9.3. Факторний аналіз прибутку.

Факторний аналіз – це методика комплексного системного вивчення та виміру впливу факторів на величину результативних показників.

Одним із прийомів проведення факторного аналізу є прийоми елімінування. Елімінувати – це значить усунути, виключити вплив усіх факторів на величину результативного показника крім одного.

Використовуючи цей прийом, необхідно визначити вплив кожного фактора на чистий прибуток.

Таблиця 9.2

Факторний аналіз прибутку

Показники	Код рядка	Попередній (базісний) період (Х0)	Звітний період (Х1)	Зміна (+, -)
1	2	3	4	5
Чистий дохід (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) (В)	035
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) (С)	040
Інші операційні доходи (ІОД)	060
Адміністративні витрати (АВ)	070
Витрати на збут (ВЗ)	080
Інші операційні витрати (ІОВ)	090
Дохід від участі в капіталі (ДУК)	110
Інші фінансові доходи (ІФД)	120
Інші доходи (ІД)	130
Фінансові витрати (ФВ)	140
Втрати від участі в капіталі (ВУК)	150
Інші витрати (ІВ)	160
Податок на прибуток (ПП)	180
Надзвичайні доходи (НД)	200
Надзвичайні витрати (НВ)	205
Податки з надзвичайного прибутку (ПНП)	210
Чистий прибуток (ЧП)	220

Згідно «Звіту про фінансові результати» ф.№2 і табл.9.2 вплив факторних показників на чистий прибуток (результативний показник) можна представити у вигляді адитивної моделі:

ЧП =В –С +ІОД – ОВ + ФД – ФВ – ПП +НД – НВ – ПНП, (9.1)

ОВ (операційні витрати) – це сума рядків 070, 080 і 090 ф.2;

де ФД (фінансові доходи) – це сума рядків 110, 120, 130 ф.2;

ФВ (фінансові витрати) – це сума рядків 140, 150, 160 ф.2.

Як відомо, розмір виручки від реалізації залежить від таких факторів, як ціна реалізованої продукції (Ц), питома вага кожного виду продукції в загальному обсязі реалізації (ПВ) і кількість реалізованої продукції (N). Таку залежність можна записати у вигляді мультиплікативної моделі:

В = N х ПВ х Ц (9.2)

Факторну модель собівартості реалізованої продукції можна представити у вигляді наступного виразу:

С = N х ПВ х В_змін., (9.3)

де N – обсяг зробленої продукції;

ПВ – показник структури зробленої продукції;

В_змін. – змінні витрати на виробництво одиниці продукції (собівартість одиниці).

Використовуючи дані Звіту про фінансові результати, визначити вплив всіх перелічених факторів на фінансовий результат неможливо, тому що нам не відомі ні питома вага реалізованої і зробленої продукції, ні обсяг випуску і реалізації, ні ціна, ні собівартість одиниці. В той же час, знаючи середній індекс цін, можна визначити вплив на розмір чистого прибутку зміни цін, обсягу реалізованої продукції, обсягу випущеної продукції.

Припустимо, що ціни на продукцію в звітному році зросли на 5%, тобто індекс цін (I_ц) склав 1,05.

Визначимо вплив факторів на зміну виручки від реалізації. Загальну зміну виручки від реалізації знаходимо за формулою:

(9.4)

Загальна зміна виручки від реалізації є результатом впливу двох факторів: ціни реалізації і обсягу реалізованої продукції (з урахуванням структури). Розрахунок впливу цих факторів можна визначити таким чином:

(9.5)

(9.6)

Якщо збільшення виручки від реалізації пов'язано зі збільшенням обсягу випуску продукції, це говорить про те, що на підприємстві спостерігається розширення виробництва.

Аналогічно розраховується вплив факторів на зміну собівартості реалізованої продукції:

(9.7)

Припустимо, що собівартість одиниці продукції змінилася лише за рахунок зовнішніх факторів, а саме за рахунок загальної зміни цін, тоді:

(9.8)

(9.9)

Зміна цін впливає на чистий прибуток у складі двох показників: виручки і собівартості. Причому вплив зміни цін на розмір чистого прибутку в складі виручки і собівартості носить різнонаправленний характер: ріст виручки від реалізації сприяє зростанню чистого прибутку, а ріст собівартості сприяє зменшенню прибутку. З огляду на це, вплив зміни цін на розмір чистого прибутку можна визначити таким чином:

(9.10)

Далі необхідно розрахувати вплив інших факторів на зміну розміру чистого прибутку.

Вплив зміни розмірів інших операційних доходів (ІОД).

Для розрахунку впливу даного фактора слід скористатися формулою:

(9.11)

де - зміна чистого прибутку за рахунок зміни інших операційних доходів.

Вплив зміни розмірів операційних витрат (ОВ) (адміністративних витрат, витрат на збут, інших операційних витрат).

При визначенні впливу даного фактора (і інших, що стосуються видаткових статей) варто врахувати, що це фактор зворотного впливу стосовно прибутку. У зв'язку з цим у розрахункову формулу додається знак «-».

(9.12)

де - зміна чистого прибутку за рахунок зміни операційних витрат.

Як правило, збільшення операційних витрат говорить про перевитрату непрямих витрат, що приводить до зниження прибутку.

Вплив зміни розмірів фінансових доходів (ФД)(доход від участі в капіталі, інші фінансові доходи, інші доходи).

Розрахунок впливу даного фактору на зміну розміру чистого прибутку визначається формулою:

(9.13)

де - зміна чистого прибутку за рахунок зміни фінансових доходів.

Вплив зміни розмірів фінансових витрат (ФВ)(фінансові витрати, втрати від участі в капіталі, інші витрати).

Для розрахунку впливу даного фактору на зміну розміру чистого прибутку можна скористатися формулою:

(9.14)

де - зміна чистого прибутку за рахунок зміни фінансових витрат.

Вплив величини сплаченого податку на прибуток (ПП).

У цьому випадку справедлива формула:

(9.15)

де - зміна чистого прибутку за рахунок зміни величини сплаченого податку на прибуток.

Вплив зміни розмірів надзвичайних доходів (НД).

Визначаємо по формулі:

(9.16)

де - зміна чистого прибутку за рахунок зміни надзвичайних доходів.

Вплив зміни розмірів надзвичайних витрат (НВ).

Визначаємо по формулі:

(9.17)

де - зміна чистого прибутку за рахунок зміни надзвичайних

витрат.

Вплив величини сплаченого податку з надзвичайного прибутку (ПНП).

У цьому випадку має місце формула:

(9.18)

де - зміна чистого прибутку за рахунок зміни величини сплаченого податку на прибуток.

Таким чином, на формування чистого прибутку підприємства впливають фінансові результати, отримані після здійснення операційної, інвестиційної, фінансової діяльності і фінансові результати, отримані в результаті надзвичайних подій. Така класифікація фінансових результатів діяльності підприємства відіграє важливу роль при розрахунку показників прибутковості (рентабельності) підприємства.

Таблиця 9.3

Зведена таблиця впливу факторів на чистий прибуток звітного періоду

П о к а з н и к и	Сума, тис.грн.
Зміна цін
Обєм реалізованої продукції
Обєм виробленої продукції\
Інші операційні доходи (ІОД)
Адміністративні витрати, витрати на збут, інші операційні витрати (АВ+ВЗ+ІОВ)
Фінансові доходи (ДУК+ІФД+ІД)
Фінансові витрати (ФВ+ВУК+ІВ)
Податок на прибуток (ПП)
Надзвичайні доходи (НД)
Надзвичайні витрати (НВ)
Податки з надзвичайного прибутку (ПНП)
Всього