экономика / международная / Konspekt_lekcyj. dok

услуг, таких как инжиниринг, лизинг, консалтинг, информационно-

вычислительные услуги.

В целом мировой экспорт услуг демонстрирует заметный рост, несколько затормозившийся с середины 90-х годов. Развитие мировой экономики во многом определяется ростом торговли услугами – транспортными,

финансовыми, туристическими. Оборот торговли услугами составляет примерно пятую часть общей стоимости мировой торговли.

Одной из быстроразвивающихся сфер международной торговли является торговля химической продукцией. Важной тенденцией является весьма динамичный рост мирового металлургического рынка. К особенностям этого рынка следует отнести относительное, но достаточно заметное снижение доли традиционных экспортеров – Японии и стран ЕС. Заметно укрепились позиции Республики Корея и Бразилии. Место крупнейших нетто-импортеров по-

прежнему сохраняют США и Китай.

Следует отметить тенденцию в увеличении потребления сырья и энергоресурсов. Однако темпы роста торговли сырьем заметно отстают от общих темпов роста мировой торговли. Такое отставание объясняется созданием заменителей сырья, более экономичным использованием и углублением его переработки.

Ужесточение требований по охране окружающей среды, направленное на ограничение выброса в атмосферу газов и, прежде всего, углекислого газа, для предотвращения глобального изменения климата, в перспективе окажет определенное влияние на снижение потребления угля и в какой-то степени нефти, как наиболее экологически грязных энергетических ресурсов.

Одновременно будет повышена роль возобновляемых источников энергии и природного газа.

Долгосрочными тенденциями развития мирового продовольственного рынка являются опережающее развитие торговли по сравнению с темпами роста продовольствия в отдельных странах. Другая тенденция – это

21

опережающее развитие торговли готовой продукцией по сравнению с сельскохозяйственным сырьем.

Традиционно выделяют два направления внешнеторговой политики государства. Первое направление – протекционизм, второе – либерализация

(свободная торговля, фритредерство)

Выбор политики фритредерства (свободной торговли) или протекционизма во внешней торговле, в их бескомпромиссном варианте, был характерен для прошлых столетий. В наше время эти два подхода взаимосвязаны и переплетаются. Но во все большей степени в этом противоречивом единстве проявляется ведущая роль принципа свободной торговли.

Государства, проводя протекционистскую политику, используют инструменты внешнеторговой политики, выбор которых зависит от ее конкретных целей. Для достижения одной и той же цели могут быть применены различные инструменты, поэтому в каждой конкретной ситуации государство выбирает то или иное их сочетание.

Государство может давать рекомендации и поощрять хозяйствующие субъекты к тем или иным действиям, что иногда приносит положительные результаты. Например, крупные фирмы вправе ожидать, что, поступая в соответствии с этими рекомендациями, они могут получить определенные льготы и преимущества (государственные заказы и т.д.). Однако подобные рекомендации имеют только единичный эффект и не способствуют достижению более широких государственных целей.

Более действенными инструментами государственной внешнеторговой политики являются различного рода запреты, например, на экспорт или импорт какой-либо продукции вообще или в отношении определенной страны.

Однако чаще всего в условиях развитых рыночных отношений применяются такие инструменты, с помощью которых государство,

воздействуя на увеличение или уменьшение прибыли от внешней торговли,

заставляет хозяйствующие субъекты принимать решения в этой области в

22

соответствии с целями государственной политики. К этим инструментам относятся тарифы и нетарифные барьеры.

Классическим и основным инструментом внешнеторговой политики являются таможенные тарифы.

Таможенный тариф — это систематизированный перечень товаров с указанием их кода и ставок таможенных пошлин.

Под таможенной пошлиной понимают налог на импорт или экспорт товаров в момент пересечения ими таможенной границы государства.

В соответствии со способом установления различаются адвалорные,

специфические и комбинированные пошлины.

