1.2. Классификация видов и методов анализа финансового состояния

В зависимости от того, какие именно поставлены задачи перед анализом и различных факторов (объём информации, времени, количество специалистов) выделяют 2 вида:

1.Экспресс-анализ – это общая оценка финансового положения и состояния организации. Он заключается в анализе небольшого количества наиболее значимых показателей. Экспресс-анализ предназначен для тех случаев, когда необходимо принять срочное управленческое решение.

Основные этапы экспресс анализа:⁶

1.Общее предоставление о динамике основных статей баланса;

2.Предварительная оценка важнейших статей финансовой отчётности;

3.Ознакомление с ключевыми показателями по данным пояснительной записки к бухгалтерскому балансу;

4.Оценка имущественного положения и текущего финансового благополучия организации.

2.Детализированный анализ проводится с целью получения подробной информации о финансовом состоянии организации и результатах её деятельности в отчётном периоде, а так же перспективе развития.

По содержанию процесса управления выделяют: перспективный (прогнозный, предварительный) анализ, текущий (ретроспективный) анализ.

Перспективный анализ⁷ - анализ результатов хозяйственной деятельности с целью определения их возможных значений в будущем. Особенность перспективного анализа заключается в рассмотрении явлений и процессов хозяйственной деятельности с позиций будущего, т. е. перспективы развития, с точки зрения проекции составляющих элементов прошлого и настоящего хозяйственной деятельности в элементы будущего.

Характерными чертами прогнозного анализа являются:

• Анализ осуществляется до начала анализируемого периода времени, т.е. до начала ПХД;

• Цель анализа – найти наилучшие решения, избежать ошибок , излишних расходов;

• Последовательность анализа – от факторов (причин) к следствиям (т.е. к будущим показателям ПХД)

Текущий (ретроспективный анализ) заключается в том, что фактические данные оцениваются и сопоставляются с плановыми, выявляется динамика показателей за текущий период. Результаты этой оценки используются аналитиками в процессе управления финансовой деятельностью для устранения выявленных недостатков и «узких» мест. Ретроспективный анализ ведётся в последовательности: от следствий (результатов) к факторам (причинам) , сформировавшим эти результаты

Оперативный анализ⁸ проводится сразу после совершения хозяйственных операций или изменения ситуации за короткие промежутки времени. Его цель – оперативно выявлять нежелательные отклонения от целевых параметров и своевременно принимать меры по их устранению. Он основывается на данных первичного учёта (оперативно-технического, бухгалтерского и статистического) и непосредственного наблюдения за процессом производства, беседах с работниками.

Оперативный анализ включает:

• Определение отклонений от бизнес-плана по основным качественным и количественным показателям работы предприятия в целом и его подразделений за смену, сутки;

• Оценку степени влияния различных факторов на отклонения от плана по этим показателям;

• Выяснение конкретных причин действия отдельных факторов;

• Быструю разработку и осуществление мероприяти1, направленных на устранение отрицательных факторов.

Т.к. анализ финансового состояния является составной частью финансового анализа, для их проведения используются следующие общие методы исследования:

1. Горизонтальный анализ⁹ – предполагает сравнение каждой позиции отчётности с предыдущим периодом, что позволяет выявить тенденции изменения статей баланса или их групп и на основании этого вычислить базисные темпов прироста. Этот анализ основан на сравнении динамики развития всех статей баланса или отчёта о прибылях и убытках по сравнению с базисным годом, финансовые показатели по которому берутся за 100 %. В результате появляется возможность глубокого анализа динамики показателей и определения темпов прироста статей отчётности;

2. Вертикальный анализ (структурный, процентный) проводится в целях определения структуры итоговых финансовых показателей, т.е. выявление удельного веса отдельных статей отчётности в общем итоговом показателе(выявление влияния каждой позиции отчётности на результат в целом). Позволяет получить представление о структуре важнейших итоговых сумм финансовой отчётности.

