Министерство образования рф
Федеральное агентство по образованию ГОУ ВПО
Всероссийский заочный финансово-экономический институт
Кафедра экономической теории
КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА
По Мировой экономике на тему:
«Международные кредитные отношения»
Вариант №24
Преподаватель: Ефимов Владимир Германович
Студент:
Воронеж, 2009
План работы
Введение …………………………………………..…………………… 3
I. Мировой рынок ссудных капиталов и его функции ……..…… 4
II. Международные финансово-кредитные институты и их роль в международных экономических отношениях ………………………….... 8
III. Тест …………………………………….………………………… 16
Заключение ……………………………………………..………..……18
Список использованной литературы ……………...………………19
Введение
Мы живём в условиях мировой экономики, которая характеризуется не только свободной торговлей товарами и услугами, но даже в большей степени свободным движением капитала. Процентные ставки, курсы обмена валют, курсы акций в различных странах связаны самым тесным образом, и мировой рынок ссудных капиталов начинает оказывать огромное влияние на экономические условия.
Международные финансово-кредитные институты играют всё более заметную роль в Мировой экономике. Деятельность их имеет особое значение для современных международных отношений и заслуживает специального рассмотрения. После кризисов 30-х годов, потрясших буквально весь мир и в результате потерь во Второй мировой войне, мировое хозяйство оказалось разбалансированным. Страны ввязывались в торговые конфликты друг с другом, финансовая, валютная и кредитная система пришли в упадок. Но к середине ХХ века постепенно возникало понимание того, что мировое хозяйство не в состоянии стабильно функционировать без каких-то общих для всех стран механизмов координации и управления. На макро уровне в течение десятилетия возникла целая система межгосударственных экономических и финансовых организаций, наблюдающих за мировым экономическим развитием, предупреждающих о возникших дисбалансах и оказывающих странам в случае необходимости всестороннюю поддержку.
Мировой рынок ссудных капиталов и его функции.
Мировой рынок ссудного капитала (МРСК) представляет собой систему по аккумуляции и перераспределению ссудного капитала между странами мирового хозяйства, независимо от уровня их социально-экономического развития. С институциональной точки зрения МРСК – это совокупность кредитно-финансовых учреждений, через которые совершается рыночное движение ссудного капитала между странами в зависимости от спроса и предложения на него.
Международный рынок ссудных капиталов осуществляет международный оборот ссудного капитала и способствует непрерывности кругооборота промышленного и торгового капиталов различных стран. В жизни наблюдается, что данный рынок представляет собой единство и взаимодействие рынков трёх уровней: национального, регионального и мирового. Последнее значит, что стираются границы между этими рынками (так как наблюдается либерализация международных перемещений ссудного капитала даже в развивающихся странах) сокращается степень автономности национальных рынков (они подвергаются тем же самым потрясениям, что и мировой), растёт их интеграция и унификация операций.
С развитием мирохозяйственных связей и переплетением денежных потоков между странами важное значение приобретают различия и связь между такими понятиями, как мировой, международный и национальные рынки ссудных капиталов. Наиболее широкое из них мировой рынок ссудных капиталов, представляет собой совокупность национальных и международных рынков ссудных капиталов, каждый из которых обладает своими особенностями, самостоятельностью и обособленностью. Иногда не делают различия между понятиями мировой рынок ссудных капиталов и международный рынок ссудных капиталов. Действительно международный рынок ссудных капиталов, являясь обособившейся от национальных рынков системой рыночных отношений, вместе с тем тесно связывает их, переплетает взаимные потоки денежных средств. Однако, охватывая внешние ссудные операции на национальных рынках, он не включает внутренние (основную часть всех ссудных операций) и поэтому не может быть назван мировым рынком.
Капитал, который привлекается из-за границы или передаётся в ссуду юридическим лицам и иностранным гражданам, является объектом сделок на мировом рынке ссудных капиталов. Эта система рыночных отношений обеспечивает аккумуляцию и перераспределение ссудного капитала между странами для непрерывности и рентабельности процесса воспроизводства. По истории мировой рынок ссудных капиталов образовался на базе международных операций национальных рынков ссудных капиталов и потом сформировался на основе их интернационализации.
Субъектами мирового рынка ссудных капиталов являются: профессиональные посредники: транснациональные банки, финансовые компании, фондовые биржи, кредитно-финансовые учреждения; заёмщики и кредиторы: официальные инвесторы (центральные банки, государственные учреждения, международные организации), частные фирмы, банки, страховые компании, пенсионные фонды, транснациональные компании (ТНК)
Мировой рынок ссудного капитала можно представить как сложную структуру, которая подразделяется на несколько уровней. Ниже представлена схема, по которой мы можем рассмотреть структуру мирового рынка ссудных капиталов.
Мировой кредитный рынок - специфическая сфера международного движения ссудного капитала между странами на условиях возвратности и уплаты процента, где формируется спрос и предложение на заемный капитал. Принято разграничивать рынок краткосрочных ссудных капиталов (денежный рынок) и рынок средне- и долгосрочных капиталов (рынок капиталов).
Мировой денежный рынок – это краткосрочные депозитно-ссудные операции от 1 дня до 1 года, главным образом между крупными банками. Основные условия кредита обычно оговариваются по телефону. Затем с конца 50-х годов возникла его подструктура – рынок евровалют, на котором евробанки осуществляют в основном депозитно-ссудные операции в иностранных валютах, принадлежащих нерезидентам стран-эмитентов этих валют. Примером этого могут послужить доллары на счетах иностранных банков в США и за рубежом.
Мировой рынок капиталов включает в себя два сегмента: 1) традиционные средне- и долгосрочные иностранные кредиты, характеризуемые единством места и валюты займа; 2) рынок еврокредитов с 1968 года сроком от 1 года до 15 более лет.
Мировой финансовый рынок – часть рынка ссудных капиталов, где преимущественно производится эмиссия и купля–продажа ценных бумаг, в том числе в евровалютах. С 70-х годов сформировался еврофинансовый рынок. Постепенно различия между мировым кредитным и финансовым рынками стираются, потому что происходит взаимный перелив капиталов, а обычные банковские кредиты замещаются эмиссией ценных бумаг.
Важным звеном мирового рынка ссудных капиталов является еврорынок, который сформировался в начале 60 годов. На нём осуществляются депозитно-ссудные операции в евровалютах и в производных от них финансовых ресурсах.
К функциям мирового рынка ссудных капиталов можно отнести функции, вытекающие из функций кредита:
перераспределительную;
экономии издержек обращения;
ускорения концентрации и централизации капитала;
• кредитования государств для погашения дефицитов платежных балансов.
Перелив денежных средств ТНК для получения прибыли за счет разницы процентных ставок (платы за кредит) на национальных и международных рынках ссудных капиталов может послужить примером перераспределительной функции. Экономии издержек можно достичь при использовании ТНК для денежных расчётов при внедрении новейших достижений техники. Сотрудничество ТНК и ТПБ способствует ускорению концентрации и централизации капитала в сфере производства и обращения.
Что касается кредитования государств, то ведущая роль здесь принадлежит таким крупнейшим специализированным международным финансово-кредитным институтам, как Международный валютный фонд (МВФ) и Международный банк реконструкции и развития (МБРР).