
- •Значение и роль анализа финансовой отчетности в условиях рыночной экономике.
- •Место анализа финансовой отчетности в управлении организацией.
- •Объекты анализа.
- •Предмет анализа финансовой отчетности.
- •Задачи анализа финансовой отчетности. (3,4)
- •Приемы и способы анализа финансовой отчетности.
- •Виды анализа финансовой отчетности.
- •Оценка информативности финансовой отчетности с позиций основных групп ее пользователей.
- •Взаимосвязь состава и содержания отчетности с развитием организационно-правовых форм хозяйствования.
- •Анализ соответствия бухгалтерской (финансовой) отчетности налоговым декларациям и статистическим отчетам.
- •Информационное обеспечение анализа финансовой отчетности.
- •Цели и задачи анализа баланса.
- •Анализ состава, структуры и динамики оборотных активов.
- •Анализ состояния запасов.
- •Анализ дебиторской задолженности.
- •Анализ нематериальных активов.
- •Анализ основных средств.
- •Капитал организации: виды, назначение, специфика, порядок формирования в организациях различных форм собственности.
- •Анализ собственного капитала.
- •Анализ заемного капитала.
- •Основные пути ускорения оборачиваемости капитала.
- •Анализ размещения капитала и оценка имущественного состояния предприятия.
- •Анализ эффективности и интенсивности использования капитала предприятия.
- •Ликвидность баланса: понятие ликвидности, виды ликвидности, оценка ликвидности.
- •Расчет и оценка коэффициентов платежеспособности предприятия.
- •Разработка аналитического баланса.
- •Горизонтальный анализ.
- •Вертикальный анализ.
- •Цели и задачи анализа отчета о прибылях и убытках.
- •Понятие доходов и расходов организации и их отражение в отчете о прибылях и убытках.
- •Прибыль: виды, экономическое содержание, значение в системе финансового анализа.
- •Факторный анализ прибыли.
- •Рентабельность: понятие, виды, расчет.
- •Факторный анализ рентабельности.
- •Показатели деловой активности и оборачиваемости средств.
- •Трендовый анализ реализации продукции и обоснование устойчивого тренда.
- •Анализ и оценка структуры затрат и доходов организации.
- •Анализ информации, содержащейся в отчете о движении денежных средств.
- •Оценка результативности производственно-хозяйственной, финансовой и инвестиционной деятельности.
- •Оценка чистых активов.
- •Анализ информации, содержащейся в приложениях к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках и в пояснительной записке, подлежащей обязательному раскрытию в финансовой отчетности.
- •Анализ движения средств финансирования долгосрочных инвестиций и финансовых вложений.
- •Особенности анализа консолидированной отчетности организаций разного типа.
- •Специфика анализа сегментарной отчетности.
- •Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-плана организации и принятии различных управленческих решений.
- •Формы заключения аудиторов по анализу финансовой отчетности.
- •Экспресс-анализ финансовой отчетности.
- •Анализ финансовой отчетности в системе комплексного анализа хозяйственной деятельности организации.
- •Использование компьютерных программ для анализа финансовой отчетности.
-
Показатели деловой активности и оборачиваемости средств.
Наиболее общей характеристикой результативности финансово-хозяйственной деятельности принято считать оборот, т.е. общий объем продаж продукции за определенный период времени.
Скорость оборота средств характеризует деловую активность предприятия.
Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых коэффициентов оборачиваемости.
Для анализа деловой активности организации используют две группы показателей:
А. Общие показатели оборачиваемости.
Б. Показатели управления активами.
Оборачиваемость средств, вложенных в имущество организации, может оцениваться:
скоростью оборота - количеством оборотов, которое делают за анализируемый период капитал организация или его составляющие;
периодом оборота - средним сроком, за который возвращаются в хозяйственную деятельность организации денежные средства, вложенные в производственно-коммерческие операции.
Продолжительность одного оборота в днях можно рассчитать следующим образом:
Продолжительность одного оборота (в днях) = Длительность анализируемого периода (в днях) / Коэффициент оборачиваемости активов (в оборотах).
