Лекция 16. Макроэкономическая нестабильность: инфляция и безработица

1. Причины инфляции, ее формы. Экономические последствия ин­фляции. Влияние инфляции на перераспределение доходов и объем валового национального продукта.

2. Типы безработицы. Закон Оукена. Экономические издержки без­работицы.

3. Нарушение рыночного равновесия.

4. Взаимосвязь безработицы и инфляции. Кривая Филлипса.

1. Причины инфляции, ее формы. Экономические последствия ин­фляции. Влияние инфляции на перераспределение доходов и объем валового национального продукта.

Проблема инфляции актуальна в той или иной степени для большинства стран мира. Ее симптомы зафиксированы в хозяйствах рыночного типа. Подвержены ин­фляции и те страны, где механизмы рынка разрушены административно-командной системой.

Дискуссии о сущности, содержании инфляции ведутся в зарубежной и отече­ственной литературе со времен первой мировой войны.

Сначала ее отождествляли с избытком денег в обращении. Постепенно возоб­ладала несколько иная точка зрения, согласно которой инфляция представляет собой такое расширение денежного обращения, которое ведет к росту цен и обесцениванию денег. При этом все другие факторы роста цен (монополистическое давление, ожив­ление деловой активности и т.д.) считались неинфляционными.

С середины 60-х годов в советской экономической науке сформировалось новое направление исследования инфляции. Его представители (А.В. Аникин, С.М. Никитин, В.М. Усоскин и др.) исходили из необходимости комплексного анализа явлений де­нежной сферы, учитывающего общие изменения в экономике второй полвины XXвека. При таком подходе в качестве важной черты современных инфляционных про­цессов выделялось тесное переплетение денежных и общеэкономических факторов роста цен. Отсюда следовало: независимо от того, какие причины послужили первич­ными импульсами, любое повышение цен вызывает необходимость увеличения де­нежной массы. Иными словами: рост последней часто выступает уже не как причина роста цен, а как производная. Денежные и общеэкономические факторы в этом про­цессе меняются местами причины и следствия; поэтому всякий рост цен вызывает усиление инфляции и становится тем самым инфляционным.

Такая точка зрения вызывала возражения экономистов (С. Далин, Я.А. Певз­нер), смысл которых сводится к тому, что такой подход отрезает путь для анализа двух разных (“инфляция” и “рост цен”) по своей природе явлений.

Очевидно здесь встречаются два понятия: как теоретическое понятие инфля­ции и как явление экономической жизни. Ни одно определение не может охватить всего богатства содержания исследуемого объекта, а отражает лишь его сущностные черты на определенном этапе развития. Поэтому любой сложный объект может быть охарактеризован ступенчато, т.е. не одним, а рядом определений.

По своему происхождения инфляция - явление, связанное с движением денег. Самое распространенное определение инфляции связанно с ее зримой формой про­явления: инфляция есть устойчивый, превосходящий известные пределы общий рост уровня цен. Но, зарождаясь на разбалансированном денежном рынке, корни инфля­ции распространяются за пределы этой сферы, вызывая негативные процессы в других частях экономического организма: порождают производство, потребление и т.д. Поэтому, заслуживает внимания другое определение инфляции: под инфляцией понимается дисбаланс спроса и предложения, проявляющийся в росте цен.

Объяснение причин дисбаланса различны. Одни экономисты (Дж. М. Кейнс и его последователи) объясняли его чрезмерным спросом при полной занятости, т.е. со стороны спроса. Другие - неоклассики - искали причину в росте производственных расходов или издержек производства, т.е. со стороны предложения. Думается, что данные оценки односторонни и истину следует искать в синтезе двух противополож­ностей, т.е. объяснить инфляцию как со стороны спроса, так и со стороны предложе­ния. Следовательно, инфляция - это рост общего уровня цен (явный и скрытый) на товары и факторы производства.

Однако, инфляция не означает повышение всех цен в равной пропорции и од­новременно. Растет их общий уровень, измеряемый индексом цен. Это один из наибо­лее наглядных показателей наличия или отсутствия инфляции, ее глубины. Итак, что является основной причиной инфляции?Ее первопричина заложена в несоответ­ствии денежной и товарной массы, в выпуске в обращение безналичных и наличных денег, не обеспеченных товарами. Превышение денежной массы над товарной явля­ется признаком обесценивания денег.

