собственного капитала по методике Дюпон.
- •28. Методика анализа методом цепных подстановок.
- •29. Анализ показателей движения денежных средств: косвенный метод. Притоки и оттоки по текущей деятельности.
- •30. Анализ показателей движения денежных средств: косвенный метод. Притоки и оттоки по инвестиционной деятельности.
- •1. Анализ показателей движения денежных средств: косвенный метод. Притоки и оттоки по финансовой деятельности.
- •2.3.4.Анализ показателей движения денежных средств: прямой метод. Поступления и
- •5. Анализ состояния основных средств(ос).
- •6. Анализ эффективности использования основных средств. Факторные модели фондоотдачи и рентабельности основных средств.
- •7. Расчет приростов выручки от экстенсивного и интенсивного факторов использования основных средств.
- •8. Расчет относительного высвобождения (вовлечения) основных средств.
- •9. Анализ структуры оборотных активов по элементам ликвидности.
- •10. Анализ структуры оборотного капитала по активам.
- •11. Анализ структуры оборотного капитала по пассивам.
- •12. Производственный, операционный и финансовый цикл. Характеристика классического и укороченного финансового цикла.
- •13. Производственный, операционный и финансовый цикл. Характеристика удлиненного и обратного финансового цикла.
- •14. Расчет и анализ длительности циклов
- •15. Анализ эффективности оборачиваемости.
- •16. Расчет приростов выручки от экстенсивного и интенсивного факторов использования оборотных активов.
- •17. Расчет относительного высвобождения (вовлечения) оборотных активов.
- •18. Анализ трудовых ресурсов организации: система показателей движения персонала. Анализ структуры персонала.
- •19. Анализ производительности труда. Факторные модели производительности труда.
- •20. Анализ соотношения темпов роста заработной платы и производительности труда.
- •21. Расчёт приростов выручки от экстенсивного и интенсивного факторов использования персонала.
- •22. Расчёт относительного высвобождения (вовлечения) персонала.
- •23. Расчёт относительной экономии (перерасхода) затрат на оплату труда.
- •24. Комплекс показателей ресурсоемкости продукции и эффективности использования ресурсов организации.
- •25. Прогнозный анализ. Методика анализа.
- •26. Расчет прогнозных показателей прибылей и убытков.
- •27. Расчет прогнозных показателей баланса.
- •28. Расчет прогнозных показателей движения денежных средств (дс).
4. Экспресс - анализ организации: общая характеристика экономического потенциала, анализ финансовой устойчивости.
Экспресс-анализ дает общее представление о деятельности организации и позволяет достаточно быстро оценить экономическое положение организации через основные индикаторы.
Оценка эк.потенциала вкл:
-опф
-статус компании (материнская,дочерняя)
-вид деят.
-размер предпр(малое,среднее,крупное(региональное,федеральное)
Малое: до 100 человек, до 400 млн выручки, до 400 млн активов
Среднее: до 1000, до 1 млрд, до 1 млрд,
Крупное рег: до 5 тыс, до 10 млрд, до 10 млрд
Крупное федеральное: больше -=-
Оценка фин. Устойчивости. СК-основа фин.устойчивости
В процессе экспресс-оценки финансовой устойчивости целесообразно использовать показатели, которые, с одной стороны, могут быть легко рассчитаны, а, с другой, дают возможность достаточно точно определить степень финансовой устойчивости организации:
- Уставный капитал (в том числе в процентах к валюте баланса).
- Собственный капитал (в том числе в процентах к валюте баланса).
- Стоимость чистых активов (в том числе соотношение с уставным капиталом).
- Долгосрочные обязательства (в процентах к валюте баланса).
- Краткосрочные кредиты и займы (в процентах к валюте баланса).
- Кредиторская задолженность (в процентах к валюте баланса).
- Собственные оборотные средства (разность между собственным капиталом и внеоборотными активами).
-Нетто-монетарная позиция (разность между монетарными активами, то есть денежными средствами и дебиторской задолженностью и монетарными обязательствами, то есть кредиторской задолженностью)
5. Экспресс - анализ организации, оценка эффективности, анализ инвестиционной привлекательности по методике Бостонской группы. Экспресс-оценка эффективности организации строится на основе относительных показателей: - Рентаб.СК (отношение чистой прибыли к величине собственного капитала, выраженное в%). -Рентаб.активов (отношение прибыли до уплаты процентов и налогообложения к стоимости активов, выра женное в %). -ПТ (отношение выручки к численности работников). -Среднегодовая з\п (отношение затрат на опла ту труда к численности работников).
Оценка организации по методике Бостонской группы
Различают четыре типа предприятий: «звезды» - организации, характеризующиеся высокой рентабельностью (по вертикали ROE) и высоким темпом развития (по гор), «коровы» - высокая рентабельность при низком темпе роста оборота, «лошади» - низкая рентабельность при высоком темпе роста, «собаки» - низкая рентабельность при низком темпе роста. Для идентификации типа предприятия необходимо рассчитать рентабельность собственного капитала организации и сравнить ее со средним уровнем рентабельности по рынку или по отрасли, затем рассчитать темп прироста выручки и сравнить его со средними значениями.
6. Анализ динамики показателей. «Золотое правило экономики».
Тпр=(отч.пер./пред пер-1)*100% Динамика компании оценивается 3 показателями: активы, выручка и чистая прибыль Тпр выр>Тинфл-бизнес растущий Тпр вал.бал>Тинфл-растущий бизнес,растущий имущ.комплекс Если рентаб.СК(ROE) растет быстрее чем Тпр вал.бал,то эффективн.использ.имущ повышается. Золотое правило экономики:Тинфл<Тпр вал.бал<Тпр выр<Тпр приб