1.4. Методы и методика расчета эффективности использования оборотных средств

Эффективное использование оборотных средств во многом зависит от правильного определения потребности в оборотных средствах. До получения выручки от реализации продукции оборотные средства являются источником финансирования текущих производственных затрат предприятия. Период времени от момента потребления производственных запасов, их превращения в готовую продукцию до ее реализации может быть достаточно длительным. Поступление выручки от реализации продукции часто не совпадает со временем потребления материальных ресурсов. Это предопределяет необходимость формирования оборотных средств в определенном размере.

Определение потребности организации в собственных оборотных средствах осуществляется в процессе нормирования. Нормирование - это установление экономически обоснованных (плановых) норм запаса и нормативов по элементам оборотных средств, необходимых для нормальной деятельности предприятия. К числу нормируемых оборотных средств обычно относятся оборотные производственные фонды и готовая продукция. Фонды обращения обычно ненормируемые.

Потребность в оборотных средствах определяется организацией при составлении финансового плана.

При исчислении потребности предприятия в собственных оборотных средствах необходимо учитывать следующее. Собственными оборотными средствами должны покрываться потребности не только основного производства для выполнения производственной программы, но и потребности подсобного и вспомогательного производств, жилищно-коммунального хозяйства и других хозяйств, не относящихся к основной деятельности предприятия и не состоящих на самостоятельном балансе, а также для капитального ремонта, осуществляемого собственными силами. На практике, однако, часто учитывают потребность в собственных оборотных средствах только для основной деятельности предприятия, тем самым, занижая эту потребность.

Нормирование оборотных средств осуществляется в денежном выражении. В основу определения потребности в них положена смета затрат на производство продукции (работ, услуг) на планируемый период. При этом для предприятий с несезонным характером производства за основу расчетов целесообразно брать данные IV квартала, в котором объем производства, как правило, наибольший в годовой программе. Для предприятий с сезонным характером производства - данные квартала с наименьшим объемом производства, поскольку сезонную потребность в дополнительных оборотных средствах обеспечивают краткосрочные ссуды банка.

Для определения норматива принимается во внимание среднесуточный расход нормируемых элементов в денежном выражении. По производственным запасам среднесуточный расход рассчитывается по соответствующей статье сметы затрат на производство; по незавершенному производству - исходя из себестоимости валовой или товарной продукции; по готовой продукции - на основании производственной себестоимости товарной продукции.

В процессе нормирования устанавливаются частные и совокупные нормативы. Процесс нормирования состоит из нескольких последовательных этапов. Вначале разрабатываются нормы запаса по каждому элементу нормируемых оборотных средств. Норма - это относительная величина, соответствующая объему запаса каждого элемента оборотных средств. Как правило, нормы устанавливаются в днях запаса и означают длительность периода, обеспечиваемого данным видом материальных ценностей.

Далее, исходя из нормы запаса и расхода данного вида товарно-материальных ценностей, определяется сумма оборотных средств, необходимых для создания нормируемых запасов по каждому виду оборотных средств. Так определяются частные нормативы.

К частным относятся нормативы оборотных средств в производственных запасах; сырья, основных и вспомогательных материалов, покупных полуфабрикатов, комплектующих изделий, топлива, тары, малоценных и быстроизнашивающихся предметов; в незавершенном производстве и полуфабрикатах собственного производства; в расходах будущих периодов; готовых изделиях.

И, наконец, определяется совокупный норматив путем сложения частных нормативов. Таким образом, норматив оборотных средств представляет собой денежное выражение планируемого запаса товарно-материальных ценностей, минимально необходимых для нормальной хозяйственной деятельности предприятия.

В процессе нормирования применяются следующие методы: прямого счета, аналитический, коэффициентный.

Эффективность использования оборотных средств характеризуется прежде всего оборачиваемостью оборотных средств.

