2.2 Анализ финансового состояния оао «Технопарк»

Таблица 1- «Ликвидность баланса»

Актив	2013	2014	Пассив	2013	2014	Платежный излишек или недостаток
						На начало года	На конец года
А1	66152	1290900	П1	992278	1292900	-926126	-2000
А2	204242	138000	П2	246220	170000	-41978	-32000
А3	1885609	2722000	П3	2682	142500	1882927	2579500
А4	410613	556380	П4	1325436	1672980	-914823	-1116600
Баланс	2566616	3278380	Баланс	2566616	3278380	-	-

Актив:

А₁ – Денежные средства (Раздел 2) – 2013 : 66152

2014: 1290900

А₂ – Дебиторская задолженность + прочие оборотные активы (Раздел 2) –

2013: 204005+237 = 204242

2014: 138000

А₃ – Запасы (Раздел 2) – 2013 : 1885609

2014: 2722000

А₄ – Раздел 1 актива баланса – 2013: 410613

2014 : 556380

Пассив:

П₁ – Кредиторская задолженность ( Раздел 5) – 2013 : 992278

2014 : 1292900

П₂ - Заемные средства (Раздел 5) – 2013 : 246220

2014 : 170000

П₃ – Заемные средства (Раздел 4) +доходы будущих периодов (Раздел 5) + прочие обязательства (Раздел 5) – 2013 : 64+2554+64=2682

2014 : 142500

П₄ – Раздел 3 пассива баланса – 2013 : 1325436

2014 : 1672980

2013 г. : А₁ < П₁ 2014 г. : А₁ > П₁

А₂ < П₂ А₂ < П₂

А₃ > П₃ А₃ > П₃

А₄ < П₄ А₄ < П₄

Баланс за 2013 и 2014 год не является абсолютно ликвидным.

Таблица 2 – «Платежеспособность организации»

Показатель	Оптимальное значение	2013	2014	Изменения, +, -	Темп роста, %	Комментарии
1)Общий показатель ликвидности	>1	0,66	1,53	0,87	231,8	К об.л.=
2)Коэффициент абсолютной ликвидности	>0,2-0,25	0,05	0,88	0,83	1760	К а.л.=
3)Коэффициент критической ликвидности	>1	0,22	0,98	0,76	445,5	К р.=
4)Коэффициент покрытия	>1,5-2	1,74	2,84	1,1	163,2	К п. =

Общий показатель ликвидности в 2014 году больше, чем в 2013 году, следовательно, баланс 2014 года является более ликвидным. Показатель абсолютной ликвидности в 2014 году больше, чем в 2013 году, значит своими активами может покрыть задолженность в короткие сроки. Показатель критической ликвидности в 2014 году больше, чем показатель в 2013 году, следовательно, предприятие в состоянии рассчитаться по большей части своих обязательств. Показатель текущей ликвидности в 2014 году больше, чем в 2013 году, что показывает, что в 2014 году покрывает краткосрочные обязательства.

Таблица 3 – «Финансовая устойчивость организации»

Показатель	2013	2014	Изменения, +,-	Темп роста, %
1)Собственный капитал (Раздел 3)	1325436	1672980	347544	126,2
2)Внеоборотные активы(Раздел 1)	410613	556380	145767	135,5
3)Наличие собственных оборотных средств(строка 1 -строка 2)	914823	1116600	201777	122,06
4)Долгосрочные кредиты и заемные средства(Раздел 4)	64	0	-64	0
5)Наличие собственных и долгосрочных заемных источников средств для формирования запасов и затрат(строка 3+ строка 4)	914887	1116600	201713	122,05
6)Краткосрочные кредиты(Раздел 5)	1241823	1605400	363577	129,3
7)Общая величина основных источников средств для формирования запасов и затрат (строка 5+ строка 6)	2156710	2722000	556290	126,2
8)Общая величина запасов и затрат(Раздел 2 – запасы - НДС)	1885609	1293100	-592509	68,6
9)Излишек(+),недостаток(-) собственных оборотных средств (строка 3 – строка 8)	-970786	-176500	794286	18,2
10)Излишек(+), недостаток(-) собственных оборотных средств и долгосрочных заемных средств для формирования запасов и затрат(строка 5 – строка 8)	-970722	-176500	794222	18,2
11)Излишек(+), недостаток(-) общей величины основных источников средств для формирования запасов и затрат( строка 7 – строка 8)	271101	1428900	1157799	527,1

Исходя из данной таблицы видно, что в 2013 году предприятие было полностью неплатежеспособным и находилось на грани банкротства. Имелся недостаток собственных оборотных средств, недостаток собственных и долгосрочных заемных средств для формирования запасов и затрат, но имелся излишек общей величины основных источников средств для формирования запасов и затрат, что положительно сказывается на развитии предприятия. В 2014 году недостаток собственных оборотных средств и долгосрочных заемных средств для формирования запасов и затрат стал гораздо меньше. Также значительно увеличился излишек общей величины основных источников средств для формирования запасов и затрат. Предприятие становится более финансово устойчивым.

