3.3. Оценка финансового результата сделки репо

Процентный доход/расход от размещения/привлечения денежных средств рассчитывается как сумма процентов, начисленных на сумму основного долга на протяжении всего срока действия соответствующей сделки РЕПО по заявленной в условиях этой сделки ставке (ставке РЕПО). Начисленные проценты рассчитываются с помощью метода эффективной ставки и отражаются в бухгалтерском учете:

по всем действующим на конец месяца сделкам РЕПО — каждый последний рабочий день отчетного месяца (начисление начинается со следующего дня после осуществления первой части сделки РЕПО);
по сделкам РЕПО, по которым в отчетном периоде происходит исполнение второй части, — в день осуществления обратного выкупа/обратной продажи ценных бумаг (включительно).

При отражении в бухгалтерском учете начисленных процентов по сделкам РЕПО осуществляется признание обязательств по уплате процентов/требований по получению процентов и предстоящих расходов/доходов.

Расчет эффективной ставки процента

Эффективная ставка — это реальная норма прибыли с учетом любой премии или скидки к цене финансового инструмента. Эффективная ставка процента — это такая ставка дисконтирования, которая приводит планируемые денежные потоки основной суммы и процентов (исключая последствия кредитных убытков) — в течение ожидаемого срока действия финансового инструмента (или, когда приемлемо, в течение более короткого периода) — к величине, равной первоначально признанной. В целях определения процентного дохода (по активу) и процентного расхода (по обязательству) за отчетный период на каждую отчетную дату к балансовой стоимости применяется эффективная ставка. Таким образом, процентный доход или расход признается исходя из срока погашения.

При расчете эффективной ставки процента можно использовать следующую формулу, из которой можно определить эффективную ставку r:

PV = FV / (1 + r)ⁿ,

где FV — будущая стоимость (вся сумма долга плюс проценты); PV — текущая стоимость; r — эффективная ставка процента; n — срок (число периодов).

Пример 4. (оценка финансового результата)

15.12.2007 банк «А» заключил сделку прямого РЕПО с банком «В» сроком на 1 месяц (до 15.01.2008). Банк «А» передал ценные бумаги банку «В» под ставку РЕПО 11 % годовых. Справедливая стоимость переданных ценных бумаг составила 1 000 000 евро.

Существует высокая вероятность, что вторая часть сделки РЕПО осуществится и вознаграждение банку «В» за заем денежных средств можно надежно оценить.

Задание: отразить финансовый результат по сделке РЕПО.

Учет в банке «А»

При получении денежных средств (15.12.2007) банк «А» делает запись в учете:

Наименование счета/субсчета	ОПУ/ББ	Дебет	Кредит	Комментарий
1	2	3	4	5
Кредиторская задолженность по сделке РЕПО	ББ		1 000 000	Н а расчетный счет банка «А» поступили денежные средства по первой части сделки РЕПО
Расчетный счет	ББ	1 000 000

Банк «А» должен начать признавать убыток (вознаграждение банку «В») по сделке РЕПО со следующего дня после подписания соглашения РЕПО.

Для расчета эффективной ставки воспользуемся следующими формулами:

PV = FV / (1 + r)ⁿr = (FV / PV)^1/ⁿ – 1,

где FV — будущая стоимость (вся сумма долга плюс проценты); PV — текущая стоимость;

r – эффективная ставка процента; n — срок (число дней).

PV = 1 000 000 евро

FV = (1 000 000 × 11 % × 31 день / 365 дней) + 1 000 0000 = 1 009 342 евро

Из известных данных можем рассчитать эффективную ставку: r = (1 009 342 / 1 000 000)^1/31 – 1 r = 0,0003

Расчет суммы вознаграждения за заем ценных бумаг
Дата	Сумма долга (первое значение равно сумме долга, затем равно гр. 4)	Ежедневное вознаграждение (гр. 2 × r (0,0003))	Основная сумма долга плюс причитающееся вознаграждение (гр. 2 + гр. 3)
1	2	3	4
16.12.2007	1 000 000	300	1 000 300
17.12.2007	1 000 300	300	1 000 600
18.12.2007	1 000 600	300	1 000 900
19.12.2007	1 000 900	300	1 001 201
20.12.2007	1 001 201	300	1 001 501
21.12.2007	1 001 501	300	1 001 801
22.12.2007	1 001 801	301	1 002 102
23.12.2007	1 002 102	301	1 002 403
24.12.2007	1 002 403	301	1 002 703
25.12.2007	1 002 703	301	1 003 004
26.12.2007	1 003 004	301	1 003 305
27.12.2007	1 003 305	301	1 003 606
28.12.2007	1 003 606	301	1 003 907
29.12.2007	1 003 907	301	1 004 208
30.12.2007	1 004 208	301	1 004 509
31.12.2007	1 004 509	301	1 004 811
Сумма начисленного вознаграждения на 31.12.2007		4811	–
01.01.2008	1 004 811	301	1 005 112
02.01.2008	1 005 112	302	1 005 414
03.01.2008	1 005 414	302	1 005 715
04.01.2008	1 005 715	302	1 006 017
05.01.2008	1 006 017	302	1 006 319
06.01.2008	1 006 319	302	1 006 621
07.01.2008	1 006 621	302	1 006 923
08.01.2008	1 006 923	302	1 007 225
09.01.2008	1 007 225	302	1 007 527
10.01.2008	1 007 527	302	1 007 829
11.01.2008	1 007 829	302	1 008 132
12.01.2008	1 008 132	302	1 008 434
13.01.2008	1 008 434	303	1 008 737
14.01.2008	1 008 737	303	1 009 039
15.01.2008	1 009 039	303	1 009 342
Сумма начисленного вознаграждения на 15.01.2008		4531	–
Итого		9342	1 009 342