Под оборачиваемостью оборотных средств понимается продолжительность полного кругооборота средств с момента приобретения оборотных средств (покупки сырья, материалов и т.п.) до выхода и реализации готовой продукции. Кругооборот оборотных средств завершается зачислением выручки на счет предприятия. Оборачиваемость оборотных средств неодинакова на различных предприятиях, что зависит от их отраслевой принадлежности, а в пределах одной отрасли - от организации производства и сбыта продукции, размещения оборотных средств и других факторов.

Оборачиваемость оборотных средств характеризуется рядом взаимосвязанных показателей: длительностью одного оборота в днях, количеством оборотов за определенный период (коэффициент оборачиваемости), суммой занятых на предприятии оборотных средств на единицу продукции (коэффициент загрузки).

Длительность одного оборота оборотных средств исчисляется по формуле:

Д= Т xОср/Vср (12)

где Д-длительность оборота, дни;

Оср - остатки оборотных средств (средние или на определенную дату), руб.;

Vср - объем товарной продукции за отчетный период, руб.;

Т - число дней в рассматриваемом периоде, дни.

Уменьшение длительности одного оборота свидетельствует об улучшении использования оборотных средств. Количество оборотов за определенный период, или коэффициент оборачиваемости оборотных средств (Коб), исчисляется по формуле:

Коб = Vср/Оср (13)

Чем выше при данных условиях коэффициент оборачиваемости, тем лучше используются оборотные средства. Коэффициент загрузки средств в обороте (Кз), обратный коэффициенту оборачиваемости, определяется по формуле:

Кз = Оср/Vср (14)

Кроме указанных показателей также может быть использован показатель отдачи оборотных средств, который определяется отношением прибыли от реализации продукции предприятия к остаткам оборотных средств.

Показатели оборачиваемости оборотных средств могут рассчитываться по всем оборотным средствам, участвующим в обороте, и по отдельным элементам.

Изменение оборачиваемости средств выявляется путем сопоставления фактических показателей с плановыми или показателями предшествующего периода. В результате сравнения показателей оборачиваемости оборотных средств выявляется ее ускорение или замедление.

При ускорении оборачиваемости оборотных средств из оборота высвобождаются материальные ресурсы и источники их образования, при замедлении - в оборот вовлекаются дополнительные средства.

Высвобождение оборотных средств вследствие ускорения их оборачиваемости может быть абсолютным и относительным. Абсолютное высвобождение имеет место, если фактические остатки оборотных средств меньше норматива или остатков предшествующего периода при сохранении или превышении объема реализации за рассматриваемый период. Относительное высвобождение оборотных средств имеет место в тех случаях, когда ускорение их оборачиваемости происходит одновременно с ростом объема выпуска продукции, причем темп роста объема производства опережает темп роста остатков оборотных средств^{[18, с.155.].}

2. ОРГАНИЗАЦИОННО-ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА ЗАО «50 ЛЕТ ОКТЯБРЯ»

В апреле 1920 года в Залиманье создается первая коммуна «Красный Маяк».

К концу декабря 1929 года, когда в селе была завершена коллективизация, создается первый колхоз «Красный партизан». Со временем колхоз распадается на три: 1- «Красный партизан», 2 - «8-е Марта», 3 – колхоз имени Гайдукова.

В 1951 году три колхоза вновь воссоединяются в единый – «Красный партизан».

В 1959 г. происходит воссоединение колхозов «Красный партизан» (с.Ей-Укрепление) и имени Ильича (с. Николаевка) в колхоз «50 лет Октября».

На протяжении с 1959 до 1999 гг. колхоз «50 лет Октября» несколько раз переживал различного рода реорганизации.

С 19 декабря 1999 года Постановлением главы Щербиновского района СПК (колхоз) «50 лет Октября» является правопреемником ТОО «50 лет Октября» Щербиновского района Краснодарского края.

С 29 января 1993 года СПК (колхоз) «50 лет Октября» является правопреемником ТОО «50 лет Октября».

ЗАО «50 лет Октября» расположено в северной части Краснодарского края в Щербиновском районе, селе Николаевка.

Административное здание с органами управления расположено в центре села по ул. Горького, 42.