Адвалорные пошлины – разновидность ставок пошлин таможенного тарифа, установленных в процентах по определенным позициям товарной номенклатуры внешнеэкономической деятельности (ТН ВЭД). Их сумма исчисляется по отношению к таможенной стоимости единицы ввозимых иностранных товаров (или вывозимых). В большинстве стран ставки адвалорных пошлин применяются в составе импортных тарифов и занимают наибольшей удельный вес в общей их совокупности. Средний уровень ставок адвалорных пошлин на импорт готовой продукции в странах ЕС и США достигает 7%, в Японии – 6,4%. В условиях повышения уровня мировых цен,

особенно на продукцию обрабатывающих отраслей промышленности,

адвалорные пошлины способствуют увеличению стоимостных размеров таможенных платежей. Как правило, импортные таможенные пошлины растут по мере увеличения степени обработки товаров.

Специфические таможенные пошлины устанавливаются в абсолютном выражении от единицы измерения. Комбинированные (смешанные) пошлины устанавливаются двумя способами, отмеченными выше.

Нетарифные барьеры подразделяются на три группы:

1. количественные меры, направленные на прямое ограничение импорта с целью защиты определенных отраслей национального производства:

23

квоты (контингенты), лицензии, компенсационные сборы, импортные

депозиты, а также антидемпинговые и компенсационные пошлины и др.;

2.скрытые – это меры административного характера,

непосредственно не направленные на ограничение внешней торговли, но приводящие к аналогичному результату: таможенные формальности,

технические и санитарные стандарты и нормы, требования к упаковке и маркировке и т.п.;

3. финансовые – меры непосредственно не направленные на ограничение внешней торговли, но действие которых зачастую приводит именно к этому результату.

Наиболее распространёнными инструментами являются квоты и лицензии. Под квотами (контингентами) понимаются ограничения в стоимостном или физическом выражении, вводимые на импорт или экспорт товара в определенный период. В случае установления квоты, равной 0, имеет место эмбарго, т.е. запрет на импорт или экспорт.

При экспорте квоты применяются редко, только в случае острого дефицита данной продукции в стране, а также для достижения политических целей (дискриминационный характер). Импортные квоты применяются для защиты национального производства от иностранной конкуренции, сокращения безработицы, улучшения платежного баланса, контроля за движением товаров.

Квоты обычно распределяются на основе лицензий, которые представляют собой в данном случае разрешения на экспорт или импорт. Они выдаются государством через специальные уполномоченные ведомства на проведение внешнеторговых операций с включенными в соответствующие списки товарами.

Анализируя процессы, протекающие в мировой торговле, следует подчеркнуть, что либерализация становится ее основной тенденцией.

Происходит значительное снижение уровня таможенных пошлин, отменены многие ограничения, квоты и т. п.

24

Важную роль в регулировании международной торговли, в устранении препятствий для ее развития, ее либерализации играют международные экономические организации. Одна из основных организаций такого рода это ГАТТ - Генеральное соглашение о тарифах и торговле. Договор о создании ГАТТ был подписан 23 странами в 1947 г. и вступил в силу в 1948 году. ГАТТ прекратило свое существование 31 декабря 1995 г.

ГАТТ – это многостороннее международное соглашение, содержащее принципы, правовые нормы, правила ведения и государственного регулирования взаимной торговли стран-участниц. ГАТТ являлась одной из крупнейших международных экономических организаций, сфера деятельности которой охватывала 94% объема мировой торговли.

Соглашению о создании Всемирной торговой организации предшествовал семилетний период переговоров в рамках «уругвайского раунда» и с января 1995 г. она начала свою работу. Ее членами-основателями стала 81 страна.

Тема 2.1 Международная миграция капитала

Международная миграция капитала – это движение финансовых потоков между кредиторами и заемщиками в различных странах, между собственниками и их фирмами, которыми они владеют за рубежом.

Международные потоки капитала не тождественные перемещению из страны в страну техники, машин и сооружений. Когда бизнесмен приобретает за рубежом технику или любой другой инвестиционный товар, то подобная сделка, как правило, относится к внешней торговле, а не к международному движению капитала. Однако, если машины и оборудование перевозятся в другую страну в качестве вклада в уставный капитал создаваемой или приобретаемой там фирмы, то в этом случае сделка будет рассматриваться как вывоз капитала.