3. Сравнительный( пространственный анализ) –проводится на основе внутрихозяйственного анализа сводных показателей отчётности по отдельным позициям фирмы за прошлые периоды;

4. Коэффициентный анализ или (анализ относительных показателей) заключается в существование некоторых соотношений между отдельными показателями. Данные коэффициенты позволяют определить источники, которые важны для пользователей информации о финансовом состоянии предприятия с точки зрения принятия решений. Финансовые коэффициенты дают хорошую возможность посмотреть, как изменилось финансовое положение предприятия и изменение его тенденции в целом. При правильном рассмотрении коэффициентов можно определить границы, которые требуют дальнейшего изучения. Главным преимуществом коэффициентов является то, что они могут смягчать негативное влияние кризисных явлений, которые могут искажать абсолютные показатели финансовой отчетности.

5. Факторный анализ – это анализ влияния отдельных факторов на результативный показатель с помощью различных приёмов исследования. Он может быть прямым, когда основной показатель разделяется на части, и обратным, когда отдельные факторы соединяются в один общий показатель. Данный анализ может быть одноступенчатым, когда используются показатели только одного уровня, а так же многоступенчатым, когда проводится конкретизация показателей на составные элементы для их дальнейшего изучения. Так же он может быть ретроспективным, когда исследуются причины изменения результативных показателей за прошлые годы, и перспективным, когда исследуют данные факторы и их воздействие на результативные показатели в будущем. Факторный анализ ещё делится на статистический, когда исследуется влияние результативных показателей на определенную дату, и динамический, когда изучение данных показателей участвуют в динамики.

6. Трендовый анализ заключается в сравнении каждого показателя отчётного периода с предшествующим и определении тренда – основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайного влияния и индивидуальных особенностей отдельных периодов. В качестве критерия оценки принимаются наилучшее из значений, которые принимали изучаемые показатели в соответствующем периоде, либо усреднённые значения показателей по временному ряду.

Приёмы и методы, используемые при проведении финансового анализа, можно классифицировать:

1.По степени формализации - формализованные и неформализованные методы. Формализованные методы являются основными при проведении финансового анализа предприятия, они носят объективный характер, в их основе лежат строгие аналитические зависимости. Неформализованные методы (метод экспертных оценок, метод сценариев, построение аналитических таблиц) основаны на логическом описании аналитических приёмов, они в большей части субъективны;

2. По применяемому инструментарию – экономические методы (балансовый, дисконтирования), статистические методы (метод цепных поставок, метод группировки, индексный метод), математико-статистические методы (корреляционный анализ, факторный анализ) ; методы оптимального программирования (системный анализ, линейное и нелинейное программирование)

Кроме всего прочего, анализируя финансовое состояние организации, можно использовать и различные типы моделей, которые позволяют структурировать взаимосвязи между основными показателями.¹⁰

Дескриптивная модель – это модель описательного характера, которая является основной для оценки финансового состояния предприятия. Дескриптивные модели начинаются с построения балансов и других форм финансовой отчётности в различных разрезах, включая вертикальный, горизонтальный и трендовый анализ , с формированием системы различных финансовых коэффициентов и завершается составлением аналитической записки отчётности. К ним относятся: построение системы отчетных балансов, представление финансовой отчетности в различных аналитических разрезах,

Предикативная модель – используется для прогнозирования доходов предприятия и его будущего финансового состояния.. Наиболее распространенными из них являются: расчет точки критического объема продаж, построение прогностических финансовых отчетов, модели динамического анализа (жестко детерминированные факторные модели и регрессионные модели), модели ситуационного анализа.

Нормативная модель – позволяет сравнить фактические результаты деятельности с ожидаемыми, рассчитанными по бюджету. В основном она применяется при внутреннем аудите. Их сущность сводится к установлению нормативов по каждой статье расходов по технологическим процессам, видам изделий, центрам ответственности и т.п. и к анализу отклонений фактических данных от этих нормативов. Анализ в значительной степени базируется на применении жестко детерминированных факторных моделей.