В хозяйстве имеется хороший машинно-тракторный парк: новые трактора, грузовые автомобили, сельскохозяйственная техника и оборудование, которые сдаются в аренду другим хозяйствам.

Материально-техническое обслуживание предприятия осуществляется за счет собственных средств, полученных от финансово-хозяйственной деятельности.

Управление предприятием осуществляет директор.

Директор несет полную ответственность за результаты работы предприятия. Он по доверенности действует от имени предприятие, представляет его во всех органах, учреждениях, распоряжается имуществом, заключает договоры, выдает доверенности, открывает в банке счета. Директор утверждает штаты, издает приказы и дает указания обязательные для всех работников предприятие. Директор назначает на должность главных специалистов и освобождает их от занимаемой должности.

Руководство по организации бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности осуществляет главный бухгалтер. Он обеспечивает: должностной порядок хранения бухгалтерских документов; обеспечивает полноту учета поступления денежных средств, товарно-материальных ценностей, основных средств и других ценностей; своевременность проведения инвентаризации; проводит инструктаж работников по вопросам бухгалтерского учета и др.

Аппарат бухгалтерии предприятия ЗАО«50 лет Октября» состоит из следующих отделов:

1) расчетный отдел ведет учет труда и его оплаты;

2) материальный отдел ведет учет и контроль наличия и движения всех товарно-материальных ценностей;

3) производственный отдел ведет учет издержек производства, исчисления себестоимости продукции, участвует в инвентаризации и составлении отчетности;

4) отдел реализации ведет учет выпуска, наличия, отгрузки и реализации готовой продукции;

Предприятие ведет учет расчетных операций, учет денежных средств; финансовых результатов и внутрихозяйственных расчетов.

Основное производственное направление – сельское хозяйство. ЗАО«50 лет Октября» является многоотраслевым хозяйством. Ежегодно производятся зерновые и зернобобовые культуры, кормовые культуры, молоко и мясо.

В настоящее время ЗАО«50 лет Октября» состоит из двух растениеводческих бригад и животноводческой фермы.

Также предприятие располагает несколькими столовыми, складом, гаражом.

Согласно Федеральному закону № 147 от 11.11.2003 года ЗАО«50 лет Октября» переведен на уплату Единого сельскохозяйственного налога с 01.01.2004 года.

Переход на уплату Единого сельскохозяйственного налога предусматривает замену уплаты налога на прибыль, НДС, имущества и Единого социального налога. Предприятие уплачивает страховые взносы на обязательное пенсионное обеспечение в соответствии с законодательством.

Иные налоги и сборы уплачиваются в соответствии с общим режимом налогообложения: плата за пользование водными объектами, плата за загрязнение окружающей среды, налог на доходы физических лиц, транспортный налог.

В распоряжении хозяйства имеются тракторы, сеялки, сенокосилки, разные виды комбайнов, грузовые автомобили, транспортеры, дождевые и поливные машины, жатки, доильные установки и агрегаты, раздатчики кормов для КРС, что позволяет более успешно обрабатывать земли и выращивать сельскохозяйственные культуры.

Проведем анализ экономического состояния организации на основе бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках.

Таблица 1 -Состав и структура имущества ЗАО«50 лет Октября» за период 2011-2013 гг.

Вид имущества	2011 г.		2012 г.		2013 г.		2013 г. в % к 2011 г.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
1	2	3	4	5	6	7	8
Внеоборотные активы - всего	82079	46,54	93624	47,4	95314	45,6	116,1
основные средства	82012	46,5	93557	47,37	95294	45,59	117
прочие в необоротные активы	67,0	0,04	67,0	0,03	20	0,01	29,8
Оборотные активы - всего	94283	53,46	103914	52,61	113504	54,4	120,4
запасы	83885	48,6	97830	49,53	101058	48,39	120,4
дебиторская задолженность	6063	2,48	3652	1,32	2197	1,05	36,2
финансовые вложения	50	0,02	-	-	-	-	-
денежные средства	879	0,46	1282	1,18	5721	2,94	650,8
прочие оборотные активы	3406	1,9	1150	0,58	4228	2,02	124,1
Всего имущества	176362	100	197538	100	208818	100	118,4

Из таблицы 1,видно, что при увеличении в организации оборотных средств на 20,4% в необоротные активы так же увеличились на 16,1%, что говорит о том, что у предприятия происходит тенденция к ускорению оборачиваемости всего имущества.

