- •Му выдаются студентам в электронном виде
- •Задание на курсовую работу по дисциплине «Финансы» для студентов профиля подготовки Экономика фирмы (транспорта) мади
- •Общая цель и задачи курсовой работы
- •Последовательность выполнения расчетов
- •1.Распределение суммы капитальных вложений по годам расчётного периода. Определение необходимой суммы кредита
- •2.Расчет стоимости основных средств, зачисляемых на баланс. Определение амортизационных отчислений, износа и остаточной стоимости основных средств
- •3.Расчет основных показателей финансовой деятельности предприятия. Прогноз денежных потоков от операционной деятельности
- •3.1.Выручка от реализации продукции по годам расчётного периода
- •3.2. Затраты на производство и реализацию продукции по годам расчётного периода
- •3.3.Налогооблагаемая и чистая прибыль
- •Прогноз денежных потоков от операционной деятельности
- •4. Расчет остаточной стоимости основных средств
- •5. Расчет суммы необходимого оборотного капитала
- •6. Расчет показателей эффективности проекта
- •6.1.Расчет чистого дисконтированного дохода
- •Алгоритм расчета текущего чистого дисконтированного дохода, млн. Руб.
- •Расчет текущего чдд, млн. Руб.
- •6.2.Расчет средней рентабельности проекта
- •6.3.Расчет внутренней ставки доходности
- •6.4.Расчет срока окупаемости с учетом дисконтирования
- •6.5.Определение точки безубыточности (оценка риска)
- •7.Оценка возможности погашения кредита
- •8.Анализ чувствительности проекта
- •8.1.Анализ чувствительности проекта при изменении цены на %
- •Следует осуществить расчет чистого дисконтированного дохода и оценить влияние процента изменения цены продукции на процент изменеиня чдд
- •Вывод 1
- •8Б. Анализ чувствительности проекта, при изменении ежегодных объемов сбыта продукции на %
- •Осуществить расчет текущего чистого дисконтированного дохода и оценить процент изменения чдд от процента изменения q. Вывод 2
8Б. Анализ чувствительности проекта, при изменении ежегодных объемов сбыта продукции на %
Ежегодные объемы сбыта продукции по годам выпуска составляли: тыс. ед., а при увеличении (уменьшении) этого показателя на %, составили: .
Далее выполняются расчеты и составляются таблицы 2б, 3б,4б, 5б и 7б.
Таблица 2б
Выручка от реализации по годам расчётного периода
при изменении цены на %
|
Годы |
0 |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
|
Кол-во q |
|
|
|
|
|
|
|
|
Цена |
|
|
|
|
|
|
|
|
TRреал.t |
|
|
|
|
|
|
|
|
TRреал.без НДСt |
|
|
|
|
|
|
|
Расчет затрат на производство и реализацию продукции
AVC=AVCНДС–AVC*dНДС;AVC=тыс. руб.;
TFC=TFCНДС-TFC*dНДС;TFC=тыс. руб.
TCi=TVC+TFC+Aм;TVC=AVC*q
Таблица 3б
|
Год |
0 |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
|
AVC |
- |
- |
- |
- |
- |
|
|
|
TVCt |
- |
- |
- |
- |
- |
|
|
|
TFC |
|
|
|
|
|
|
|
|
Aм |
|
|
|
|
|
|
|
|
TCt, млн. руб. |
|
|
|
|
|
|
|
Расчет чистой прибыли
ПНО=TRреал. t–TCt- % за кредит, (в годуt);
НП– налог на прибыль равный 20%;
Таблица 4б
Расчет чистой прибыли
|
Год |
0 |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
|
1. TRреал.без НДСt |
|
|
|
|
|
|
|
|
2.TCt, |
|
|
|
|
|
|
|
|
3.ПК кр |
|
|
|
|
|
|
|
|
4.ПНО |
|
|
|
|
|
|
|
|
5.НП |
|
|
|
|
|
|
|
|
6.Пч |
|
|
|
|
|
|
|
Таблица 5б
Расчет потребности в оборотном капитале
|
|
0 |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
|
1.Необходимый оборотный капитал, млн. руб. |
|
|
|
|
|
|
|
|
2.Изменение в потребности в оборотном капитале, млн. руб. |
|
|
|
|
|
|
|
Прогноз денежных потоков при изменении объемов сбыта
Таблица 8б
|
Инвестиционная деятельность | ||||||||||||||
|
|
0 |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 | |||||
|
1. Притоки |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
2. Оттоки |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
3. Сальдо |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
Операционная деятельность | ||||||||||||||
|
4 TRреал.без НДСt |
|
|
|
|
|
|
|
|
- | |||||
|
5. ТС, без НДС |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
6. % за кредит |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
7. Налогооблагаемая прибыль |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
8. Налог на прибыль |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
9. Чистая прибыль |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
10. Амортизация |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
11. Сальдо от операционной деятельности |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
Финансовая деятельность | ||||||||||||||
|
12. Собственный капитал |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
13. Получение кредита |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
14. % за кредит |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
15. Возврат кредита |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
16. Сальдо от финансовой деятельности |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
17. Суммарное сальдо трех потоков |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
18.Суммарное сальдо без собственного и заемного капитала (стр.17 – стр.12-cтр.13)Фt |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
19. Накопленное сальдо |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
20. Коэффициент дисконтирования |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
|
21.Текущий ЧДД |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||