Масштаб инфляции вследствие дефицита оценивается годовым ростом неудов­летворенного платежеспособного спроса населения по отношению к годовому объему товарооборота и реализации услуг. Например, если неудовлетворенный платежный спрос повышается на 100 млрд. руб. в год при общем объеме реализации товаров и услуг величиной в 500 млрд. руб., инфляция, порожденная дефицитом, составляет примерно 20%. Резкое повышение уровня инфляции, измеряемое сотнями процентов в год, обусловлена либерализацией цен. Каковы виды инфляции?Виды инфляции рассматривают: 1) с позиции темпа роста цен, 2) с точки зрения соотносительности роста цен по различным товарным группам, т.е. по степени сбалансированности их роста: а) сбалансированная инфляция, б) несбалансированная инфляция. Рассмотрим подробно виды инфляции.

Первый вид, характеризующий инфляцию с количественной стороны, вклю­чает: умеренную инфляцию, когда цены растут менее 10% в год, стоимость денег со­храняется почти стабильной; галопирующую, рост цен на 20% - 200% в год, кон­тракты привязываются к росту цен, деньги ускоренно реализуются в товары, запасы; гиперинфляция - цен растут астрономически, расхождение цен и заработной платы становятся катастрофическими, разрушается благосостояние даже наиболее обеспе­ченных слоев населения. Так, в Аргентине в апреле 1990 года зафиксирован рост цен в 200 раз (темп роста инфляции - 2000%). Спасло аргентинцев лишь то, что у них преобладает натуральное сельское хозяйство и без рыночных отношений можно прожить некоторое время.

Второй вид: при сбалансированной инфляции цены разных товаров неизменны относительно друг друга, а при несбалансированной - цены разных товаров посто­янно изменяются по отношению друг к другу, причем в разных пропорциях. Сбалан­сированная инфляция для бизнеса не представляет ”опасности”. Приходится лишь периодически повышать цены товаров - “дорожает сырье” и соответственно увели­чивается цена конечной продукции. Риск потери доходности присущ только тем предпринимателям, которые стоят последними в цепочке повышения цен. Это произ­водители сложной продукции, как правило, основаны на интенсивных внешних коо­перационных связях. Цена на из продукцию отражает всю сумму повышения цен внешней кооперации, и именно они рискуют задержать сбыт сверхдорогой продукции конечному потребителю.

В России и СНГ преобладает несбалансированная инфляция. Рост цен на сы­рье опережает рост цен на конечную продукцию, стоимость комплектующего компо­нента превышает цену всего сложного прибора и т.д. Например, завод “Русский ди­зель” (С.Петербург) выпускает промышленные насосы. На них устанавливается мо­нометр. Несбалансированная инфляция привела к тому, что цена монометра (внешняя поставка) чуть ли не дороже самого насоса. Если же просто включить воз­росшую цену монометра в цену изделия, то насосы будет трудно продать. Выйти из такой ситуации можно выйти по-разному: 1) производить монометры самостоятельно; 2) переходить на другой вид продукции; 3) ждать очередного витка дефицитной ин­фляции, когда товар все же удастся реализовать. Для бизнесменов несбалансирован­ная инфляция порождает громадные проблемы: нет прогноза на будущее, нет уве­ренности хотя бы в том, что товарные группы-лидеры роста цен останутся лидерами через какое-то время. Нет возможности рационально выбрать сферы приложения капитала, рассчитать и сравнить доходность вариантов инвестирования. Промыш­ленность развиваться в таких условиях не может, индустриальное возрождение Рос­сии не реально. Возможны лишь короткие спекулятивно-посреднические операции, сопровождающиеся стихийными скачками относительных цен как в отраслевом, так и в территориальном аспектах.

Важным аспектом в характеристике инфляции является ожидаемость или предсказуемость инфляции. При этом различают инфляцию: а) ожидаемую; б) не­ожидаемую. Каждый фактор инфляции по-разному влияет на стратегию бизнеса.

Особого внимания заслуживает вопрос о развитии инфляционного процесса.

Рассмотрим два основных направления развития инфляции.

Если макроэкономическое неравновесие в сторону спроса выражается в посто­янном повышении цен, инфляцию считают открытой. Когда оно сопровождается все­общим государственным контролем над ценами, инфляция считается подавленной. Открытая инфляция. Среди механизмов данной формы инфляции прежде всего сле­дует рассмотреть тот, который связан с деформацией психологии потребителей и производителей.

