Данные о задолженности предприятия необходимо сопоставить с данными дебиторов.

Н.г.=13930 /111468= 0,12

К.г.=6225/119200= 0,05

Финансовая устойчивость предприятия отражает также удельный вес собственных и долгосрочных заемных средств (сроком более года) в стоимости имущества.

Н.г. = 59416/111468=0,53

К.г.=72002/119200=0,6

Если у предприятия величина расчетных коэффициентов ни­же, чем предельные ограничения указанных выше коэффициен­тов, то это также свидетельствует о его неустойчивом финансо­вом состоянии.

Активы предприятия в зависимости от скорости превращения их в деньги делятся на четыре группы:

1. Наиболее ликвидные активы А1- денежные средства и краткосрочные финансовые вложения.

Н.г.=2036+175= 2211 тыс. руб.

К.г.=2494+3730=6244 тыс. руб.

2. Быстрореализуемые активы А2 - дебиторская задолжен­ность и прочие активы:

Н.г.= 13930 тыс. руб.

К.г.= 6225 тыс. руб.

3. Медленнореализуемые активы А3 - «Запасы», НДС, дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев :

Н.г.= 35475+1352= 36827 тыс. руб.

К.г.= 37701+1555= 39256 тыс. руб.

4. Труднореализуемые активы А4 - статьи раздела I баланса за исключением строки, включенной в группу «Медленнореализуе­мые активы»:

Н.г.=191 +57164+600+545= 58500 тыс. руб.

К.г.=1675+61662 +3579+579= 67495 тыс. руб.

Обязательства предприятия (статьи пассива баланса) также делятся на четыре группы и располагаются по степени срочно­сти их оплаты.

1. Наиболее срочные обязательства П1 - кредиторская задол­женность:

Н.г.= 40000 тыс. руб.

К.г.= 34300 тыс. руб.

2. Краткосрочные пассивы П2 - краткосрочные кредиты и займы и прочие краткосрочные пассивы:

Н.г. = 12000 +52 = 12052 тыс. руб.

К.г. = 12800 +98 = 12898 тыс. руб.

3. Долгосрочные пассивы П3 - долгосрочные кредиты и займы:

Н.г. = - тыс. руб.

К.г. = - тыс. руб.

4. Постоянные пассивы П4 - строки раздела IV баланса плюс строки 630-660 из раздела VI.

Н.г.=59416 тыс. руб.

К.г.=72002 тыс. руб.

Для определения ликвидности баланса надо сопоставить произ­веденные расчеты групп активов и групп обязательств. Баланс счи­тается ликвидным при следующих соотношениях групп активов и обязательств:

Соотношения групп активов и обязательств

Начало 2008 г. Конец 2008 г.

А1≥П1 2211 < 40000 6244 <34300

А2≥П2 13930 > 12052 6225< 12898

А3≥П3 36827 > - 39256> -

А4≤П4 58500 < 59416 67495< 72002

Сравнение первой и второй групп активов (наиболее ликвид­ных активов и быстрореализуемых активов) с первыми двумя группами пассивов (наиболее срочные обязательства и кратко­срочные пассивы) показывает текущую ликвидность, т.е. платеже­способность или неплатежеспособность предприятия в ближайшее к моменту проведения анализа время.

Сравнение же третьей группы активов и пассивов (медленнореализуемых активов с долгосрочными обязательствами) пока­зывает перспективную ликвидность, т.е. прогноз платежеспо­собности предприятия.

* Общий коэффициент оборачиваемости или оборачиваемость всего капитала (в оборотах):

К= 383288/115334=3,3

Данный коэффициент отражает эффективность использования всего имеющегося имущества независимо от источников его образования. Он показывает, сколько раз за период совершается полный цикл производства и обращения, приносящий прибыль, и зависит от особенностей технологического процесса.

* Оборачиваемость запасов

К= 383288/38041,5=10,7

Чем выше показатель оборачиваемости запасов, тем меньше затоваривание, быстрее можно реализовать товарно - материальные ценности и в случае необходимости погасить долги.

*Оборачиваемость собственного капитала предприятия:

К=383288/65709=5,8

Скорость оборота собственных средств отражает активность денежных средств. Если она слишком высока, то уровень продаж значительно превышает вложенный капитал и появляется необходимость увеличения кредитных ресурсов.