На 31.12.2007 делаем следующую проводку:

Наименование счета/ субсчета	ОПУ/ББ	Дебет	Кредит	Комментарий
1	2	3	4	5
Кредиторская задолженность по начисленным процентам	ББ		4811	Начисление вознаграждения за заем ценных бумаг (в случае если банк «А» еще не перечислил деньги)
Финансовый результат по сделкам РЕПО	ОПУ	4811
Дебиторская задолженность по начисленным процентам (авансы)	ББ		4811	Начисление и зачисление вознаграждения за заем ценных бумаг (в случае если банк «А» уже перечислил деньги)
Финансовый результат по сделкам РЕПО	ОПУ	4811

На 15.01.2008 делаем следующую проводку:

Наименование счета/ субсчета	ОПУ/ББ	Дебет	Кредит	Комментарий
1	2	3	4	5
Кредиторская задолженность по начисленным процентам	ББ		4531	Начисление вознаграждения за заем ценных бумаг (в случае если банк «А» еще не перечислил деньги)
Финансовый результат по сделкам РЕПО	ОПУ	4531
Дебиторская задолженность по начисленным процентам (авансы)	ББ		4531	Начисление и зачисление вознаграждения за заем ценных бумаг (в случае если банк «А» уже перечислил деньги)
Финансовый результат по сделкам РЕПО	ОПУ	4531

Учет в банке «В»

Банк «В» должен начать признавать прибыль по сделке РЕПО со следующего дня после подписания соглашения РЕПО (см. таблицу «Расчет суммы вознаграждения за заем ценных бумаг»).

На 31.12.2007 банк «В» должен сделать следующие проводки:

Наименование счета/ субсчета	ОПУ/ББ	Дебет	Кредит	Комментарий
1	2	3	4	5
Дебиторская задолженность по начисленным процентам	ББ	4811		Начисление вознаграждения за заем ценных бумаг (в случае если банк «А» еще не перечислил деньги)
Финансовый результат по сделкам РЕПО	ОПУ		4811
Кредиторская задолженность по начисленным процентам (авансы)	ББ	4811		Начисление и зачисление вознаграждения за заем ценных бумаг (в случае если банк «А» уже перечислил деньги)
Финансовый результат по сделкам РЕПО	ОПУ		4811

На 15.01.2008 делаем следующую проводку:

Наименование счета/ субсчета	ОПУ/ББ	Дебет	Кредит	Комментарий
1	2	3	4	5
Дебиторская задолженность по начисленным процентам	ББ	4531		Начисление вознаграждения за заем ценных бумаг (в случае если банк «А» еще не перечислил деньги)
Финансовый результат по сделкам РЕПО	ОПУ		4531
Кредиторская задолженность по начисленным процентам (авансы)	ББ	4531		Начисление и зачисление вознаграждения за заем ценных бумаг (в случае если банк «А» уже перечислил деньги)
Финансовый результат по сделкам РЕПО	ОПУ		4531

<<< < Предыдущая 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 8485 / 9185 86 87 88 89 90 91 > Следующая >>>

Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]

#
16.08.2019113.09 Кб16рабочая тетрадь для экспертов.docx
#
08.09.2019586.24 Кб2Рабочая тетрадь к ГОС для Ф-38.doc
#
10.11.2019246.27 Кб8Рабочая тетрадь маркет.doc
#
01.07.202565.74 Кб0рабочая тетрадь мдк 02.01.docx
#
01.07.202540.28 Кб0рабочая тетрадь мдк 02.02.docx
#
01.07.20254.28 Mб0рабочая тетрадь МСФО Мызникова.doc
#
11.11.20195.9 Mб19Рабочая тетрадь обществознание. 11 класс.doc
#
01.07.20251.54 Mб0Рабочая тетрадь ОПП 2017.docx
#
01.07.20251.63 Mб0Рабочая тетрадь ОУД_16-17.docx
#
01.04.2025345.09 Кб1Рабочая тетрадь по социологии.doc
#
08.05.2015371.71 Кб119Рабочая тетрадь по философии.doc