62. Оценка уровня предпринимательских рисков.

Оценка риска – определение количественным и качественным способом величины (степени) риска.

Качественная оценка.

Главная задача – определить возможные виды риска, а также факторы, влияющие на уровень риска. Проводится, как правило, на стадии разработки бизнес-плана.

Количественная оценка.

1. Метод экспертных оценок

2. Статистический метод

3. Метод аналогий

4. Метод дерева решений

5. Комбинированные методы.

Критерии оценки:

К1 = Прибыль* Вероятность получения данного объема прибыли

К2 = Убыток * Вероятность убытка

К3 = П*Р(П) – У*Р(У)

К4 = П/У

К5 = Убыток/ стоимость имущества п/п

Если К5 < 0,1 риск минимальный

К5 < 0,3 риск допустимый

К5 < 0,5 риск высокий

К5 < 0,7 риск азартный

Метод экспертных оценок

Этапы:

1. Формирование экспертной группы

2. Подготовка анкет

3. Проведение оценки

4. Обобщение результатов

Требования к экспертам:

Высокий уровень общей эрудиции, высокая квалификация в оцениваемой отрасли, способность перспективно мыслить, отсутствие субъективизма в отношении рассматриваемой проблемы, наличие производственного и исследовательского опыта.

Оценка уровня компетенции каждого эксперта: объективно и субъективно.

Проведение оценки: Метод Дельфи и метод мозгового штурма.

Статистический метод

Ri - результат

P(Ri) – вероятность получения результата

P(Ri) = N\n

Rср =  Ri*P(Ri) - среднее

 =  (Rср- Ri)² * P(Ri) – стандартное отклонение. Определяет разброс, то есть возможное отклонение, как в худшую, так и в лучшую сторону ожидаемого значения рассчитываемого показателя от его среднего значения. Чем больше величина стандартного отклонения, тем больше разброс возможного результата, а, следовательно, выше риск.

 =  \ Rср – коэффициент вариации. Оптим. до 30%

Дает характеристику размера риска на единицу ожидаемого результата. Чем ниже коэф. вариации. тем меньше размер относительного риска.

Метод аналогий

Используется, если другие методы неприемлемы. Применяются базы данных о риске аналогичных проектов или сделок, исследовательских работ проектно- изыскательских учреждений. Полученные данные обрабатываются для выявления зависимостей в законченных проектах с целью учета потенциального риска при реализации нового предпринимательского проекта или сдеоки.

Метод дерева решений

Предполагает графическое построение вариантов решений, которые могут быть приняты. По ветвям дерева соотносят субъективные и объективные оценки возможных событий. Следуя вдоль построенных ветвей и используя специальные методики расчета вероятностей, оценивают каждый путь и затем выбирают менее рискованный.

Очень трудоемкий.

Не учитывается влияние внешней среды.

63. Управление предпринимательскими рисками.

Управление риском – процесс разработки и реализации мероприятий, направленных на предотвращение опасности принятия ошибочного управленческого решения в области рисков; и избежание и снижения возможных негативных последствий наступивших рисков.

Принципы управления рисками:

1. Своевременность

2. Взаимодействие и координация (участие всех отделов, заинтересованных в риске)

3. Законность

4. Активность (защита интересов должна проводиться всеми доступными методами)

5. Экономическая целесообразность

6. Принцип специализации

Механизм управления рисками

1. Разработка стратегии

2. Разработка нормативной документации по управлению рисками

3. Организация работы

4. Разработка алгоритма управления рисками

5. Выявление рисков

6. Выявление источников и факторов рисков

7. Оценка риска (кол. и кач.)

8. Оценка ущерба

9. Выбор стратегии по отношению к рискам

(отказ от риска, принятие на себя, передача риска)

10. Разработка методов, направленных на снижение вероятности возникновения рисков либо на снижение ущерба от наступивших рисков

11. Применение методов

12. Оценка результатов

13. Корректировка действий

Управление предпринимательскими рисками (из учебника Предпринимательство)

Эффективное осуществление предпринимательской деятель­ности в современных условиях невозможно без специальных ме­тодов анализа и управления рисками. Функция управления рис­ками приобретает все большую роль и становится одним из важ­нейших условий обеспечения финансовой стабильности предпринимательских организаций.

Уп­равление рисками позволяет предпринимательской фирме:

• выявлять потенциально возможные ситуации, связанные с неблагоприятным развитием событий для предприниматель­ской фирмы, т.е. ситуации, связанные с риском, результа­том которых может быть не достижение поставленных це­лей в результате осуществления деятельности;

• получать характеристики возможного ущерба, связанного с нежелательным развитием событий;

• заблаговременно при подготовке решения о выборе финан­совой операции планировать и при необходимости осуще­ствлять меры по снижению предпринимательских рисков до приемлемого уровня;

• учитывать при принятии решений расходы, связанные с предварительной оценкой и управлением риском.

Предприниматель должен осознанно принимать рискованные решения, если надеется получить соответствующий доход от фи­нансовых сделок или операций, так как полностью исключить риск из деятельности фирмы невозможно, в силу того, что пред­принимательский риск — объективное явление.

При этом предприниматель должен иметь возможность уп­равления рисками, с которыми может столкнуться предпринима­тельская фирма в процессе осуществления деятельности.

- Принцип сопоставимости уровня рискованности осуществля­емых финансовых сделок или операций с уровнем их доходности

- Принцип сопоставимости уровня рискованности осуществля­емых финансовых сделок или операций с финансовыми возможно­стями

- экономичность управления риска­ми.