Напомним, что в экономической теории движение капитала рассматривается как субститут международной торговли. Более того, страна, в

25

достаточной степени обеспеченная этим фактором производства (капиталом),

может экспортировать либо капиталоемкие товары, либо сам капитал,

например, осуществив инвестиционные вложения капитала, наладить производство за рубежом и при этом получать больший экономический эффект,

чем в результате внешней торговли. Это объясняется тем, что не товары, а

сами факторы производства (в том числе и капитал) перемещаются в те страны, где они могут использоваться наиболее эффективно.

Рассмотрим причины и факторы международного движения капитала.

Движение потоков капитала по миру основано на его международном разделении как одном из факторов производства. Международное разделение капитала обусловлено не только различной обеспеченностью стран накопленными запасами материальных средств, необходимых для производства товаров, но и различиями исторических традиций и опыта производства,

уровней развития товарного производства и рыночных механизмов, а также просто денежных и других финансовых ресурсов.

Кроме того, есть и другие важные причины вывоза капитала, а именно:

•несовпадение спроса на капитал и его предложения в различных отраслях мирового хозяйства;

•необходимость освоения местных товарных рынков, в частности,

экспорт капитала в этом случае прокладывает дорогу экспорту товаров;

•наличие в стране, принимающей капитал, более дешевой рабочей силы, сырья;

•более благоприятный инвестиционный климат (например, наличие свободных экономических зон) и менее жесткие экономические стандарты в принимающей стране, чем в стране-доноре капитала;

•возможность «обходить» высокие тарифные или нетарифные ограничения на рынках третьих стран (как, например, при импорте японских автомобилей на рынки Республики Корея).

Кфакторам стимулирующим вывоз капитала можно отнести:

интернационализацию производства; международную промышленную

26

кооперацию; экономическую политику промышленно развитых стран,

направленную на привлечение капитала для поддержания темпов

экономического роста, уровня занятости, развития передовых отраслей

промышленности; экономическую политику развивающихся стран,

стремящихся с помощью иностранного капитала ускорить темпы своего экономического развития; либерализацию мировой и национальной экономик

(соглашения об избежании двойного налогообложения доходов и капиталов между странами способствуют развитию торгового, научно-технического сотрудничества, привлечению инвестиций); развитие долгосрочного кредитования на международном уровне (посредством МВФ, МБРР,

региональных банков реконструкции и развития и др.).

Международные потоки капитала традиционно принято подразделять на

ряд форм, в зависимости от признака, положенного в основу классификации.

По источникам происхождения (принадлежности) капитал, находящийся

в движении на мировом рынке, делится на официальный и частный капитал.

Официальный (государственный) – это средства из государственного бюджета, перемещаемые за рубеж по решению правительств, а также по

решению межправительственных организаций. Сюда относятся

государственные займы, ссуды, дары (гранты), иностранная помощь.

Специфической разновидностью государственного капитала является капитал

международных экономических организаций (МВФ, Всемирного банка, ООН и

Частный (негосударственный) капитал – это средства частных фирм,

коммерческих банков и прочих негосударственных организаций, которые перемещаются между странами по решению руководящих органов этих организаций. В эту категорию движения капитала относятся инвестиции в создание зарубежного производства частной фирмы, предоставлении торговых кредитов, межбанковского кредита и т.д.

27

По характеру использования капитал делится на предпринимательский и ссудный.

Предпринимательский капитал – средства, прямо или косвенно вкладываемые в производство с целью получения прибыли. В этом качестве чаще всего используется частный капитал, хотя не исключены и государственные зарубежные инвестиции.

Ссудный капитал – средства, даваемые взаймы с целью получения процента. В международных масштабах в качестве ссудного капитала в основном используется государственный капитал, хотя международное кредитование из частных источников также достигает весьма внушительных объемов.

По срокам вложения капитал делится на:

•среднесрочный и долгосрочный капитал – вложение капитала сроком более чем на 1 год. Все вложения предпринимательского капитала , а

также ссудный капитал в виде государственных займов, обычно являются долгосрочными.

