Аналіз фінансових результатів діяльності підприємств
Основними джерелами інформації в аналізі фінансових результатів прибутку є акти виконаних робіт і послуг, дані аналітичного бухгалтерського обліку, фінансової звітності ф. № 1 "Баланс", ф. № 2 "Звіт про фінансові результати", дані внутрішньої управлінської звітності.
На підприємстві є такі види прибутку:
разом доходи – код 2280 ( чистий дохід від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) + інші операційні доходи + інші доходи );
фінансовий результат до оподаткування – код 2290 ( разом чисті доходи – разом витрати);
чистий прибуток (збиток) – код 2350 ( фінансовий результат до оподаткування – податок на прибуток).
Валового прибутку ПГОТАПМ «Львівархпроект» не визначає.
Динаміка чистого прибутку за 2012-2014 рр. показана на рис. 8.1.
Рис. 8.1 Динаміка чистого прибутку за 2012-2014 рр.
Як видно з цього рис. у 2012 році підприємство мало збиток в розмірі 113,4 тис. грн. Основною причиною цьому слугувало була купівля у 2012 р. основних засобів, збільшення витрат за рахунок субпідрядних робіт і водночас зменшення попиту на послуги підприємства., зате у 2013 році підприємство значно покращило своє становище про що свідчить чистий прибуток у розмірі 214,3 тис.грн.
Основними чинниками, які впливають на розмір чистого прибутку на підприємстві є обсяг наданих послуг, технічна озброєність,рівень попиту на ринку тощо.
Показники рентабельності є відносними характеристиками фінансових результатів і ефективності діяльності підприємства. Вони характеризують доходність підприємства з різних позицій і групуються згідно з інтересами учасників економічного процесу та ринкового обміну.
Показники рентабельності є важливими для характеристики складових формування прибутку і доходів підприємства. При аналізі виробництва показники рентабельності використовуються як інструмент інвестиційної політики і ціноутворення. Вони більш повно, ніж прибуток, характеризують кінцеві результати господарювання, тому що їх величина показує співвідношення між наявними та використаними ресурсами Економічний аналіз фінансових результатів та фінансового стану підприємства (1999) (.
До основних показників рентабельності, які використовуються у ході аналізу фінансового стану підприємства, належать:
1.коефіцієнт рентабельності активів;
2.коефіцієнт рентабельності власного капіталу;
3. коефіцієнт рентабельності діяльності.
Коефіцієнт рентабельності активів (економічна рентабельність) характеризує рівень прибутку, що створюється всіма активами підприємства, які перебувають у його використанні згідно з балансом. Даний показник для суб’єктів малого підприємництва України розраховується за формулою :
Кра=ф.2ряд.2350/(ф.1ряд.1300гр.3+ф.1ряд.1300гр.4)/2) (8.1)
Отже, за останні 3 роки на ПГОТАПМ «Львівархпроект» економічна рентабельність становить:
За 2012 рік: Кра = -113,4/ ( 169,9 + 75,7 )/2) = -0,9234
За 2013 рік: Кра = 214,3 / ( 75,7 + 309,2 )/2) = 1,1354
За 2014 рік: Кра = 1,4 / (309,2 + 348,1)/2) = 0,004
Коефіцієнт рентабельності активів за 2012 рік має від’ємне значення через те, що на підприємстві був збиток у розмірі -113,4 тис. грн. Проте, у 2013 році, підприємство ефективно почало використовувати всі активи, тим самим збільшивши попит на свої послуги і підвищити рентабельність до 1,13 пункта. Зменшення рівня рентабельності активів у 2014 році може свідчити про падаючий попит на продукцію підприємства й про перенагромадження активів.
Коефіцієнт рентабельності власного капіталу (фінансова рентабельність) характеризує рівень прибутковості власного капіталу, вкладеного в дане підприємство, тому найбільший інтерес представляє для наявних і потенційних власників і є одним з основних показників інвестиційної привабливості підприємства. Для суб’єктів малого підприємництва розраховується за формулою:
Крвк=ф.2ряд.2350/(ф.1ряд.1495гр.3+ф.1ряд.1495гр.4)/2) (8.2)
Динаміка коефіцієнту рентабельності власного капіталу за 2012-2014 рр. показана на рис. 8.2.
Рис. 8.2 Динаміка коефіцієнт рентабельності власного капіталу
На відміну від коефіцієнту рентабельності активів, рентабельність власного капіталу відновити важче. Враховуючи те, що вже 2 роки на підприємстві присутні непокриті збитки (див. баланс додаток Г), коефіцієнт рентабельності власного капіталу є від’ємним. Проте відбулося покращення рівня прибутковості капіталу з -0,5489 до -0,0049.
Визначення рентабельності власного капіталу ще називають моделлю Du Pont. З наведеної моделі видно, що рентабельність власного капіталу залежить від трьох факторів першого порядку: чистої рентабельності продажів, ресурсовіддачі та структури джерел коштів, інвестованих у підприємство.
Коефіцієнт рентабельності діяльності розраховується як відношення чистого прибутку підприємства до чистої виручки від реалізації продукції (робіт, послуг). Збільшення цього показника свідчить про зростання ефективності господарської діяльності підприємства, а зменшення навпаки. Згідно балансу розраховується за формулою:
Крд=ф.2ряд2350/ф.2ряд.2000 (8.3)
За 2012-2014 рр. коефіцієнт рентабельності діяльності на ПГОТАПМ «Львівархпроект» має таке значення:
2012: Крд = -113,4/362,5 = -0,369
2013: Крд = 214,3/606,8 = 0,3532
2014: Крд = 1,4/362,5 = 0,0038
Зміна рентабельності окремих видів продукції відбувається під впливом різних факторів. Фактори зміни ціни реалізації і собівартості виробу вважаються факторами першого, а всі інші - факторами другого порядку.
Організація і методика економічного аналізу - Косова Т.Д. - 5.6. Аналіз впливу факторів на рентабельність окремих видів продукції
Отже підприємство ПГОТАПМ «Львівархпроект» зараз переживає нестабільні часи, тому і рентабельність коливається із додатнього у від’ємне значення. Для покращення рентабельності на підприємстві потрібно налагодити систему збуту, підвищити продуктивність праці, скоротити витрати на реалізацію послуг