12.3. Сущность, функции и формы кредита

Кредит представляет собой движение ссуд­ного капитала, связанное с предоставлением денежных и товарных ре­сурсов на условиях возвратности, срочности и платности.

Источниками ссудного капитала являются:

• денежные средства, предназначенные для восстановления основ­ного капитала и накапливаемые по мере перенесения его стоимости по частям на создаваемые товары в виде амортизации;

• часть оборотного капитала, высвобождаемая в денежной форме в связи с несовпадением времени реализации изготовленных товаров и покупки сырья, топлива и материалов, необходимых для продол­жения процесса производства;

• капитал, временно свободный в промежутках между поступлением средств от реализации товаров и выплатой заработной платы;

• предназначенная для капитализации стоимость, накапливаемая при расширенном воспроизводстве до определенной величины, завися­щей от масштабов предприятий и их технического уровня;

• денежные доходы и сбережения частных лиц, включая все общест­венные слои населения. Так, для приобретения товаров длительно­го пользования и жилья люди откладывают деньги, которые акку­мулируются на счетах в банках и сберкассах. Источником ссудного капитала также являются денежные накопления государства.

Кредит как экономическая категория выполня­ет ряд функций:

• распределительную - на основе использования кредита происхо­дит перераспределение на возвратной основе временно свободных денежных ресурсов. Через кредитный механизм ссудный капитал перераспределяется между отраслями, устремляясь в те сферы, ко­торые обеспечивают получение большей прибыли или которым от­дается предпочтение в соответствии с общенациональными програм­мами;

• эмиссионную - на основе кредита происходит эмиссия денежных зна­ков, безналичных платежных средств и различных ценных бумаг;

• контрольную - в процессе совершения кредитных операций на функ­ционирующем предприятии осуществляется своеобразный контроль за состоянием хозяйства;

• экономии издержек обращения - частичное замещение наличных денег так называемыми кредитными деньгами - векселями, банк­нотами, чеками, а также системой безналичных расчетов;

• инструмента регулирования экономики - путем дифференциации процентных ставок за кредит, предоставления правительственных гарантий и льгот стимулируется развитие приоритетных отраслей хозяйства.

При осуществлении кредитной сделки соблюдаются основные принципы кредитования. К важнейшим из них относятся:

• срочность и возвратность - определение периода пользования ссу­дой, по истечении которого она должна быть возвращена кредитору;

• целевое назначение - предоставление кредита на конкретные потреб­ности, возникающие в процессе производства и реализации това­ров. Фирма обязана использовать кредит строго по целевому назна­чению;

• обеспеченность - и заемщик, и кредитор должны быть уверены в том, что существуют реальные шансы на возврат полученных взай­мы средств. Например, если кредит выдается под запасы реальных товарно-материальных ценностей, наличие этих запасов и является обеспечением кредита;

• платность - уплата определенного процента, что выступает важным инструментом всего рынка ссудных капиталов. Положение на этом рынке часто характеризуется уровнем процента, зависящего в пер­вую очередь от риска, срока и суммы кредита;

• дифференцированность - неодинаковый подход к различным заем­щикам. Реализация данного принципа основывается на индивиду­альном подходе, расчете определенных коэффициентов, в соответ­ствии с которыми заемщик относится к той или иной группе риска, на основании чего банк решает вопрос о предоставлении или непре­доставлении кредита и условиях кредитования.

Кредитные отношения весьма многообразны. Поэтому они проявляются в конкретных формах:

• коммерческий кредит - предоставляется одними предприятиями другим в виде продажи товаров с отсрочкой платежа. В большинст­ве случаев коммерческий кредит оформляется векселем;

• банковский кредит - предоставляется владельцами денежных средств, банками, специальными кредитными учреждениями заем­щикам в виде денежных ссуд. Объект банковского кредита - денеж­ный капитал. В качестве заемщика выступают предприниматель, го­сударство, сектор домашних хозяйств. Кредитор - владелец денеж­ных средств, преимущественно банк. Банковский кредит выходит за рамки коммерческого, так как он не ограничен направлением, сроками и суммами кредитных сделок. Сфера его использования шире: коммерческий кредит обслуживает лишь обращение товаров, а банковский кредит - и накопление капитала, превращая в капи­тал часть денежных доходов и сбережения всех слоев общества. Для современной рыночной экономики характерно переплетение коммерческого и банковского кредита. Это проявляется при кредито­вании не только предприятий, но и потребителей;

• потребительский кредит - предоставляется прежде всего частным лицам при покупке потребительских товаров длительного пользо­вания (мебели, автомашин, холодильников и др.). Реализуется или в форме продажи товаров с отсрочкой платежа через розничные ма­газины, или в форме предоставления банковской ссуды на потреби­тельские цели;

• государственный кредит - совокупность кредитных отношений, в которых заемщиками или кредиторами выступают государство и ме­стные органы власти. Они получают средства на рынке ссудных ка­питалов путем выпуска займов через финансово-кредитные учреж­дения. Доходы от внутренних займов в настоящее время стали вто­рым после налогов источником финансирования государственных расходов. В современных условиях расширяется кредитная деятель­ность государства, особенно в низкорентабельных, но необходимых для воспроизводства отраслях (жилищное строительство, инфра­структура, сельское хозяйство и т. д.);

• международный кредит. - движение ссудного капитала в сфере меж­дународных экономических отношений. Предоставляется в товар­ной или денежной (валютной) форме. Кредиторами и заемщиками являются банки, частные фирмы, государства, международные и ре­гиональные организации.