24. Финансовые ресурсы коммерческих организаций, особенности их формирования и использования.

Финансовые ресурсы коммерческих организаций - это денежные средства, находящиеся в распоряжении данных КО и используемые для целей извлечения прибыли.

Все фин.ресурсы КО подразделяются на:

1. Собственные - это те ресурсы, которыми

1) Организация наделена в момент создания - уставный капитал;

2) Которые сформированы в результате внутренних бухгалтерских проводок - формируется добавочный капитал и амортизационные отчисления

3) Образовавшиеся и полученные в результате уставной деят-ти, т.е. самостоятельно заработанные организацией - доходы и прибыль организации.

2. Поступившие в порядке перераспределения - как правило поступают на безвозмездной основе, но не могут быть приравнены к собственным. Это безвозмездно передаваемое имущество, которое не может быть учтено в качестве собственного; средства, полученные от дочерних и иных организаций (диведенды дочерних организацией); средства, перераспределяемые внутри фин.промышленных групп и холдингов; средства, полученные в результате слияния, присоединения и поглощения компаний; средства поступившие из бюджета безвозмездно; возврат излишне перечисленных налогов и взносов; штрафы, пенни и неустойки и т.д.

3. Заемные средства - поступают во временное распоряжение организации на принципах возвратности, срочности и платности. Заемные ресурсы обладают и недостатками (ограниченность срока их использования, платность, невыгодные условия для предпринимателей) но есть и положит. стороны (возможность быстрого увеличения объема производства и продаж в короткий срок). Заемные ресурсы позволяют ускорить научно-технический прогресс.

К заемным ресурсам относятся:

1. Кредиторская задолженность поставщикам за товары и услуги до срока её погашения

2. Коммерческий кредит - предоставление товара с отсрочкой платежа

3. Банковский кредит - на приобретение оборотных средств, основных средств, товаров материалов, на выдачу зар. платы, реконструкцию и т.д. Предоставление банковского кредита осуществляется на основания договора.

4. Средства, полученные о размещения долговых ценных бумаг (выпуск векселей, эмиссия, как противник облигаций)

5. Лизинг или финансовая аренда основных средств производственного назначения и т.д.

Направления использования финансовых ресурсов организаций определяются целью и задачами её деятельности, а также видами деятельности в рамках существующего законодательства.

1. Выполнение обязательств по обязательным платежам перед гос-вом

2. Выполнение обязательств перед деловыми партнерами

3. выполнение обязательств перед своими сотрудниками по зарплате и по оплате разовых трудовх договоров.

4. Выплата доходов собственникам

5. Инвестиции

6. Расход на соц. благотворительные и иные цели.

25. Роль финансов в кругообороте оборотного капитала.

Оборотный капитал (ОК) — это часть имущества организации, способнайя полностью изменить свою материально-вещественную форму в ходе одного производственного цикла: Д — Т … Производство … Т' – Д'

В соответсвие с формулой кругооборота выделяют следующие стадии кругооборота капитала, отражаемые в ББ:

1.Денежные средства

2.Товарные запасы и затраты

3.Незавершённое производство

4.Готовая продукция и товары отгруженные

5.Дебиторская задолженность

6.Денежные средства

Обеспечение оборота капитала — это необходимое условие существования организации. Роль финансов заключается в:

1.определении потребности в финансовых ресурсов,

2.определении источников финанансовых ресурсов;

3.определении направлений использования ресурсов;

4.определении эффективности от использования финансовых ресурсов.

Потребность в финансовых ресурсах определяется на основании различных показателей деятельности организации и учитывается в бизнес-плане.

Определяется:

.1.видом экономической деятельности;

2.масштабом производства

3.ритмичность и сезонность

4.длительность производственного цикла

5.удалённостью от поставщиков и покупателей

6.выбранные формы безналичных расчётов (например, аккредитивы требуют отвлечения денежных средств)

Общая потребность в финансовых ресурсах рассчитывается и должна бать представлена в бизнес-плане.

Определение источников финансовых ресурсов происходит в зависимости от потребности в них, сроков и периодичности привлечения, доступности на финансовом рынке и других факторов. Преимущественно используются собственные источники, по возможности привлечённые и заёмные дешёвые и бесплатные средства. На недостающую сумму может быть использован банковский кредит. Обычно для воспроизводства оборотных средств используются такие источники как часть средств уставного капитала в момент создания организации, выручка от продаж, часть чистой прибыли, направленной на инвестиции в ОК, средства, полученные в результате размещения краткосрочных ценных бумаг, краткосрочные банковские кредиты, кредиторская задолженность, другие источники.