8.2 Методы финансового планирования

Основой для разработки финансовых планов служат производственные показатели, прежде всего задания по вы­пуску и реализации продукции, использованию основных средств, сырьевых и трудовых ресурсов. Кроме того, используются установленные нормы, финансовые нормативы, учитываются сложившиеся тенденции движения ресурсов, выявленные закономерности развития.

В практике финансового планирования применяются следующие методы: расчетно-аналитический, метод коэффициентов, нормативный, балансовый, оптимизации плановых расчетов, денежных потоков, программно-целевой, экономико-математического моделирования и другие.

Расчетно-аналитический основан на анализе движения ресурсов за истекший период, позволяет определить основные закономерности, тенденции в изменении натуральных и стоимостных показателей, внутренние резервы предприятия.

Метод коэффициентов имеет в своей основе корректировку плановых заданий истекшего периода исходя из фактических достигнутых результатов и прогнозов на предстоящий период. В качестве коэффициентов применяются темпы роста объемов производства и продаж, индексы цен, инфляции, коэффициенты переоценки стоимости основных средств и др.

Сущность нормативного метода заключается в том, что на основе заранее установленных норм и технико-экономических нормативов рассчитывается потребность хозяйствующего субъекта в финансовых ресурсах и их источниках.

Балансовый метод – это метод согласования отдельных разделов финансовых планов, он используется для взаимной увязки расходов с доходами. Сущность и содержание балансового метода в финансовом планировании состоит в том, что путем построения баланса достигается увязка имеющихся ресурсов и фактической потребности в них (источников формирования).

Метод оптимизации плановых расчетов предполагает составление нескольких вариантов плановых расчетов, из которых выбирают лучший на основе различных критериев.

Метод денежных потоков носит универсальный характер при составлении финансовых планов и служит инструментом для прогнозирования размеров и сроков поступления необходимых финансовых ресурсов.

Программно-целевой метод и методы экономико-математического моделирования позволяют количественно выразить тесноту взаимосвязи между финансовыми показателями и факторами, их определяющими, дают возможность обоснованного предвидения уровня плановых заданий.

Для обоснования статей финансового плана (отдельных показателей плана) используются специальные методы. В зависимости от главных подходов к исчислению эти мето­ды делятся на две группы:

1. Непосредственный (метод прямого счета). Он заключается в осуществлении подробных расчетов по каждой статье финансового плана. Для этого используются данные бухгалтерского учета, калькуляции, нормы амортизации и т. п. Метод прямого счета остается весьма трудоемким из-за множества расчетов и показателей, и в условиях нес­табильности рыночной конъюнктуры не всегда обеспечива­ет реальность плановых заданий.

2. Посредственные – методы аналитического счета – заключаются в кор­ректировке базовых показателей (достигнутых резуль­татов) на предполагаемые изменения в наступающем пла­новом периоде с учетом тенденций роста (снижения) взаи­мосвязанных данных, намечаемых мероприятий по совер­шенствованию их структуры, ускорению роста и других количественных и качественных показателей.

К посредственным методам относят метод удельного веса, метод «Проформа», метод комбинированного счета.

Метод удельного веса используется, когда не хватает точной информации о предполагаемых изменениях некоторых показателей. Он применяется для обоснования предварительных вариантов плановых зада­ний, расчета планового объема запасов материальных цен­ностей, прибыли, затрат на производство и реализацию продукции. В данном случае на основе полу­ченных данных (иногда и тенденции) рассчитывается про­центное соотношение между взаимосвязанными показате­лями, которое переносится на новый плановый период. Например, при объеме реализации продукции в отчетном периоде в размере 20 млрд. руб. запасы материальных ценностей составили 2,4 млрд. руб. или 12 %, затраты на выпуск и реализацию продукции – 16,8 млрд. руб. или 84 %. При росте объемов реализации в плановом периоде исходят из того, что эти основные пропорции сохранятся.

Метод «Проформа» включает четыре этапа.

1. Оценка базового уровня решающего показателя (например, выручки от реализации продукции).

2. Установление взаимосвязанных с ним других пока­зателей и исчисление их плановой величины.

3. Определение размеров статей, непосредственно не связанных с главным показателем (прямым или анали­тическим счетом).

4. Балансировка финансового плана.

Использование комбинированных методов предполагает одновременное применение нескольких методов для обоснования отдельных статей плана (посредственных и непосредственных) или усложнение аналитических методов посредством корректи­ровки намечаемых изменений структуры, темпов роста от­дельных показателей с учетом средних темпов изменений, влияния решающих факторов, оказывающих существенное влияние в данный период.