16. Модель предложения денег. Денежный мультипликатор. Равновесие на денежном рынке

К р е д и т н о - д е н е ж н а я  с и с т е м а  представляет собой комплекс валютно-финансовых учреждений, активно используемых государством в целях регулирования экономики. Она включает три звена: Центральный банк, коммерческие банки, специализированные кредитно-финансовые учреждения.

Банковская система в рыночной экономике является обычно двухуровневой, включает Центральный банк (эмиссионный) и коммерческие (депозитные) банки различных видов.

Центральные банки (ЦБ) — это банки, осуществляющие выпуск банкнот и являющиеся центрами банковской системы. Они занимают в ней особое место, будучи «банками банков», и являются, как правило, государственными учреждениями. В странах Западной Европы Центральные банки были национализированы в период Второй мировой войны или в послевоенный период. В США Центральный банк (Федеральная резервная система) находится в смешанной собственности. В России Центральный банк был образован в 1991 г., он называется Центральный банк России.

Функции Центрального банка:

- денежная эмиссия;

- регулирование денежного обращения;

- реализация денежно-кредитной и валютной политики;

- хранение государственных золото-валютных резервов;

- регулирование и контроль деятельности коммерческих банков;

- поддержание обменного курса национальной валюты;

- проведение расчетов и переводных операций.

Коммерческие банки являются главными центрами кредитно-денежной системы и могут быть частными или государственными (по принадлежности капитала) банковскими институтами. Основными функциями коммерческих банков считаются привлечение вкладов (депозитов) и предоставление кредитов. Посредством этих операций коммерческие банки могут создавать деньги, т.е. расширять денежное предложение, что отличает их от других финансовых учреждений. Банки занимаются также куплей и продажей ценных бумаг.

Современный банк выполняет до двухсот видов операций и услуг. Все они связаны между собой. Прежде всего, существует зависимость между активными и пассивными операциями. К пассивным операциям относятся кредиты, полученные от других банков — это привлеченные средства, к активным — выдача кредитов, т.е. размещение средств. Прибыль банков формируется как разница между суммой процентов, получаемых ими по выданным кредитам, и суммой процентов, уплачиваемых ими по депозитам.

Современные тенденции развития банковской деятельности можно свести к следующим направлениям: расширение «нетрадиционных» операций банков; стирание граней между различными типами банков и небанковскими кредитными организациями; универсализация деятельности банков; респециализация деятельности крупных и средних банков и усиление специализации мелких банков, имеющих свою «рыночную нишу»; укрупнение объектов кредитования; увеличение доли среднесрочного и долгосрочного кредитования в структуре кредитных операций; широкое внедрение современных средств связи и информационно-программного обеспечения банковской деятельности; повышение качества банковских услуг.

Специализированные кредитно-финансовые институты являются третьим звеном кредитно-денежной системы. К ним относятся пенсионные фонды, страховые компании, взаимные фонды, инвестиционные банки, ипотечные банки, сберегательные ассоциации и др. Суммарные активы всех этих специализированных кредитно-финансовых учреждений почти вдвое превышают активы коммерческих банков.