Структура общего дохода фирмы

В отечественной хозяйственной практике ис­пользуются такие показа­тели дохода, как валовой и чистый. Валовой доход отражает результат не только производственной, но и всей хозяйственной деятельности предприя­тия, так как учитывает конечные результаты его деятельности по мере за­вершения кругооборота средств и расчетов с пот­ребителями. Он представляет собой выручку от реализации продукции за вычетом материальных затрат (затраты на материалы, сырье) и амортизацию. Чистый доход – это разница между суммой вы­ручки от реализации и всеми издержками предприятия. Основной формой чистого дохода является прибыль.

Почти во всех странах валовая прибыль определяется как разница между выручкой и совокупными издержками. В последние включаются: заработная плата, затраты на ма­териалы, топливо, комплектующие изделия, амортизация, процент по ссудам, налоги, резервы и т.д.

В современной экономической теории чаще всего прибыль рассматривают:

во-первых, как доход, полученный в результате производительного использования факторов производства – труда, земли, капитала и предпринимательства (экономический подход);

во-вторых, как вознаграждение предпринимателя за его деятельность в условиях несовершенной конкуренции, для которой характерны риск, неопределенность, банкротство (рисковый подход);

в-третьих, как вознаграждение за осуществление функций нововведений, внедрения достижений НТП и как результат – за услуги экономической власти общества (функциональный подход);

в-четвертых, как монополистический доход, который может быть результатом проявления фирмой-монополистом власти на рынке – на патенты, особые привилегии и возможность устанавливать высокие цены на свои товары.

В отечественной практике прибыль рассматривается как форма чистого дохода предприятия и отражает резуль­таты хозяйствования, то есть продуктивность (эффектив­ность) затрат живого и овеществленного труда. Она опреде­ляется как разница между выручкой от реализации продук­ции (работ, услуг) и полными издержками на ее производ­ство, выступая в форме балансовой, расчетной и чистой прибыли.

Балансовая (валовая) прибыль представляет собой общую сумму прибыли предприятия, полученную в резуль­тате его финансово-хозяйственной деятельности. Сюда вхо­дят: прибыль от реализации продукции (работ, услуг); до­ходы от реализации основных фондов и иных материаль­ных ценностей предприятия; доходы от внереализационных операций, уменьшенные на сумму расходов по этим опера­циям:

П_В = П_РП + П_РФ + П_ВН ,

где П_В - валовая (балансовая) прибыль;

П_РП - прибыль от реализации продукции (работ, услуг);

П_РФ - прибыль от реализации основных фондов и иного имущества предприятия;

П_ВН - прибыль от внереализационных операций.

Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) опре­деляется как разница между выручкой от реализации про­дукции (без налога на добавленную стоимость и акцизов) и затратами на производство и реализацию, включаемыми в себестоимость продукции:

П_РП = В_О – НДС – А - И,

где В_О - выручка (валовой доход) от реализации продукции (работ, услуг);

НДС - налог на добавленную стоимость;

А - акцизы;

И - издержки (затраты) на производство и реализацию продукции (работ, услуг).

При определении прибыли от реализации основных фондов и иного имущества предприятия учитывается раз­ница (превышение) между продажной ценой и первона­чальной (или остаточной) стоимостью этих фондов и имущества, скорректированной на индекс инфляции (для целей налогообложения).

Балансовая прибыль увеличивается или уменьшается от внереализационных операций. К доходам от внереализационных операций относятся: доходы предприятия от участия в собственности других предприятий (получаемые предприятием дивиденды); доходы от сдачи имущества в аренду; поступления от должников предприятия в виде пе­ни, штрафов, неустоек за нарушение условий хозяйственных договоров; положительная курсовая разница по опера­циям с иностранной валютой и др.

К расходам от внереализационных операций отно­сятся: затраты по тем заказам, которые впоследствии были аннулированы заказчиком; затраты на содержание закон­сервированных производственных мощностей и объектов, потери от простоев; потери от уценки производственных запасов и готовой продукции; судебные издержки и арбит­ражные расходы; штрафы, пени, неустойки кредиторам за нарушение предприятием условий хозяйственных догово­ров; отрицательная курсовая разница по операциям с ино­странной валютой и другие виды убытков. Прибыль от внереализационных операций выступает в виде разницы между доходами от внереализационных операций и расхо­дами по этим операциям:

П_ВН = Д_ВН - Р_ВН ,

где П_ВН - прибыль от внереализационных операций;

Д_ВН - доходы от внереализационных операций;

Р_ВН - расходы от внереализационных операций.

Расчетная прибыль - это балансовая прибыль. уменьшенная на сумму налоговых отчислений и других обя­зательных платежей, предназначенных для расчета с госу­дарственным и местным бюджетом, банком, вышестоящими органами управления и т.д. Эта часть прибыли остается в распоряжении самого предприятия и называется "чистой прибылью".

Рентабельность производ­ства отражает отдачу авансированных в него средств и ис­числяется как отношение балансовой прибыли (П_б) к величине основных производственных фондов (О_ф) и соб­ственных оборотных средств (О_с):

где R_п – рентабельность производства, %;

П_б – балансовая прибыль, руб.;

О_ф – среднегодовая стоимость основных фондов, руб.;

О_с – величина оборотных средств, руб.

Рентабельность продукции показывает степень выгод­ности производства того или иного вида изделия. Она рас­считывается путем соотношения балансовой прибыли к те­кущим затратам на производство и реализацию продукции в форме полной себестоимости (С):

где R_пр – рентабельность реализуемой продукции, %;

П_б – балансовая прибыль, руб.;

С – себестоимость реализованной продукции (полная себестоимость), руб.

Уровень рентабельности может достоверно характеризовать эффективность работы предприятия лишь в том случае, если цены на его продукцию соответствуют рыночному механизму ценообразования. Монополизм, например, порождает дополнительную прибыль, а значит, и монопольную рентабельность.

В настоящее время для определения эффективности работы предприятия (фирмы) рекомендуется использование ряда показателей, применяемых в странах с развитой рыночной экономикой:

а) общая рентабельность продаж

где - общая рентабельность продаж, %;

- балансовая прибыль, руб.; - объем продаж, руб.

б) чистая рентабельность продаж

где - чистая рентабельность продаж, %;

- чистая прибыль, руб.; - объем продаж, руб.

Соотношение данных общей и чистой рентабельности по одному предприятию с данными других предприятий позволяет определить конкурентоспособность предприятия.

в) рентабельность собственного капитала

где R_СК–рентабельность собственного капитала, %;

- чистая прибыль, руб.;

К_СР –капитал – средняя его величина на начало и конец периода, руб.

Этот коэффициент рентабельности показывает степень возмещения собственного капитала и характеризует необходимое условие существования и развития предприятия.

г) рентабельность инвестированного капитала

где R_ИК –рентабельность инвестированного капитала, %;

Р – результат прироста производства от инвестиций, руб.;

ИК - инвестированный капитал, руб.