2.2.8 Анализ денежных потоков компании
Остаток денежных средств на начало года имеют положительную динамику и в целом возрастает.
Таблица 2.6. Динамика потоков денежных средств по видам деятельности ПАО «Магнит», тыс. руб.
Показатели |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
Остаток денежных средств на начало года |
99 |
22 |
221 |
205 |
274 |
Поток денежных средств по текущей деятельности |
-943331 |
-2012911 |
-3401952 |
-3268501 |
-3526677 |
Поток денежных средств по инвестиционной деятельности |
-23050713 |
762148 |
2393980 |
29103827 |
3806633 |
Поток денежных средств по финансовой деятельности |
24042128 |
1250960 |
1007869 |
-25835315 |
-280081 |
Чистое уменьшение или увеличение денежных средств |
48084 |
197 |
-103 |
11 |
-125 |
Остаток денежных средств на конец года |
22 |
221 |
205 |
274 |
145 |
Рисунок 2.13 - Динамика потоков денежных средств ПАО «Магнит»
Таблица 2.7 Динамика денежных потоков ПАО «Магнит», тыс. руб.
Показатели |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
Притоки денежных средств |
|
|
|
|
|
по текущей деятельности |
422374 |
306811 |
751257 |
303470 |
343966 |
по инвестиционной деятельности |
11119739 |
16011984 |
42237505 |
55336846 |
80425784 |
по финансовой деятельности |
24932997 |
5006250 |
14998125 |
0 |
39994950 |
Итого притоков денежных средств |
36475110 |
21325045 |
57986887 |
55640316 |
120764700 |
Оттоки денежных средств |
|
|
|
|
|
по текущей деятельности |
1365705 |
2319722 |
4153209 |
3571971 |
3870643 |
по инвестиционной деятельности |
34170452 |
15249836 |
39843535 |
26233019 |
76619151 |
по финансовой деятельности |
890869 |
3755290 |
13990256 |
25835315 |
40275031 |
Итого оттоков денежных средств |
36427026 |
21324848 |
57987000 |
55640305 |
120764825 |
Анализируя данные таблицы, можно сделать вывод, что притоки денежных средств по текущей деятельности изменяются пропорционально оттокам. Притоки выросли на 84 289 590 тыс. руб. за анализируемый период времени.
Притоки и оттоки денежных средств по инвестиционной деятельности имеют тенденцию к повышению в исследуемых годах, увеличение в 2015 году притоков на 63306045 тыс. руб. и оттоки на 42448699 тыс. руб.
Денежные средства по финансовой деятельности увеличились в 2015 году, по сравнению с 2014 годом на 15061953 тыс. руб., тогда же зафиксировано максимальное значение притоков. Сумма оттоков увеличивается с 2011-2015 года.
Таблица 2.7. Структура денежных потоков ПАО «Магнит», тыс. руб.
Показатели |
2011 |
2012 |
2013 |
2014 |
2015 |
Притоки денежных средств |
|
|
|
|
|
по текущей деятельности |
1% |
1% |
1% |
1% |
0% |
по инвестиционной деятельности |
30% |
75% |
73% |
99% |
67% |
по финансовой деятельности |
68% |
23% |
26% |
0% |
33% |
Итого притоков денежных средств |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
Оттоки денежных средств |
|
|
|
|
|
по текущей деятельности |
4% |
11% |
7% |
6% |
3% |
по инвестиционной деятельности |
94% |
72% |
69% |
47% |
63% |
по финансовой деятельности |
2% |
18% |
24% |
46% |
33% |
Итого оттоков денежных средств |
100% |
100% |
100% |
100% |
100% |
Рисунок 2.14 - Структура денежных потоков ПАО «Магнит», %
Рисунок 2.15 - Структура денежных оттоков ПАО «Магнит»,%
Анализируя структуру притоков денежных средств компании ПАО «Магнит» можно сделать вывод о том, что основную долю в притоках занимают денежные средства по инвестиционной деятельности, в 2015 году – 67%. Притоки по инвестиционной деятельности принимают максимальное значение в 2014 году – 99%.
Доля притоков по текущей деятельности, как и по инвестиционной деятельности занимает гораздо меньшую часть. По текущей деятельности в 2015 году около 0%, а по инвестиционной деятельности – 33%.
Оттоки денежных средств по текущей деятельности имеют минимальное долю, а максимальное значение в 2013 году - 11%, наибольший удельный вес оттоков по инвестиционной деятельности наблюдался в 2011 году, и составил 94% в общей сумме оттоков. Оттоки по финансовой деятельности имеют наименьшую долю, в 2015 году доля составляет 33%.