Вопрос 92. Злоупотребления при выпуске ценных бумаг (эмиссии) (ст. 185 ук рф)

1. Объект преступления

2. Объективная сторона

3. Субъективная сторона

4. Субъект преступления

1.Объект преступления:

непосредственный объект - общественные отношения, обеспечивающие за­конный порядок предпринимательской деятельности и деятельности госу­дарственных органов при выпуске ценных бумаг.

2.Объективная сторона преступления: характеризуется следующими действиями: внесение в проспект эмиссии ценных бумаг заведомо недостоверной ин­ формации;

утверждение проспекта эмиссии, содержащего заведомо недостоверную ин­формацию;

утверждение заведомо недостоверных результатов эмиссии.

Ценная бумага - это документ, удостоверяющий с соблюдением установ­ленной формы и обязательных реквизитов имущественные права, осуще­ствление или передача которых возможны только при его предъявлении. К ценным бумагам относятся: облигация, вексель, чек, акция, депозитный или сберегательный сертификаты, коносамент и др.;

эмиссия ценных бумаг - это установленная законом последовательность дей­ствий эмитента по размещению ценных бумаг; размещение ценных бумаг - это отчуждение ценных бумаг эмитентом пер­вым владельцам путем заключения гражданско-правовых сделок. Размеще­ние ценных бумаг допускается только после регистрации выпуска ценных бумаг;

выпуск ценных бумаг - это совокупность ценных бумаг одного эмитента, обеспечивающих одинаковый объем прав владельцам и имеющих одинако­вые условия эмиссии (первичного размещения). Все бумаги одного выпуска должны иметь один государственный регистрационный номер;

проспект эмиссии - это дополнительный документ, предоставляемый на государственную регистрацию при наличии определенных условий. Проспект эмиссии должен быть составлен и представлен на регистрацию вместе с решением о выпуске ценных бумаг, если имеется одно из следующих обсто­ятельств: происходит открытая подписка на размещаемые ценные бумаги; число владельцев размещаемых ценных бумаг превышает 500 (пятьсот); общий объем эмиссии превышает 50 тысяч минимальных размеров оплаты труда;

в проспекте эмиссии содержатся сведения о самом эмитенте (организации), данные о его финансовом положении и сведения о предстоящем выпуске ценных бумаг (форма и вид ценных бумаг, количество, цена, порядок оп­латы ценных бумаг и др.).

Внесение в проспект эмиссии ценных бумаг заведомо недостоверной ин­формации означает, что в проспект эмиссии включаются сведения (дан­ные), очевидно не соответствующие реальному положению дел, и лицо, которое вносит данную информацию в проспект эмиссии, не может об этом не знать (например, главный бухгалтер с целью введения в заблуждение потенциальных инвесторов завышает показатели активов (имущества) ба­ланса организации, что будет свидетельствовать о ее якобы стабильном по­ложении).

Утверждение проспекта эмиссии, содержащего заведомо недостоверную информацию, - это принятие, одобрение должностными лицами органов управления организации составленного проспекта эмиссии (например, со­вет директоров акционерного общества утверждает без изменений проспект эмиссии, хотя в нем содержится заведомо недостоверная информация о структуре и составе руководящих органов данного юридического лица). Ут­верждение проспекта эмиссии необходимо для представления его на госу­дарственную регистрацию.

Утверждение заведомо недостоверных результатов эмиссии - это принятие решения о представлении на государственную регистрацию отчета об ито­гах выпуска ценных бумаг, который содержит заведомо искаженные дан­ные (например, в отчете указывается меньшее количество поступивших де­нежных средств от размещения ценных бумаг, чем оно есть на самом деле). Обязательный признак объективной стороны - причинение крупного ущерба, поэтому рассматриваемое преступление считается оконченным с момента наступления общественно опасных последствий в виде причинения круп­ного ущерба.

3. Субъективная сторона - прямой или косвенный умысел.

4. Субъект преступления - лицо, достигшее 16 лет и обладающее соответствую­щими полномочиями. При этом должностные лица государственных регис­трирующих органов не являются субъектами данного преступления и несут ответственность по ст. 285 УК РФ (злоупотребление должностными полно­мочиями).