•краткосрочный капитал – вложения капитала сроком менее чем на 1

год. Обычно это бывают торговые кредиты, предоставляемые в целях стимулирования экспорта или импорта.

Наибольшее практическое значение для анализа международного движения капитала имеет его деление по цели вложения на прямые и портфельные инвестиции.

К прямым инвестициям относят те капиталовложения в принимающей стране, которые позволяют участвовать в управлении объектом вложения.

Основными формами прямых инвестиций являются открытие за рубежом предприятий, в том числе создание дочерних компаний или открытие филиалов; создание совместных предприятий на контрактной основе и некоторые другие.

Прямые инвестиции составляют основу господства международных корпораций на мировом рынке, обеспечивая им либо полное владение

28

зарубежными предприятиями, либо обладание такой частью акционерного капитала, которая обеспечивает фактический контроль со стороны инвестора.

Как правило, это такие инвестиции, при которых у иностранного инвестора находится не менее 25% акционерного капитала компании. В США, Германии,

Японии прямыми инвестициями считает те, которые составляют 10 и более процентов акционерного капитала и дают возможность контролировать деятельность предприятия.

Распределение зарубежных инвестиций по странам и отраслям промышленности во многом определяет структуру современной международной экономики, отношения между отдельными частями мирового хозяйства. Ведущими странами в, области прямых инвестиций являются основные промышленно развитые страны. Располагая примерно 4/5 ежегодного потока прямых инвестиций, они одновременно являются крупнейшими импортерами и экспортерами капитала.

Портфельные инвестиции – это акции, облигации, иные формы капиталовложений, не дающие возможности непосредственного контроля над деятельностью зарубежного предприятия. Инвесторы могут получить прибыль лишь в соответствии с установленными правилами о ценных бумагах.

Портфельные инвестиции являются важным источником привлечения иностранного капитала для финансирования облигационных займов,

выпускаемых крупнейшими корпорациями, центральными (государственными)

и частными банками. Посредниками в осуществлении зарубежных портфельных инвестиций выступают, как правило, крупные инвестиционные банки.

Касаясь вопроса о влиянии вывоза капитала в форме портфельных инвестиций и кредитов, следует отметить его двойственное влияние на мировое хозяйство. С одной стороны, обеспечивается международное воспроизводство капитала и в условиях его интернационализации и интеграции финансовых рынков повышается эффективность механизма международных экономических связей. С другой стороны, неконтролируемые переливы капитала вызывают

29

нарушения равновесия платежных балансов стран и ведут к существенным колебаниям валютных курсов. В свою очередь, значительный импорт иностранного капитала способен привести к вытеснению национального капитала.

Важная особенность современных процессов миграции капитала состоит в том, что проходит довольно жесткая конкурентная борьба за его привлечение.

Основную часть капитала получают наиболее благополучные, сравнительно далеко продвинувшиеся по пути экономических реформ государства. Это общая тенденция, характерная для движения частного капитала в мировом хозяйстве, вне зависимости от географических или политических обстоятельств. Политическая стабильность, минимальный экономический риск,

максимальная прибыльность являются незыблемыми ориентирами для частного капитала вне зависимости от времени и места его приложения. Этот вывод подтверждается и поведением частного капитала в развивающихся странах.

Важнейшим фактором, оказывающим определяющее влияние на объемы и качественные параметры международного движения капитала, является либерализация условий его миграции, свойственная как промышленно развитым странам, так и в большей степени развивающимся странам.

Воздействие промышленно развитых стран на движение капитала осуществляется, например, путем стимулирования экспорта-импорта капитала на национальном и межгосударственном уровнях. Политика государства в отношении перемещения капитала в форме займов, портфельных инвестиций и т. п. строится на основе устранения всех возможных ограничений в его движении. В отношении прямых иностранных инвестиций государство оставляет за собой право принимать любые ограничения, направленные на защиту национальных интересов в экономике. Характерно, что вывоз капитала за границу регулируется в меньшей степени, чем приток иностранных капиталов.

Государство использует следующие меры регулирования:

30