Сталкиваясь с постоянным повышением цен, потребитель постепенно свыка­ется с мыслью: товары и услуги никогда не подешевеют и весь вопрос в том, чтобы верно предугадать, как именно они подорожают. К таким прогнозам адаптивным ин­фляционным ожиданиям) приспосабливаются, подстраиваются потребительские ре­шения по поводу того, какую часть дохода тратить на текущее потребление, а какую сберегать. Стараясь сохранить свой жизненный уровень, потребитель будет наращи­вать текущий спрос в ущерб сбережениям. Именно это происходит в нашей эконо­мике, где адаптивные ожидания стали одной из главных причин нагнетания ажио­тажного спроса, ведущим звеном инфляционного механизма. Получается, что адап­тивные инфляционные ожидания способствуют формированию комбинации медлен­ного роста предложения и быстрого увеличения спроса, роста цен.

Сам характер адаптивных ожиданий таков, что их след тянется долго, под­держивая инфляционный механизм даже тогда, когда на уровне народного хозяйства уже сделано все для сдерживания инфляции. Это свидетельствует о том, что гаше­ние инфляционных ожиданий вырастает в важнейшую проблему государства.

В основе иного механизма открытой инфляции лежит взаимосвязь издержек и цен. Речь идет об инфляции затрат, которую с определенной степенью приближения можно назвать спиралью “запрлата-цены”. Если в экономике идет общее повышение цен, становится неизбежным падение реальных доходов занятых. Чтобы сохранить неизменным их благосостояние, требуется увеличение денежных доходов. Но при та­ком положении вырастают издержки производства, оказывая повышающее давление на цены. Удорожание товаров и услуг делает необходимым очередной пересмотр за­работной платы и т.д. Раскручивается инфляционная спираль, с каждым витком ос­тановить ее все труднее.

Подавленная инфляция. Поскольку обязательными признаки подавленной ин­фляции являются те или иные способы административного регулирования цен, то ей неизбежно сопутствует деформация рыночных механизмов. Ее глубина и продолжи­тельность зависят от того, в каких формах это регулирование осуществляется. Если практикуется всеохватное централизованное планирование цен, можно говорить уже не о деформациях, а о разрушении рыночной системы. Весь мировой опыт одно­значно показывает: симптомы инфляции подавить можно, но только вместе с рыноч­ной экономикой. Но это свидетельствует о том, что при таком подходе устранение корней инфляции становится делом бесперспективным.

Но из этого не следует, что административный контроль над ценами - абсо­лютное зло и вообще не имеет права на жизнь. Без него вряд ли можно обойтись в период формирования современного рыночного хозяйства, особенно если к нему на­чинает движение такая сверхмонополизированная экономика, как наша. Противоес­тественный монополизм и администрирование в сфере ценообразования неотделимы друг от друга. Устранять их необходимо одновременно.

Следует отметить, что силовое государственное регулирование цен необходимо и экономически оправдано там, где развитое рыночное хозяйство уже сложилось и эффективно функционирует. В нем сохраняются монополистические структуры, кон­тролировать которые государство могло с помощью командных приемов.

Таким образом, административный контроль над ценами плох не сам по себе, а лишь тогда, когда становится вместо исключения правилом, применяется экономиче­ски необоснованно, разрушает механизм рынка и не дает справиться с инфляцией.

Подавленная инфляция лишает изготовителей ценовых стимулов, а это пре­пятствует развертыванию инвестиционного процесса, расширению производства и предложения.

Поскольку зависимость цен от спроса заметно ослабевает, становится неясным, куда направлять капиталовложения. Инвесторы теряют ориентировку, а отраслевое распределение финансовых, материальных и человеческих ресурсов становится оп­тимальным.

Иногда складывается так, что подавленная инфляция переплетается с элемен­тами инфляции затрат. Имеются в виду ситуации, когда государство, ослабляя адми­нистративный контроль над формированием доходов, сохраняет его неизменным в сфере ценообразования. В этом случае финансовое положение предприятий стано­вится сложным: сталкиваясь с ростом денежных издержек производства, они лиша­ются возможности поправить свое положение через повышение цен на свою продук­цию. Такое положение заставляет предприятия свертывать производство. В отечест­венной экономике последних лет подобная ситуация стала обычным явлением.

