- •Денежный рынок в системе национального финансового рынка.
- •Основные индикаторы денежного рынка и проблемы их использования при ценообразовании на денежном рынке.
- •Трансмиссионный механизм денежного рынка, его особенности в России.
- •Состав, оценка достаточности используемого участниками денежного рынка обеспечения по межбанковским кредитам, политика Банка России по управлению обеспечением.
- •Структурный дефицит ликвидности на денежном рынке: содержание, причины, роль Банка России в его преодолении.
- •Валютный рынок:
- •Особенности валютного рынка, его структура и основные функции.
- •Совр.Фин.Валют.Рынки характеризуются следующими основными особенностями.
- •Функции:
- •Способы оценки динамики валютного рынка и тенденции на российском рынке в настоящее время.
- •Режим валютного курса как способ регулирования валютного рынка.
- •Регулятивные меры Банка России на валютном рынке.
- •Факторы, оказывающие влияние на развитие национального и мирового валютного рынка.
- •Финансовый рынок:
- •Государственное регулирование и саморегулирование финансового рынка.
- •Понятие финансового рынка, финансовой системы, их соотношение
- •Структура финансового рынка, критерии структурирования.
- •Процессы глобализации и финансовый рынок.
- •Факторы, оказывающие влияние на развитие финансового рынка в России в настоящее время.
- •Кредитный рынок:
- •Понятие, функции кредитного рынка в экономике, его участники.
- •2. По видам кредитов:
- •Банковский кредитный рынок как основной сегмент кредитного рынка
- •Рынки потребительского и ипотечного кредитования: роль в стимулировании экономического роста и риски .
- •Современная инфраструктура кредитного рынка России.
- •Международные организации – участники кредитного рынка, их роль в развитии национальных, региональных и мирового кредитного рынка в настоящее время .
- •Практические задания к блоку 1 «Денежный, валютный и кредитный рынок» (виды заданий).
Рынки потребительского и ипотечного кредитования: роль в стимулировании экономического роста и риски .
Ипотечное кредитование — долгосрочный кредит, предоставляемый юридическому или физическому лицу банками под залог недвижимости: земли, производственных и жилых зданий, помещений, сооружений[1].
Ипотечный рынок представляет собой взаимосвязанную систему, состоящую из трех основных элементов рынка:
рынка ипотечных кредитов (первичного ипотечного рынка);
рынка ипотечных ценных бумаг (вторичного ипотечного рынка, который, в свою очередь, тоже делится на первичный и вторичный);
рынка недвижимости.
Участниками первичного рынка выступают граждане и ипотечные банки, ипотечные компании и другие учреждения, предоставляющие гражданам кредиты под залог недвижимости. Если кредитором является банк, то для него важна возможность возобновления кредитных ресурсов, которые он может выдавать в виде новых долгосрочных ипотечных кредитов очередным заемщикам. Для решения этой задачи организуется вторичный ипотечный рынок.
Рынок ипотечных ценных бумаг (вторичный ипотечный рынок). На этом рынке осуществляется продажа закладных по уже предоставленным ипотечным кредитам. Организация, предоставившая кредит под залог объектов недвижимости, выпускает ценные бумаги, обеспеченные закладными, и затем продает их другим инвесторам.
На вторичном ипотечном рынке происходит формирование совокупного кредитного портфеля ипотечной системы за счет трансформации прав по обязательствам и договорам об ипотеке (закладных) в обезличенные ценные бумаги и размещения их среди долгосрочных инвесторов.
Функционирование первичного и вторичного ипотечных рынков невозможно без рынка недвижимости. На нем происходят сделки с конкретными объектами, в частности купля- продажа объектов недвижимости, последующий залог которых обеспечивает дальнейшее функционирование первичного и вторичного ипотечных рынков.
Потребительский рынок - совокупность индивидов и семей, покупающих товары и услуги для личного потребления. Потребительский рынок - это совокупность отношений, возникающих между продавцами и покупателями работ, услуг, товаров, с одной стороны, и их потребителями - с другой; это отношения по поводу спроса, предложения и реализации предметов и услуг индивидуального потребления, складывающиеся в торговле, общественном питании, в сфере платных услуг.
На потребительском рынке необходимо учитывать следующие факторы, оказывающие влияние на мнения покупателей и их потребности:
Социально-демографические:уровень доходов;пол;возраст;образование;род занятий;семейное положение;наличие детей;
Экономические факторы:общая экономическая ситуация в стране. инфляция;уровень занятости населения;уровень безработицы;
Национально-культурные факторы:традиции;воспитание;
Биологические и климатические факторы.
Современная инфраструктура кредитного рынка России.
Сегмент инфраструктуры |
Элементы инфраструктуры |
Назначение |
Информационная инфраструктура |
· Система ценовых индикаторов · Рейтинговые агентства · Бюро кредитных историй · Система обязательного раскрытия информации эмитентами долговых обязательств |
Обеспечение информацией о конъюнктуре кредитного рынка, о финансовом состоянии и кредитоспособности заемщиков |
Вспомогательные структуры, обеспечивающие обслуживание кредитных сделок |
· Кредитные брокеры · Страховые компании · Оценщики · Коллекторские агентства |
Посредничество между кредиторами и заемщиками Страхование рисков Оценка залогов Взыскание долгов |