Коэффициент мобильности имущества организации исчисляют отношением стоимости оборотных активов к имуществу предприятия. В организации этот коэффициент составил на начало года 0,535, а на конец года 0,544.

Коэффициент мобильности оборотных активов определяют делением наиболее мобильной их части (денежных средств) к стоимости оборотных активов. В организации этот коэффициент составил на начало года 0,009, а на конец года 0,050.

Увеличение коэффициента мобильности всего имущества и оборотных активов подтверждает ускорение оборачиваемости имущества.

Показатель удельного веса стоимости основных фондов к общей стоимости средств организации. Показателем исчисляем отношением остаточной стоимости к сумме баланса. В организации этот показатель составил на начало года 46,51% , а на конец года 45,63%.Обычно эти показатели сопоставляют со стандартными показателями по отрасли и с показателями высокорентабельных предприятий.

Валюта баланса предприятия за анализируемый период увеличилась на 32456 тыс. рублей или на 18, 4%, что косвенно свидетельствует о расширении хозяйственного оборота.

Формирование имущества предприятия может осуществляться как за счет собственных средств, так и за счет заемных средств, значения которых отражаются в пассиве баланса. Для определения финансовой устойчивости предприятия и степени зависимости от заемных средств необходимо проанализировать структуру пассива баланса.

Пассив баланса отражен в таблице № 2.

Таблица 2– Состав и структура источников формирования имущества ЗАО «50 лет Октября» за период 2011 – 2013 гг.

Вид имущества	2011 г.		2012 г.		2013 г.		2013г. в % к 2011 г.
	тыс.руб.	%	тыс.руб.	%	тыс. руб.	%
1	2	3	4	5	6	7	8
Капитал и резервы всего	150907	85,6	173038	85,6	183152	87,7	121,4
уставный капитал	144705	82,6	7870	3,9	7870	3,7	5,4
добавочный капитал	-	-	136835	69,3	136835	65,5	-

Продолжение таблицы 2

1	2	3	4	5	6	7	8
резервный капитал	1000	0,6	1000	0,5	1000	0,5	100
нераспределенная прибыль	5202	2,4	27333	2,4	37447	17,9	719,9
Долгосрочные обязательства-всего	14128	8,0	20553	8,0	15991	7,7	113,2
заемные средства	13699	7,76	20325	7,76	15986	7,6	116,7
прочие обязательства	429	0,24	228	0,24	5	0,1	1,2
Краткосрочные обязательства всего	11337	6,4	3947	1,5	9675	4,6	85,3
заемные средства	7000	2	-	-	3985	1,9	57
кредиторская задолженность	4327	1	3947	1,5	5690	2,7	131,5
Всего источников формирования имущества	176362	100	197538	100	208818	100	118,4

В составе заемных средств значительно увеличилась задолженность по краткосрочным обязательствам на 2287 тыс. руб. Важным моментом в анализе пассива баланса является определение наличия собственных оборотных средств, для этого из итога 3 раздела пассива баланса вычитают итог 1 раздела актива баланса. В организации собственный оборотные средства на начало года составили 68828 тыс. руб., а на конец года 87838 тыс. руб..Увеличение собственных оборотных средств оценивают положительно.

Отношение собственных оборотных средств к оборотным активам исчисляют обеспеченность оборотных активов собственными оборотными средствами, это один из показателей для оценки структуры баланса и платежеспособности предприятия. Критериальное значение этого показателя 0,1. Если этот показатель меньше, то структура баланса считается неудовлетворительной, а организация неплатежеспособной.