Таблица 4

Показатели	Рекомендуемое значение	2013	2014	Абс. значение, +,-	Комментарии
1.Коэффициент финансовой независимости	Свыше 0,5	0,51	0,51	0	КФН=СК:ВБ, где СК- собственный капитал; ВБ- валюта баланса
2.Коэффициент задолженности	Менее 0,5	0,19	0,1	-0,09	КЗ=ЗК:СК, где ЗК- заемный капитал; СК – собственный капитал
3.Коэффициент финансирования	Свыше 1	5,38	9,84	4,46	КФ=СК:ЗК, где СК- собственный капитал; ЗК – заемный капитал
4.Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	Свыше 0,1	0,18	0,41	0,23	КО=СОС:ОА, где СОС – собственные оборотные средства; ОА- оборотные активы
5.Коэффициент маневренности	-	0,29	0,66	0,37	КМ=СОС:СК, где СОС- собственный оборотный капитал; СК- собственный капитал
6.Коэффициент постоянного актива	-	0,31	0,33	0,02	КПА=ВОА:СК, где ВОА- внеоборотные активы, СК- собственный капитал
7.Коэффициент финансовой напряженности	Не выше 0,5	0,09	0,05	-0,04	КФ напр.=ЗК:ВБ, где ЗК- заемный капитал, ВБ-валюта баланса
8.Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств	-	0	0,000025	0,000025	КДП=ДКЗ:ВБ, где ДКЗ-, ВБ- валюта баланса
9.Коэффициент мобильных и имобилизированных активов	-	0,19	4,9	4,71	КС=ОА:ВОА, где ОА- оборотные активы, ВОА-внеоборотные активы

Проводя анализ можно сказать, что коэффициент финансовой независимости в 2013 году составил 0,51, а в 2014 году 0,51, что говорит о том, что показатель не поменялся.

Коэффициент задолженности в 2013 году составил 0,19 , а в 2014 году 0,1, что говорит о том, что он уменьшился на -0,09.

Коэффициент финансирования в 2013 году составил 5,38, а в 2014 году увеличился на 4,46 и стал 9,84, это говорит о том, что организация может покрыть свой собственный капитал заемными средствами.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в 2014 году увеличился на 0,23 , это говорит о том, предприятие может покрывать свои убытки без посторонней помощи.

Коэффициент маневренности в 2013 году составлял 0,29,а в 2014 году 0,66,что говорит о том, что увеличился на 0,37. Чем больше этот коэффициент, тем у организации больше возможности для финансовой маневренности.

Коэффициент постоянного актива увеличился в 2014 году 0,02 по отношению к 2013 году.

Коэффициент финансовой напряженности уменьшился в 2014 году на -0,04, что говорит о том, что в 2013 году коэффициент был больше и это говорит, что в 2013 году предприятие меньше зависело от внешних источников финансирования, а в 2014 году – оно полностью зависит от внешних источников.

Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств в 2013 году отсутствовал, а в 2014 году составил 0,000025, это говорит о том что предприятие стало зависеть от долгосрочных заимствований.

Коэффициент мобильных и имобилизированных активов в 2013 году составлял 0,19, а в 2014 году увеличился на 4,71, значит предприятие стало больше авансировать средств в оборотные мобильные активы.

Таблица 5 – «Вероятность банкротства организации»

Показатели финансового состояния	Значение			Количество баллов			Комментарии
	2013	2014	2013		2014
1.Коэффициент абсолютной ликвидности	0,05	0,88	0		20	К а.л.=
2.Коэффициент критической ликвидности	0,22	0,98	0		0	К р.=
3.Коэффициент текущей ликвидности	1,74	2,84	12		16,5	К тл.=
4.Коэффициент автономии	0,52	0,51	17		17	К авт.= СК:ВБ, где СК- собственный капитал; ВБ- валюта баланса
5.Коэффициент обеспеченности собственными средствами	0,52	0,41	15		12	К осс = СОС:ОБ, где СОС = СК – ВОА, где СК- собственный капитал, ВОА- внеоборотные средства ;ОБ- оборотные средства
6.Коэфиициент финансовой устойчивости	0,52	0,51	6		6	КФ = (СК + ДЗ) : ВБ, где СК- собственный капитал, ДЗ- долгосрочный заемный капитал, ВБ- валюта баланса.
Итого баллов:	-	-	50		71,5	-

По сравнению с 2013 годом в 2014 году предприятие заметно улучшило свое финансовое состояние и перешло с 3 класса во 2 класс. Теперь эта организация с нормальным финансовым состоянием.