2. Оформление залог залоговых обязательств

2.1. Залоговые операции коммерческого банка

Одной из наиболее распространенных форм осуществления активных кредитных операций банков является кредитование _право под _залог залог движимого и недвижимого имущества. В качестве _залог залога _право при этом могут выступать и материальные, и финансовые ценности. Наиболее часто _право практикуется кредитование _право под _залог залог товаров (товарораспорядительных документов); ценных бумаг и драгоценных металлов.

При _залог залоге имущества кредитором и _залог заемщиком оформляется _залог залоговое обязательство или договор о _залог залоге имущества, которые дают _право право _право получения кредитором компенсации его _залог затрат и «утраченной» _право прибыли из _{субъект} стоимости _залог заложенного имущества _право при невыполнении _залог заемщиком _{субъект} своих обязательств _право перед кредитором.

Именно _право поэтому _право при кредитовании _право под _залог залог _{субъект} ссуда выдается не на всю _{субъект} стоимость имущества, а лишь на его определенную часть (от 50 до 90 % _{субъект} стоимости _залог залога), так как кредитор должен иметь возможность _право погасить из _{субъект} стоимости _залог заложенного имущества (после его реализации кредитором _{субъект} согласно _залог залоговому обязательству) и _{субъект} сумму основного долга, и все расходы кредитора, _{субъект} связанные _{субъект} с хранением и реализацией _залог залога, и уплатить _право проценты. Чем выше риск неуплаты _залог заемщиком _право по _{субъект} своим обязательствам, тем больше разница между _{субъект} стоимостью _залог залога и величиной выданной _{субъект} ссуды _право под данный _залог залог [5, c. 31].

Весьма распространены в банковской _право практике кредиты _право под _залог залог ценных бумаг. Ценные бумаги (акции, облигации, векселя и тд.) используются в качестве обеспечения _право при _право предоставлении ломбардного кредита (а также _право при _право получении ломбардного кредита в Центральном банке); контокоррентного кредита; кредитов на _право покупку ценных бумаг, в том числе _право при _право первичном размещении ценных бумаг на условиях открытой _право подписки. Широкое использование ценных бумаг в качестве _залог залога в _залог зарубежной банковской _право практике объясняется как наличием развитого рынка ценных бумаг, так и _{субъект} соответствующего _залог законодательства, регулирующего различные _{субъект} стороны отношений, возникающих между банком и клиентом.

В этих условиях _право передачу _залог залогового _право права на ценные бумаги достаточно легко осуществить, и ценные бумаги, _право прежде всего те, которые обращаются на бирже, рассматриваются банком в качестве хорошей гарантии _право погашения кредита. Кроме того, важную роль _право при этом имеет возможность _право продажи коммерческими банками или _право получения кредита _право под _залог залог ценных бумаг в Центральном банке _{субъект} страны [5, c. 44].

Залоговые операции банков не имеют _{субъект} самостоятельного _залог значения. Они являются _право производными от кредитных операций и осуществляются банками для гарантирования _{субъект} своевременного и _право полного _право погашения кредита.

Ценные бумаги как _право предмет _залог залога должны удовлетворять определенные требования: _право принадлежать _залог залогодателю, быть ликвидными, их _{субъект} стоимость должна _право превышать _{субъект} сумму _залог займа и начисленных _право процентов. Маржа, то есть разница между _{субъект} стоимостью _залог заставленных ценных бумаг и _залог займом, который _право предоставлен _право под ценные бумаги _{субъект} с учетом _право процентов, _залог зависит от качества ценных бумаг.

В мировой банковской _право практике наивысший рейтинг качества имеют государственные ценные бумаги, в виду их надежности, ликвидности и определенности. Размер _залог займа может достигать 90% от _{субъект} стоимости _залог заставленных государственных ценных бумаг, то есть маржа может _{субъект} составлять около 10%. При использовании для _залог залога корпоративных ценных бумаг берется во внимание, вращаются ли они на бирже. Ценные бумаги, которые котируются на бирже, оцениваются, как _право правило, выше, чем те, которые не котируются, _право потому маржа _право при их использовании _право под _залог залог будет ниже.

Центральные банки выступают относительно коммерческих банков в роли кредиторов в _право последней инстанции. Они _право предоставляют банкам _{субъект} с целью _право поддержки их текущей ликвидности кредит _право под _залог залог ценных бумаг, который называется ломбардный кредит. Центральные банки могут _право предоставлять ломбардный кредит как _право по _залог заявкам банков _право под фиксированную _право процентную _{субъект} ставку, так и _право путем _право проведения кредитных аукционов.

Общая _{субъект} сумма ломбардного кредита, которая может быть выдана коммерческим банкам, _право процентная _{субъект} ставка и _{субъект} сроки кредита устанавливаются НБУ _{субъект} с учетом основных направлений монетарной _право политики и _{субъект} ситуации на денежно-кредитном рынке. Ломбардный кредит - это краткосрочный кредит, ломбардная _право процентная _{субъект} ставка определяется на высшем уровне, чем учетная _право процентная _{субъект} ставка НБУ. Кредит выдается и оформляется через региональные управления НБУ. Как обеспечение кредита НБУ _право принимает ценные бумаги, которые удовлетворяют определенные требования:

- ценные бумаги должны быть _залог занесены к Ломбардному _{субъект} списку, то есть _{субъект} списку ценных бумаг, утвержденного Правлением НБУ;

- ценные бумаги должны учитываться на балансе банка и быть _{субъект} свободными от других обязательств банка;

- _{субъект} срок _право погашения ценных бумаг должен _право превышать _{субъект} срок _право пользования кредитом [8, c. 44].

Задолженность банка _право по ломбардному кредиту не должна _право превышать 75% _{субъект} стоимости _право портфеля ценных бумаг (облигаций), которые _право предоставлены как обеспечение кредита. НБУ осуществляет контроль над достаточностью обеспечения кредита. В _{субъект} случае _право падения _{субъект} стоимости _право портфеля облигаций до уровня, который является недостаточным для обеспечения ломбардного кредита, банк обязан _право предоставить дополнительное количество облигаций как обеспечение и _{субъект} соответственно _залог заблокировать их на отдельном _{субъект} счете в Депозитарии или частично _право погасить _залог задолженность.

Таким образом, коммерческие банки могут _{субъект} самостоятельно _право предоставлять и _право получать от других коммерческих банков кредиты _право под _залог залог облигаций внутреннего государственного _залог займа. Облигации, которые _право передаются как обеспечение кредита (как _залог залог), блокируются в депозитарии на основании депо-распоряжения банка-залогодателя и _{субъект} сообщение банка-кредитора (залогодержателя) о _право перечислении _{субъект} средств. В _{субъект} случае возвращения кредита облигации разблокируются на основании _{субъект} соответствующего распоряжения банка-залогодателя и _{субъект} сообщения банка-кредитора о возвращении кредита.