В целом замечено, что если открытая инфляция оборачивается общим повы­шением цен, то подавленная инфляция характеризуется хронической нехваткой то­варов, услуг, их дефицитом.

Рассмотренные черты механизма подавленной инфляции относятся главным образом к производству.

Что касается потребителей, то их поведение обретает специфические черты. Если на открытую инфляцию потребители реагируют формированием адаптивных ценовых ожиданий, то теперь появляется новый, отличный от него тип ожиданий, который можно назвать дефицитным. (Проследите это на своих конкретных дейст­виях в данной ситуации, как потребителей, на примере членов совей семьи, знакомы и т.д.).

Итак, мировой экономической теории и практике известно два основных типа инфляции. Следование по сути открытой инфляции оставляет надежду на выздоров­ление хотя бы потому, что к государству, реализующему комплекс противоинфляци­онных мероприятий, присоединяется пусть и деформированный, но все же работаю­щий механизм рынка. Лечение же инфляционной болезни посредством тотального администрирования в области ценообразования полностью бесперспективно.

Таким способом инфляцию изжить нельзя. Можно только разломать рыночный механизм и сделать хронический товарный дефицит.

В этой связи можно утверждать, что начавшаяся в России либерализация цен, бесспорно, представляет собой шаг в правильном направлении. Вместе с тем она принесет желаемы результаты не сама по себе, а лишь в том случае, если будет проводиться синхронно с продвижением на других участках экономической ре­формы. Главное - чтобы свободные цены оживили рыночные процессы.

Такое положение станет возможным, когда выигрыш от повышения цен доста­нется самим производителям, будет проведена налоговая реформа, осуществлена ли­берализация рынков и т.д.

На сегодняшний день мы имеем последствия продолжительной подавленной инфляции, которые сочетаются с нарастающими симптомами открытой инфляции.

Переход к открытой инфляции должен осуществляется последовательно. В противном случае каждый новый виток подавленной инфляции станет отбрасывать экономику назад, будет развиваться процесс гиперинфляции, критерием которой яв­ляется прогрессирующая утрата деньгами своих функций. Уже в течение длитель­ного времени отечественная экономика пребывает в состоянии подавленной гиперин­фляции.

Рассмотрим причины инфляции.

Инфляция зарождается на денежном рынке и именно в деформациях денеж­ного обращения следует искать ее причину.

В частности, она порождается тогда, когда представляющий государство цен­тральный банк проводит неразумную денежную политику, нагнетая в обращение из­быточную, т.е. не обеспеченную товарами массу денег.

Остановимся подробнее на причинах инфляции в Российской Федерации.

На народном хозяйстве бывшего СССР сказалась негативным образом общая нерыночная и неденежная философия аппарата управления, где укрепилось нигили­стическое отношение к деньгам; не было независимого центрального банка и совре­менной банковской системы. Поскольку госбанк был целиком подчинен Минфину СССР, правительство регулярно списывало гигантскую кредитную задолженность, проводило безудержную денежную эмиссию и т.п.

Только в последние годы, когда наметились первые продвижения к рыночным отношениям и стали приниматься законы, регулирующие функции банковской сис­темы, появились основания надеяться на исправление положения. Но инфляция слишком сильно поразила нашу экономику.

Второй причиной неизбежности инфляции является такая, когда расходы го­сударства превышают его доходы. Если в бюджете дефицит, то как его ни финанси­руют, от инфляции не уйти. Но скорость ее нарастания зависит от того, как именно организовано покрытие бюджетного дефицита.

Там, где на центральный банк смотрят как на подразделение Министерства финансов и отсутствует грамотная денежная стратегия, дефицит финансируют по­средством денежной эмиссии. Такое встречается редко в государстве с рыночной экономикой. Каждый рубль, проникающий в обращение через “дыру” в бюджете увеличивает избыточную денежную массу и разрыв между инфляционным спросом и предложением.

Третья причина - регулярные займы правительства в центральном банке. Если такая практика противоречит инфляционной денежной стратегии, инфляция все равно неизбежна, хотя и протекает, как правило, несколько медленнее и в более ци­вилизованных формах.

