ЭКОНОМИКА_КР_РЯБОВ_Я_Р

Для определения финансового состояния компании рассчитываются следующие коэффициенты:

1. Коэффициент автономии – характеризует долю собственного капитала в валюте баланса и рассчитывается по формуле (1):

где СК – собственный капитал – итог III раздела баланса, ВБ – валюта баланса – общая стоимость пассивов;

2. Коэффициент соотношения собственного и заемного капитала – характеризует соотношение собственного и заемного капитала и рассчитывается по формуле (2):

где ЗК – заемный капитал – сумма долгосрочных и краткосрочных обязательств;

3. Коэффициент абсолютной ликвидности – показывает какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена немедленно за счет

имеющихся денежных средств и краткосрочных финансовых вложений и рассчитывается по формуле (3):

где ДС – денежные средства; КФВ – краткосрочные финансовые вложения;

КО – краткосрочные обязательства;

4. Коэффициент текущей ликвидности – характеризует способность погашать краткосрочные обязательства при условии продажи всех оборотных активов и рассчитывается по формуле (4):

где ОА – сумма оборотных активов;

По данным бухгалтерского баланса ООО «ИНКАРТ» за 2022 – 2024 г.

Расчет показателей финансовой устойчивости приведен в таблице 4:

Показатели финансовой устойчивости

Таблица 4 – Показатели структуры активов и пассивов.

Коэффициент автономии (КА) = 0.63 (2024) > 0.5

Компания стала более финансово независимой (рост с 0.52 в 2022–2023

гг.).

Вывод: 63% активов финансируются за счет собственных средств — низкий риск банкротства.

Коэффициент финансового рычага (КФР) = 0.58 (2024) < 1

Снижение с 0.92 (2023) — уменьшение долговой нагрузки.

Вывод: Заемный капитал составляет 58% от собственного (безопасный уровень).

Коэффициент абсолютной ликвидности (КАЛ) = 0.46 (2024)

Превышает норму (0.15–0.5) — компания может срочно погасить 46%

краткосрочных долгов деньгами.

Рост с 0.36 (2023) — улучшение управления денежными потоками.

Коэффициент текущей ликвидности (КТЛ) = 3.17 (2024) >> 2

12

Несмотря, на то что показатель выше планового, показатель является скорее негативным по причине снижения кредиторской задолженности и увеличения запасов, что говорит о не эффективности товарной политики. Однако, если компания запланировала серьезный рост в 2025 году, то запасы связаны с увеличением планового объема продаж.

Оценка эффективности деятельности предприятия

Фондоотдача – показатель эффективности использования основных

средств предприятия:

где ЧВ – годовая чистая выручка предприятия; ОССР – среднегодовая стоимость основных средств.

Коэффициент оборачиваемости характеризует число оборотов, которое

совершают оборотные средства за определенный период времени:

где ЧВ – годовая чистая выручка предприятия; ОбССР – средние остатки оборотных средств.

Период оборачиваемости оборотных активов характеризует длительность

одного оборота средств и измеряется в днях:

где Пп – прибыль от продаж; В – выручка-нетто от реализации продукции,

товаров, услуг.

Рентабельность активов характеризует эффективность использования

всего имущества компании, а также всего инвестированного в нее капитала:

А = ПН АСР ∙ 100%

13

где Пн – прибыль до налогообложения; АСР – средняя стоимость активов за период.

Рентабельность основных средств характеризует эффективность использования основных средств компании:

Рентабельность оборотных средств характеризует эффективность использования оборотных средств компании:

Рентабельность собственного капитала, характеризующая величину чистой прибыли, приходящейся на рубль собственного капитала:

где ПЧ – чистая прибыль; СКСР – средняя величина собственного капитала за период.

Из анализа показателей эффективности можно сделать вывод, кто организация постепенно наращивает потенциал. Увеличивается скорость оборачиваемых средств, что говорит о хорошей тенденции развития, а также растет рентабельность активов.

Таблица 5 – Показатели эффективности

Фондоотдача (Фо) = 72.71 (2024) против 79.24 (2023)

Снижение на 8% — менее эффективное использование основных средств.

Оборачиваемость оборотных активов (О) = 2.25 (2024)

Незначительное снижение (с 2.30) — замедление оборачиваемости на 0.05

пункта.

Период оборачиваемости (Т) увеличился до 162 дней (+3.66 дня) — требует контроля запасов и дебиторской задолженности.

Рентабельность продаж (Rпр) = 11.65% (+4.1 п.п. к 2023)

Рентабельность активов (Ra) = 22.64% (+5.27 п.п.)

Активы генерируют 22.6% прибыли.

Рентабельность собственного капитала (RCK) = 40.7%

Рентабельность основных средств (ROC) = 787.3%

По всем показателям рентабельности в 24 году идут улучшения результатов по отношению к предыдущим годам, что говорит о повышении эффективности деятельности компании.

Оценка конкурентоспособности по данным анализа финансовой

отчетности

Далее оценим конкурентоспособность ООО «ИНКАРТ» с основными конкурентами: ООО "К-Лаб", ООО НПКФ "МЕДИКОМ МТД" и ООО "Аксион".

Таблица 6 – Оценка конкурентоспособности.

Анализ конкурентных позиций:

•Фондоотдача (72.71) выше на 4-11% по сравнению с конкурентами

•Оборачиваемость активов (2.25) сопоставима с "МЕДИКОМ МТД" (2.40)

16

4. Рентабельность:

• По всем показателям рентабельности "ИНКАРТ" лидирует: o Продаж: 11.65% (на 1.15-1.85% выше)

o Активов: 22.64% (на 2.34-3.84% выше) o СК: 40.7% (на 2.7-5.7% выше)

ООО "ИНКАРТ" занимает лидирующую позицию среди основных конкурентов по:

1.3.1 Анализ конкурентоспособности предприятия с использованием SWOT-анализа

Применяемый для анализа среды метод SWOT – сила (strength), слабость

(weakness), возможности (opportunities) и угрозы (threats) – является широко признанным подходом, позволяющим провести совместное изучение внешней и внутренней среды. Применяя метод SWOT, удается установить линии связи между силой и слабостью, которые присущи организации, и внешними угрозами и возможностями. Метод SWOT предполагает:

а) сначала выявление сильных и слабых сторон, а также угроз и возможностей;

б) далее – установление цепочек связей между ними, которые в дальнейшем могут быть использованы для разработки стратегии организации

17

1.3.2 Определение типа рынка и сравнительные характеристики предприятия.

Предприятие ООО «ИНКАРТ» работает на рынке B2G (Business to Government).

Конкурентоспособность организации и производимого ею товара проявляется на рынке, при этом важно знать тип рынка, на котором предприятие представляет свою продукцию.

Таблица 7 – Сравнительные характеристики конкурентоспособности предприятия