экономика организаций / Бизнес-план / Технология составления бизнес-плана

4

Технология составления бизнес-плана

Резюме, описание предприятия, продукции, маркетинг

1. Исполнительное и финансовое резюме

2. Описание предприятия и отрасли

3. Описание продукции

4. План маркетинга

Исполнительное и финансовое резюме

Резюме – первый раздел бизнес-плана, является кратким изложением сути и возможных результатов проекта. Оно пишется в конце составления всех разделов бизнес-плана и проведения всех обоснований и расчетов.

Резюме может состоять из двух частей:

• исполнительного резюме (рекламная часть) и

• финансового резюме.

Описание предприятия и отрасли

Характеристика предприятия и отрасли включает следующие сведения:

• полное (сокращенное) наименование предприятия, дату и место регистрации, номер регистрационного удостоверения, юридический адрес, банковские реквизиты;

• инициатора проекта;

• организационно-правовую форму предприятия;

• размер уставного капитала;

• учредителей предприятия с указанием их доли в уставном капитале;

• характеристики менеджеров высшего звена;

• основной вид деятельности предприятия;

• формулировку миссии предприятия;

• принадлежность предприятия к определенной отрасли.

Описание продукции

Характеристика продукции предприятия включает следующие сведения:

• область применения, какую потребность удовлетворяет;

• технические и потребительские характеристики;

• патентная защищенность;

• преимущества планируемого к производству продукта;

• сравнение с другими товарами;

• основные направления совершенствования.

План маркетинга

В плане маркетинга должны содержаться следующие сведения:

• результаты анализа рынка;

• основные конкуренты и потребители продукции;

• каналы распространения продукции;

• ценовая политика;

• программа продаж;

• реклама.

Технология составления производственного плана и инвестиционной программы

1. Производственный план: Технология и нововведения

2. Производственный план: Сырье и компоненты

3. Производственные издержки

4. Инвестиционная программа

Технология и нововведения

Обычно первым подразделом производственного плана является «Технология и нововведения». При описании технологии производства продукции указываются:

• особенности технологического процесса;

• используемые технологические линии и оборудование;

• нововведения, позволяющие обеспечить конкурентоспособность продукции.

Сырье и компоненты

При описании сырья и компонентов приводятся данные

• по сырью и материалам, используемым в производстве;

• по компонентам (комплектующим, полуфабрикатам);

• по расходам на выпуск единицы продукции;

• по ценам с учетом транспортных расходов;

• по периодичности поставок.

Производственные издержки

1. Данные по производственным издержкам собираются в итоговую таблицу «Себестоимость производства».

2. Калькуляция себестоимости осуществляется с использованием следующих данных:

• материалы и энергия;

• заработная плата;

• накладные и иные расходы;

• оборотный капитал.

Инвестиционная программа

Общий объем инвестиционных издержек складывается из затрат на формирование оборотных средств и инвестиций в основные средства предприятия (материальные и нематериальные активы).

При разработке инвестиционной программы

• составляется программа закупки оборудования;

• разрабатывается программа строительства;

• рассчитываются инвестиционные издержки и планируются финансовые вложения.

Технология составления финансового плана

1. Источники финансирования

2. Основные предположения и ставки сравнения

3. Прогноз потока денежных средств

4. Оценка финансовых результатов и прогноз баланса

Источники финансирования

Финансирование инвестиционных проектов осуществляется из двух основных источников – за счет

• собственных (акционерных) средств,

• заемных средств.

Собственные источники финансирования – акционерный капитал (вклады участников-учредителей предприятия) в различных формах.

Дополнительными источниками средств выступают краткосрочные обязательства по счетам, подлежащим оплате (текущие пассивы).

Основные предположения и ставки сравнения

При разработке бизнес-плана необходимо учитывать факторы окружающей экономической среды. К факторам, характеризующим окружающую среду, относятся:

• действующие налоговые ставки; ставка рефинансирования ЦБ;

• размер начислений на фонд оплаты труда;

• регламентация затрат, включаемых в себестоимость продукции;

• таможенные пошлины и акцизы;

• регламентация формирования фондов (резервный фонд, фонд развития);

• изменения курса рубля, инфляционные изменения цен;

• норма дисконтирования.

Прогноз потока денежных средств

Оценки финансовой состоятельности проекта основаны на прогнозе движения денежных средств. Анализ планируемых потоков (Cash flow) позволяет оценить ликвидность предприятия, его способность своевременно отвечать по обязательствам (выплаты по кредитам, расчеты с бюджетом, начисление дивидендов и др.).

Отчет о движении денежных средств определяет превышение (дефицит) поступления средств над расходованием. Финансовая состоятельность проекта определяется сбалансированностью денежных потоков и отсутствием дефицита средств.

Оценка финансовых результатов и прогноз баланса

Отчет о финансовых результатах отражает оперативную деятельность предприятия по производству и сбыту продукции, характеризует его прибыльность.

Прогноз баланса служит для анализа будущего финансового состояния предприятия. Баланс состоит из 2-х частей – актива и пассива, суммарные значения которых равны между собой. Актив представляет перечень того, что имеет предприятие в собственности. Пассив показывает, кому и сколько предприятие должно за свой актив.

Технология проведения финансово-экономического анализа

1. Экономическая оценка эффективности

2. Финансовая оценка эффективности

3. Анализ устойчивости и чувствительности проекта

Финансово-экономический анализ проекта осуществляется в два этапа. На первом этапе даются экономическая и финансовая оценки эффективности, на втором – проводится анализ устойчивости и чувствительности проекта.

Экономическая оценка эффективности

Для экономической оценки эффективности инвестиционного проекта используются следующие показатели:

• чистый дисконтированный доход (NPV);

• внутренняя норма доходности (IRR);

• период окупаемости (PB).

Финансовая оценка эффективности

Для финансовой оценки эффективности проекта используют следующие показатели:

• рентабельность,

• ликвидность,

• оборачиваемость активов,

• собственный капитал.

Показатели рентабельности рассчитываются как доля чистой прибыли (в %) в объеме активов, инвестиций, собственного капитала и продаж.

Коэффициенты ликвидности характеризуют возможность погашения краткосрочных обязательств за счет оборотных средств в виде производственных запасов, готовой продукции, денежных средств, дебиторской задолженности.

На основе коэффициентов ликвидности определяются оценки платежеспособности (т.е. её восстановления или утраты).

Анализ устойчивости и чувствительности проекта

Анализ устойчивости и чувствительности проекта предназначен для исследования влияния изменений параметров проекта (производственной мощности, объема продаж, цены продукции, темпов инфляции и др.) на показатели его экономической эффективности. Это анализ по принципу «что будет, если…». Такой подход позволяет оценить риски вложения средств в проект с учетом факторов неопределенности.