И четвертой причиной возникновения следует назвать процесс милитаризации. При этом три момента характеризуют это процесс: 1) военный сектор создает посто­янное напряжение в расходной части государственного бюджета. Увеличивается де­фицит, а вслед за ним - и инфляционное давление; 2) возникающая диспропорция в распределении ресурсов, становится все труднее развивать гражданское производ­ство и даже обеспечить замену износившегося оборудования, что отрицательно от­ражается на объеме и динамике товарного предложения, усугубляет неравновесие рынков в пользу спроса; 3) занятые в оборонном секторе выступают на потребитель­ском рынке в роли покупателей, предъявляют спрос, но никак не способствуют на­ращиванию предложения.

Все это свидетельствует об абсолютной необходимости демилитаризации эко­номики, без которой инфляции не избежать. С каждым шагом по пути конверсии во­енного производства действие отмеченных эффектов последовательно ослабевает.

Итак, основные факторы инфляции концентрируются внутри национально эко­номики. Но есть и такие, которые находятся за ее пределами. Имеется ввиду перенос инфляции по каналам мировой торговли, когда, например, рост цен на сырье или энергоносители придает импульс механизму инфляции затрат. Немалую инфляцион­ную угрозу несут с собой потоки краткосрочных спекулятивных материалов, пере­мещающихся через границы в поисках наиболее высокой ставки процента.

Рассмотрев сущность и причины инфляции, логически возникает вопрос о раз­носторонних последствиях инфляции. Остановимся подробнее на экономических по­следствиях инфляции. Их можно свести с следующим:

1. перераспределение доходов и богатств;

2. отставание цен госпредприятий от рыночных;

3. скрытая госконфискация денежных средств через налог;

4. ускоренная материализация денежных средств;

5. нестабильность экономической информации;

6. падение реального процента;

7. обратная пропорциональность темпа инфляции и уровня

Рассмотрим подробнее первое последствие (остальные будем раскрывать по мере изучения следующих тем).

Предположим, что предприниматель А взял ссуду у В на 5 месяцев, а за эти месяцы инфляция обесценила рубль в 2 раза. Это означает, что через положенный срок А вернет В формально, по номиналу всю сумму кредита, а реально только 50%. Полностью избавиться от такого негативного эффекта нельзя в силу непредсказуе­мости и несбалансированности инфляции.

При инфляции, следовательно, невыгодно давать денег в долг надолго, не только по фиксированной ставке, ни иногда даже по возрастающей.

Если давать в долг под слишком высокий процент нарастания, то подобные ссуды вряд ли кто возьмет по той же причине - непредсказуемость инфляции.

Чем неожиданнее, быстрее и несбалансированнее по отношению друг к другу растут цены, тем лучше для одних и хуже для других.

Например, если коллективный договор уже заключен на 5 лет вперед и без должного учета возможности резкого роста цен, то рабочие могут проиграть, если цены вдруг резко, неожиданно и несбалансированно возрастут. Пострадает и пред­приниматель, если, в свою очередь, цены именно на его товар растут меньше по сравнению с ценами других, т.е. несбалансированно. Другой предприниматель выиг­рает при условии, что его цены выросли относительно быстрее.

Рассмотрев причины инфляции, рассмотрим, как инфляция перераспределяет доходы, а затем - ее воздействие на объем национального продукта.

Соотношение между уровнем цен и объемом национального производства до­пускает двоякое толкование. Обычно реальный объем национального производства и уровень цен повышались или понижались одновременно.

Предположим, что при полной занятости реальный объем национального про­изводства является постоянным. Считая так, легче выделить влияние инфляции на распределение этих доходов. При этом надо помнить, что такое номинальные и ре­альные доходы. Следует иметь ввиду, что сам факт инфляции - снижение покупа­тельной способности основной денежной единицы данной страны (государства), т.е. уменьшение количества товаров и услуг, которые можно купить на денежную еди­ницу - не обязательно приводит к снижению личного реального дохода или уровня жизни.

Инфляция снижает покупательную способность денежной единицы; однако ре­альный доход или уровень жизни снизится только в том случае, если номинальный доход будет отставать от инфляции.

Следует отметить, что инфляция по-разному влияет на перераспределение в зависимости от того, является ли она ожидаемой или непредвиденной.

В случае ожидаемой инфляции получатель дохода может принять меры, чтобы предотвратить или уменьшить негативные последствия инфляции, которые в про­тивном случае отразятся на его доходе.