В организации на начало года коэффициент обеспеченности оборотного актива собственными оборотными средствами составил 0,73 (68828: 94283), а на конец года 0,77 (87838: 113504). По этим значениям можно сделать вывод об удовлетворительной структуре баланса организации и ее платежеспособности.

На конец отчетного периода в ЗАО «50 лет Октября»коэффициент обеспеченности оборотного актива увеличился на 0,04 (0,77 - 0,73) по отношению к началу года.

Сумма всех источников финансовых ресурсов за год увеличилась на 232245 тыс. руб., в т. ч. за счет собственных средств, т.е. субсидий и увеличилась за счет привлеченных средств на 2287 тыс. руб. За отчетный год изменился состав источников средств: доля собственных средств (за счет субсидий) возросла на 21,4 %, доля заемных то же возросла на 16,7% , а доля привлеченных средств так же увеличилась на 31,5%.Из этого следует, что предприятие успешно работает на рынке и мы видим его финансовые вложения.

Ресурсы являются важнейшей частью комплекса внутренней среды организации, они оказывают самое непосредственное влияние на эффективность ее функционирования. Ресурсы организации представляют собой наличные или необходимые средства, возможности, ценности, запасы,

обеспечивающие стабильную работу организации для достижения ее основных целей (таблица 3).

Таблица 3 - Показатели обеспеченности производственными ресурсами ЗАО «50 лет Октября»

Показатель	2011 г.	2012г.	2013г.	2013 г. в % к
				2011г.	2012г.
1	2	3	4	5	6
Среднегодовая численность работников, чел.	187	158	143	76,5	90,5
Общая площадь, га в т.ч. сельскохозяйственных угодий из них: пашня	5469 5280 4862	5469 5280 4862	5469 5280 4862	100 100 100	100 100 100
Среднегодовая стоимость всех основных средств, тыс. руб.	77823,5	87784,5	94425,5	121,3	107,6
в т.ч. основные производственные средства, тыс. руб	5951	21715	31859	535,4	146,7
Затраты на производство продукции – всего, тыс. руб.	131831	139347	137703	104,5	98,8
Энергетические мощности, всего, тыс.л. с.	12665	12594	12240	96,6	97,2
Среднегодовая сумма оборотных средств, тыс. руб.	94283	103914	113504	120,4	109,2

Анализируя данную таблицу можно сказать, что среднегодовая численность работников имеет тенденцию к уменьшению. В 2013 году численность работников составила 143 человека, что на 44 человек меньше, чем в 2011 году и на 15 человек меньше, чем в 2012 году. Соответственно, уменьшается численность работников, занятых в сельском хозяйстве. Отмеченная тенденция обусловлена двумя причинами: во-первых - высокая трудоёмкость выполняемых работ, во-вторых – отсутствие приема на работу новых работников.

Из таблицы 3 видно, что общая земельная площадь хозяйства в 2010 году составила 5469 га, и на протяжении трех лет количество площадей оставалось неизменным. Исходя из данных, приведенных в таблице 3, следует, что хозяйство имеет в собственности достаточно большое количество земли, необходимое для производственно хозяйственной деятельности.

Результаты деятельности предприятие ЗАО «50 лет Октября» во многом зависят от обеспеченности его основными и оборотными средствами. Так, из таблицы 3 видно, что среднегодовая стоимость основных средств в 2013 году составила 94425,5 тыс. руб., что на 21,3 % больше, чем в 2012 году и больше на 7,6 %, чем в 2011 году.

Существенно увеличился размер оборотных средств – с 94283 тыс. руб. в 2011 году до 113504 тыс. руб. в 2013 году. Причиной тому послужил рост стоимости сырья и материалов, а также денежных средств в кассе и на счетах предприятия. Отмеченные изменения заслуживают в основном положительной оценки.

Затраты на производство продукции зависят от объемов производства продукции, а также от изменения удельных затрат на отдельные виды продукции. За анализируемый период произошло увеличение суммы затрат на производство – от 131831 тыс. руб. в 2010 году до 137703 тыс. руб. в 2013 году.

