Классификация статей платежного баланса по методике мвф

A. Текущие операции

Товары

Услуги

Доходы от инвестиций

Прочие услуги и доходы

Частные односторонние переводы

Официальные односторонние переводы

B. Прямые инвестиции и прочий долгосрочный капитал

Прямые инвестиции

Портфельные инвестиции

Прочий долгосрочный капитал

C. Краткосрочный капитал

D. Ошибки и пропуски

E. Компенсирующие статьи

Переоценка золотовалютных резервов, распределение и использование СДР

F. Чрезвычайное финансирование

G. Обязательства, образующие валютные резервы ино­странных официальных органов.

Н. Итоговое изменение резервов СДР

Резервная позиция в МВФ

Иностранная валюта

Прочие требования

Кредиты МВФ

Принятая МВФ система классификации статей платеж­ного баланса используется странами-членами Фонда, включая Россию, как основа национальных методов клас­сификации.

Методы регулирования платежного баланса:

• административный — регулирование национального таможенно-тарифного законодательства;

• финансовый — регулирование экспорта товаров и ус­луг;

• кредитный — применение мер денежно-кредитной политики;

• валютный — операции по повышению/понижению курса национальной валюты.

Под расчетным балансом понимается соотношение денежных требований и обязательств страны по отношению к внешнему миру.

Различают расчетный баланс за определенный период и на определенную дату.

Расчетный баланс за определенный период является соотношением тех требований и обязательств, которые возникают за этот период, то есть сколько страна должна получить и заплатить за этот период. Расчетный баланс отличается от платежного баланса тем, что составляется наперед, чтобы знать как сложатся требования и обязательства в бу­дущие годы.

Расчетный баланс на определенную дату говорит, является ли страна нетто-должником или нетто-кредитором на эту дату, и из каких основных статей состоят ее требования и обязательства.

Пример: задолженность зару­бежным странам составляет 2 млрд. долларов, а долг других стран - 1 млрд. долларов, и поэтому страна является нетто-должником.

12.2. Мировая валютная система

Валютные отношения осуществляются на национальном, региональном и международном уровне и формируют соответствующую валютную систему. Различают национальную, региональную и мировую валютные системы.

Национальная валютная система представляет часть денежной системы страны.

Национальная валютная система - это форма организации валютных отношений страны, определяемая ее валютным законодательством. Особенности НВС определяются степенью развития и специфики экономики, а также внешнеэкономических связей той или иной страны.

Национальная валютная система включает следующие основные составляющие:

• национальную денежную единицу (национальная валюта);

• состав официальных золотовалютных резервов;

• паритет национальной валюты и механизм формирования валютного курса;

• условия обратимости национальной валюты;

• наличие или отсутствие валютных ограничений;

• порядок осуществления международных расчетов стран;

• режим национального валютного рынка и рынка золота;

• национальные органы обслуживания и регламентирующие валютные отношения страны.

Связующим звеном между национальными валютными системами является паритет и валютный курс.

Паритет - это соотношение валют, соответствующее их покупательной способности ил золотому содержанию и пр. Паритет лежит в основе курса валют. Но курс валют почти никогда не совпадает с паритетом.

Валютный курс представляет собой соотношение между валютами отдельных стран или стоимость денежной единицы одной страны, выраженную в денежных единицах другой страны.

Элементы региональной валютной системы определяются условиями соответствующего соглашения (например, европейская валютная система)

Мировая валютная система – совокупность способов, инструментов и межгосударственных органов, с помощью которых осуществляется платежно-расчетный оборот в рамках мирового хозяйства.

Главная задача международной валютной системы - регулирование сферы международных расчетов и валютных рынков для обеспечения устойчивого экономического роста, сдерживания инфляции, поддержания равновесия внешнеэкономического обмена и платежного оборота разных стран. МВС является одним из важнейших механизмов, который может содействовать расширению или, наоборот, ограничению международных экономических отношений, а также в значительной мере влиять на внутреннее денежное обращение.

Основными элементами международной валютной системы являются:

• мировой денежный товар - принимается каждой страной в качестве эквивалента вывезенного из нее богатства и обслуживает международные отношения (экономические, политические, культурные). Первым международным денежным товаром выступало золото. Далее мировыми деньгами стали национальные валюты ведущих мировых держав (кредитные деньги). Национальные и коллективные резервные валютные единицы;

• международная валютная ликвидность - способность страны (или группы стран) обеспечивать своевременное погашение своих международных обязательств приемлемыми для кредитора платежными средствами. Она включает в себя следующие компоненты: официальные валютные резервы (высоколиквидные иностранные активы в свободно конвертируемой валюте); официальные золотые резервы (запасы золота в стандартных слитках и могут быть включены драгоценные металлы (платина и серебро)); резервную позицию в МВФ (право страны-члена автоматически получить безусловный кредит в иностранной валюте в пределах 25% от ее квоты в МВФ); счета в СДР.

Основу внешней ликвидности образуют золотовалютные резервы государства. Особое место в международной валютной ликвидности занимает золото. Оно используется как чрезвычайное средство покрытия международных обязательств путем продажи на рынке за необходимую иностранную валюту или передачи кредитору в качестве залога при получении иностранных займов.

Собственные резервы образуют безусловную ликвидность. Ею центральные банки распоряжаются без ограничений. Заемные же ресурсы составляют условную ликвидность. К их числу относятся кредиты иностранных центральных и частных банков, а также МВФ. Использование заемных ресурсов связано с выполнением определенных требований кредитора.

• механизм валютных паритетов и курсов

• условия взаимной обратимости валют

• формы международных расчетов - сложившиеся в международной коммерческой и банковской практике способы оформления, передачи и оплаты товаросопроводительных и платежных документов (банковский перевод, авансовый платеж, аккредитив и пр.)

• международные валютные рынки и мировые рынки золота

• международные валютно-финансовые организации (МВФ, МБРР и др.).

• комплекс международно-договорных и государственных правовых норм, обеспечивающих функционирование валютных инструментов (устав СВИФТ, ЧИПС, Единообразный вексельный закон).