Японские свечи. Свечной анализ. Общие принципы

Метод рыночного анализа японских свечей зародился в Японии. Это самый древний среди известных методов технического анализа, возникший ещё в XVIII веке в Японии для прогнозирования будущей цены риса. Вновь стал популярным в 80-е годы XX столетия в связи с бурным ростом биржевого рынка деривативов (фьючерсы, опционы…).

Для построения свечного графика необходимо знать цены открытия (open) и закрытия (close), максимальную (high) и минимальную (low) цены нужного периода. Концы вертикальной линии свечного графика определяют минимальную и максимальную цены торговой сессии или другого периода. Между этими вертикальными линиями располагается прямоугольник белого или черного цвета. Он изображает разницу между ценой открытия и закрытия и называется телом свечи. Тело может быть черного или белого цвета.

Анализ комбинаций японских свечей включает в себя поиск стандартных моделей разворота и продолжения тенденции. Их последующая интерпретация позволяет давать прогнозы в отношении дальнейшего поведения цены.

Наличие модели разворота тенденции указывает лишь на завершение предыдущей тенденции. Таким образом, рынок может, как развернуться, так и перейти в горизонтальную тенденцию. Открытие позиции на базе свечного сигнала следует совершать тогда, когда этот сигнал согласуется с направлением тренда и подтверждается другими сигналами.

Типы японских свечей. Правила оценки. Принципы анализа

Существует несколько основных типов свечей: бычья свеча, медвежья свеча, волчки и доджи.

Черное тело: цена открытия выше цены закрытия. Это говорит о том, что цены в течение диапазона падали. Такая свеча называется медвежья и соответствует медвежьему периоду развития рынка.

Белое тело: цена открытия ниже цены закрытия. Рынок открылся, цена пошла вверх, рынок закрылся. Такая свеча называется бычьей.

Крест. Тело свечи отсутствует либо очень маленькое. На рынке царила неопределенность.

Длинные дни. Если расстояние между ценой открытия и закрытия достаточно большое в сравнении с соседними периодами, формируется длинное тело свечи, и такие свечи называют длинный день.

Волчки – это свечи с маленьким телом и верхней и нижней тенью длины больше, чем длина тела. Такая фигура демонстрирует нерешительность быков и медведей.

Доджи – это свеча, в которой полностью либо практически полностью совпадет цена открытия и закрытия. Доджи очень важный сигнал, предупреждающий о том, что рынок пребывает в нерешительности.

Японские аналитики придают большое значение соотношению цен открытия и закрытия, поскольку эти цены соответствуют двум самым эмоциональным точкам торгового дня. Из отдельных свечек складываются комбинации – свечные модели или паттерны.

Правила оценки японских свечей

• Все свечные параметры, как размер или цвет оцениваются только после закрытия свечи.

• Чем больший временной интервал поддается анализу, тем надежнее сигнал.

• Любой разворотной свечной формации должна предшествовать направленная тенденция – восходящая или нисходящая.

• Разворотные формации указывают на смену тенденции или разворот цены, но не дают прогноз в отношении потенциала дальнейшего изменения графика цены в будущем.

Принципы анализа свечей:

• Чем длиннее тело свечи, тем больший имеется потенциал движения в выбранном направлении.

• Более короткая тень с той или иной стороны означает большие шансы для движения в эту сторону;

• Если после получения свечного сигнала движение рынка не подтверждает его, то есть высокая вероятность, что он пойдет в противоположном направлении.