5.4. Транснациональные банки.
Становление транснациональных банков шло постепенно, в целом следуя эволюции ТНК. Основными побудительными мотивами транснационализации банковского капитала были:
1) его концентрация;
2) связанная с этим усиливающаяся конкуренция на национальных рынках;
3) необходимость обеспечения финансовыми ресурсами ТНК;
4) образование рынка евровалют4 и других глобальных финансовых рынков;
5) создание глобальных информационно-финансовых сетей, революционно облегчающих процессы перемещения капитала.
В настоящее время сложились три основных региона, где сконцентрированы международные банки: США, Западная Европа и Юго-Восточная Азия. Роль международных финансовых центров закрепилась за такими городами, как Нью-Йорк, Лондон, Цюрих, Токио, Люксембург, Гонконг, Франкфурт-на-Майне. Фактически в настоящее время имеется 13 финансовых центров, охватывающих примерно 1000 филиалов и отделений иностранных банков, как правило, промышленно развитых стран.
Сложился своеобразный международный финансовый механизм, который, используя специализированные электронные сети (SWIFT, Global Costadien), действует круглосуточно и регулирует движение мировых финансовых потоков и мировых валютных рынков.
Банки поддерживают тесные отношения с зарубежными банками в качестве корреспондентов. Возникает система взаимного ведения счетов, которые получили название «лоро» - их у нас и «ностро» - наш у них.
ТНБ, которые в основном сформированы на базе крупнейших коммерческих банков промышленно развитых стран, господствуют на национальных и международных рынках ссудных капиталов.
Острая конкурентная борьба подталкивает ТНБ к слияниям и поглощениям. Например, в 1998 г. произошло слияние второго по величине американского банка Citicorp и Travelers Group, интересы которого распространяются от страхования имущества до паевых фондов взаимного страхования. Они образовали Citigroup с активами 648 млрд долл. США (для сравнения совокупная капитализация всех наших коммерческих банков составляет 80 млрд долл. США).
Однако наиболее грандиозные изменения грядут в японском банковском секторе. По завершению процесса объединения трех банков Dai-Ichi Kangeo Bank, Industrial Bank of Japan и Fuji Bank – в ближайшем будущем будет создана крупнейшая в мире единая структура с тремя основными направлениями деятельности: кредитование корпораций (новый банк будет кредитовать каждую третью корпорацию в мире), розничные операции (15 % всего рынка подобных операций) и инвестиционное банковское дело.
В настоящее время огромное распространение получили оффшорные банки. Без них не обходятся операции практически ни одного ТНБ.
Оффшорный банк имеет следующие особенности:
1. Он не имеет право работать с резидентами страны регистрации банка.
2. Требуемая величина оплаченного уставного капитала для регистрации гораздо меньше, чем в других странах.
3. Банк имеет практически полное освобождение от налогов.
4. Требования по резервированию и другим банковским нормативам в оффшорах, как правило, гораздо менее строгие, чем в других странах, а валютный контроль за операциями вне страны отсутствует.
Оффшорные банки создали еще один важный слой транснациональных банков, а в современных условиях практически ни одна финансовая схема в мире транснационального капитала без них не обходится.
Механизм использования оффшорных банков при движении капитала через структуры ТНБ упрощенно представлен на рис. 5.1.
Рынок
капиталов
Филиал ТНБ, находящийся в одном из
финансовых центров мира
Оффшорный филиал ТНБ
Филиал ТНБ в
принимающей стране
Компания в
принимающей стране
Рис. 5.1. Финансовые потоки в структурах ТНБ.
Договоры между тремя подразделениями ТНБ составляются таким образом, чтобы почти вся прибыль оказалась в оффшорном банке, который практически не платит налогов.
В результате всех действий компания получает кредит все же под более низкий процент, чем могут предоставить ей местные банки, не имеющие прямого выхода на мировые рынки капитала и обязанные платить все налоги данной страны. ТНБ выигрывает конкуренцию, реализуя преимущества, полученные от рационального размещения своих подразделений.