Діагностика банкрутства підприємств Варіант 1. Задача 1.

З вищенаведених варіантів прогнозованого балансу і звіту про фінансові результати підприємства виключити сценарій, який веде до втрати платоспроможності підприємства.

Використати для цього два способи:

1. коефіцієнтний аналіз (розрахунок коефіцієнта поточної ліквідності).

2. двофакторну модель прогнозування банкрутства.

Порівняти результати

Показник	Облікові дані	Варіанти прогнозу
ЗВІТ ПРО ФІНАНСОВІ РЕЗУЛЬТАТИ
виручка від реалізації	53,4	66,4	71,17	71,17
витрати: сировина, матеріали інше	34,2 12,3	45,58 15,29	45,58 15,29	45,58 15,29
Прибуток до оподаткування
Податки і інші обов`язкові відрахування від прибутку (30%)
Чистий прибуток
Дивіденди до виплати	1,74	-	-	2,55
Реінвестований прибуток
БАЛАНC ПІДПРИЄМСТВА АКТИВ
Основні засоби	15,2	15,2	15,2	15,2
Запаси і затрати	19,6	26,12	26,12	26,12
Грошові засоби, розрахунки і інші активи	5,5	6,84	6,84	6,84
БАЛАНС АКТИВУ
БАЛАНC ПІДПРИЄМСТВА ПАСИВ
джерела власних засобів	23,3	23,3	23,3	23,3
Прибуток звітного періоду	-	3,48	6,49	3,94
Довгострокові позикові засоби	4,6	4,6	4,6	4,6
Термінова кредиторська заборгованість	12,4	16,78	13,77	16,32
БАЛАНС ПАСИВУ

Розрахунок:

Показник	Облікові дані	Варіанти прогнозу
ЗВІТ ПРО ФІНАНСОВІ РЕЗУЛЬТАТИ
виручка від реалізації	53,4	66,4	71,17	71,17
витрати: сировина, матеріали інше	34,2 12,3	45,58 15,29	45,58 15,29	45,58 15,29
Прибуток до оподаткування	6,9	5,53	10,3	10,3
Податки і інші обов`язкові відрахування від прибутку (37%)	2,55	2,05	3,81	3,81
Чистий прибуток	4,35	3,48	6,49	6,49
Дивіденди до виплати	1,74	-	-	2,55
Реінвестований прибуток	2,61	3,48	6,49	3,94
БАЛАН ПІДПРИЄМСТВА АКТИВ
Основні засоби	15,2	15,2	15,2	15,2
Запаси і затрати	19,6	26,12	26,12	26,12
Грошові засоби, розрахунки і інші активи	5,5	6,84	6,84	6,84
БАЛАНС	40,3	48,16	48,16	48,16
ПАСИВ
джерела власних засобів	23,3	23,3	23,3	23,3
Прибуток звітного періоду	-	3,48	6,49	3,94
Довгострокові позикові засоби	4,6	4,6	4,6	4,6
Термінова кредиторська заборгованість	12,4	16,78	13,77	16,32
БАЛАНС	40,3	48,16	48,16	48,16
Коефіціент поточної ліквідності	2,02	1,96	2,39	2,02
Гранична вага позикових засобів в пасиві	0,42	0,44	0,38	0,43
Величина z (по двофакторній моделі)	-2,3177	-2,2377	-2,7377	-2,3077

Z= -0.3877+(-1.0736)*Коеф. пот. Лікв.+0,579*Гран. Вагу позикових засобів в пасиві

Z= -0.3877+(-1.0736)*2,02+0,579*0,42=-2,3177

Z1=-0.3877+(-1.0736)*1.96+0,579*0,44=-2,2377

Z2= -0.3877+(-1.0736)*2.39+0,579*0.38=-2,7377

Z3= -0.3877+(-1.0736)*2.02+0,579*0.43=-2,3077