Для оценки экономической деятельности ЗАО «50 лет Октября» произведем также расчет эффективности использования ресурсов и уровня рентабельности деятельности организации (таблица 4).

Таблица 4-Основные результаты деятельности предприятие ЗАО«50 лет Октября».

Показатель	2011 г.	2012 г.	2013г.	2013 г. в % к
				2011 г.	2012 г.
1	2	3	4	5	6
Валовая продукция в текущих ценах, всего, тыс. руб.	142939	146502	131586	92,1	89,8
в том числе основной деятельности	97453	108369	116416	119,5	107,4
Валовой доход, тыс. руб.	111853	118198	128619	115	108,8
в том числе основной деятельности	109778	113666	116416	106,1	102,4
Денежная выручка, тыс. руб.	111853	118198	128619	115	108,8
в том числе продукции основной деятельности	109778	113666	116416	106,1	102,4
Себестоимость реализованной продукции (услуг) тыс. руб.	(83994)	(90537)	(115117)	137,1	127,2
в том числе продукции основной деятельности	(82338)	(87544)	(109655)	133,2	125,3
Коммерческие расходы, тыс. руб.	-	-	-	-	-
Управленческие расходы, тыс. руб.	-	-	-	-	-
Прибыль (убыток) от реализации продукции, тыс. руб.	27859	27661	13502	48,5	48,8
в том числе продукции основной деятельности	-	-	-	-	-
Прочие доходы, тыс. руб.	2889	10654	13901	481,2	130,5
Прочие расходы, тыс. руб.	(24797)	(16184)	(16577)	65,8	102,4
Прибыль до налогообложения, тыс. руб.	5951	22131	10826	181,9	48,9

Продолжение таблицы 4

Чистая прибыль, тыс. руб.	5951	22131	10114	170	45,7
Чрезвычайные доходы, тыс. руб.	-	-	-	-	-
Чрезвычайные расходы, тыс. руб.	-	-	-	-	-
Валовой сбор, ц: -зерна	85853	90284	70354	81,9	77,9
-кукурузы на зерно	3953	6118	9896	250,3	161,7
-сои	-	-	-	-	-
-сахарной свеклы	-	-	-	-	-
-подсолнечника	8674	13808	12482	143,9	90,4
Прирост живой массы, ц: крупного рогатого скота	1288	1128	914	71	81

По данным таблицы 4 видно, что сумма валового дохода в 2013 году составила 128619 тыс. руб., что на 15% больше чем в 2011 году и на 8,8% больше чем в 2012году. Сумма денежной выручки тоже увеличилась и в 2013 году составила 128619 тыс. руб.

Прибыль от реализации продукции в 2013 году составила 13502 тыс. руб., что на 51,5% меньше чем в 2011 году и на 51,2% меньше чем в 2012 году.

Показатель чистой прибыли за три году в 2013 году составил 10114 тыс. руб. ,что на 70 % больше чем в 2011 году и на 54,3 % меньше чем в 2012 году.

Объем производства зерновых культур за анализируемый период составил в среднем 82163,7 центнера.

Производство кукурузы на зерно возросло с 3953 центнеров в 2011 году до 9896 центнеров в 2013 году.

Производство подсолнечника увеличилось с 8674 центнера в 2011 до 12482 центнера в 2013 году.

Объем производства продукции животноводства, в том числе живой массы крупного рогатого скота, за анализируемый период уменьшился. В 2011 году объем живой массы крупного рогатого скота составил 1288 центнеров, 2012году − 1128 центнеров, 2012году− 914 центнеров.

По результатам проведенного анализа можно сделать вывод о том, что финансовое положение предприятие ЗАО «50 лет Октября» является довольно устойчивым. Предприятие в достаточной мере располагает ресурсами для дальнейшего осуществления финансово-хозяйственной деятельности. За исследуемый период предприятие работало без убытков и является рентабельным.