1. Общие показатели оборачиваемости
- Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача):
Выручка от продаж / Стоимость имущества/(итого по разделу 1+ итого по разделу 2)
Показывает эффективность использования имущества. Отражает скорость оборота (в количестве оборотов за период всего капитала организации)
- Коэффициент оборачиваемости мобильных средств: Выручка от продаж/итого по разделу 2.
Показывает скорость оборота всех оборотных средств организации (как материальных, так и денежных).
- Коэффициент отдачи собственного капитала: Выручка от продаж/итого по разделу 3.
Показывает скорость оборота собственного капитала: сколько рублей выручки приходится на 1 руб. вложенного собственного капитала.
2. Показатели управления активами
- Оборачиваемость материальных средств (запасов) (d4): запасы + НДСх1/ Выручка от продаж . Показывает, за сколько в среднем дней оборачиваются запасы в анализируемом периоде
- Оборачиваемость денежных средств (d5): краткосрочные фин. вложения х t/ Выручка от продаж Показывает срок оборота денежных средств.
- Срок оборачиваемости средств в расчетах (дебиторской задолженности) (d6): долгосрочная дебиторская задолженность или краткосрочные фин. вложения х t/ Выручка от продаж. Показывает, за сколько, в среднем, дней погашается дебиторская задолженность организации.
- Срок оборачиваемости кредиторской задолженности: кредиторская задолженность х t/выручка от продаж. Показывает средний срок возврата долгов организации по текущим обязательствам.
- Период погашения задолженности поставщикам: поставщики и подрядчики х t/ Сумма погашения обязательств поставщиков (оборот по дебету счета 60). Показывает средний срок погашения задолженности поставщикам и подрядчикам.
-
Трендовый анализ реализации продукции и обоснование устойчивого тренда.
Трендовый анализ является разновидностью горизонтального анализа, ориентированного на перспективу. Трендовый анализ предполагает изучение показателей за максимально возможный период времени, но при этом каждая позиция отчетности сравнивается со значениями анализируемых показателей за ряд предшествующих периодов и определяется тренд, т.е. основная повторяющаяся тенденция развития показателя, свободная от влияния случайных факторов и индивидуальных особенностей периодов. Трендовый анализ позволяет оценить качественные сдвиги в имущественном положении организации. Трендовые показатели отражают относительные изменения фактического показателя и измеряются в долях единицы. Они выражают тренд основного показателя – изменение во времени по отношению к базовому (нормативному, среднему, плановому, прошлогоднему и т.д.) значению основного показателя. Трендовые показатели, будучи однотипными и сопоставимыми, используются в расчете сводного индекса. Показатель использования материальных ресурсов – материалоемкость (МЕ) – отношение суммы материальных затрат (МЗ) к стоимости произведенной продукции ВП. МЕ=МЗ/ВПх100 Предлагается новый показатель, характеризующий материалоемкость продукции, определяемый как трендовый индекс материалоемкости продукции ИтМЕ. ИтМЕ=(МЕ–МЕ0)/МЕ0, где МЕ0 – базовая материалоемкость продукции: нормативная, или плановая, или средняя в отрасли, или фактическая в предшествующем году. Каждый трендовый показатель в отдельности отражает направление изменения основного показателя к базовому показателю: - при положительной тенденции (индекс со знаком «+») –превышение основного показателя над базовым (уменьшение – для модифицированных индексов), рост значения коэффициента при увеличении превышения; - при отрицательной тенденции – обратная ситуация и знак «-». Интегральный индекс будут характеризовать не только общее экономическое состояние хозяйствующего субъекта, но и суммарный тренд функционирования субъекта – общее направление его функционирования (положительное со знаком «+» - рост, отрицательное – стагнация), а также и величину тренда, выражаемую величиной индекса. Ограничивающие условия разработки методики: конечное число показателей, отражающих все доступные для анализа характеристики деятельности предприятия.