1.3 Оценка платежеспособности и финансовой устойчивости организации

Цель работы: изучение понятия платежеспособности, проведение оценки платежеспособности и финансовой устойчивости организации.

Одной из важнейших характеристик финансового состояния ком­мерческой организации является ее платежеспособность, под которой по­нимается способность коммерческой организации рассчитываться по всем своим обязательствам (долгосрочным и краткосрочным).

Платежеспособность коммерческой организации определяется на­личием необходимых платежных средств для своевременных расчетов с поставщиками, рабочими и служащими по заработной плате, финансовы­ми органами, налоговой системой, банками и другими контрагентами.

Для того чтобы оценить платежеспособность, необходимо про­анализировать, какие средства и каким образом могут быть мобилизованы для предстоящих расчетов.

В общем случае предприятие платежеспособно, когда его активы превышают внешние обязательства.

В качестве показателей оценки платежеспособности коммерческой организации необходимо использовать финансовые коэффициенты, пред­ставленные в таблице 8.

Анализ показателей оценки платежеспособности коммерческой ор­ганизации ведется в динамике, в сопоставлении с рекомендуемыми зна­чениями. По итогам анализа делается вы­вод о степени платежеспособности коммерческой организации (абсолют­ная, нормальная, удовлетворительная, неудовлетворительная) и причинах ее изменения, а также об уровне финансового риска (в аспекте платеже­способности): полное отсутствие, низкий, средний, высокий, связанного с деятельностью данной коммерческой организации.

Задание1. Используя данные бухгалтерского баланса и таблицу 9, рассчитать финансовые коэффициенты платежеспособности. Оцените их динамику, сравните каждый коэффициент с нормативным значением и сделайте вывод об изменении платежеспособности организации за анализируемый период.

Задание 2. Определите тип финансовой устойчивости организации (таблица 10).

Задание 3. Используя данные бухгалтерского баланса и таблицу 11, рассчитать коэффициенты финансовой устойчивости. Оцените их динамику, сравните каждый коэффициент с нормативным значением и сделайте вывод об изменении финансовой устойчивости организации за анализируемый период.

Таблица 9 – Показатели платежеспособности организации

Показатели	Норматив	201_г.	201_г.	201_г.	Отклонение 201_ г. к 201_ г. (+;-)
Текущая ликвидность, тыс. руб. ТЛ = (А1 + А2) – (П1 + П2)	-
Перспективная ликвидность, тыс. руб. ПЛ = А3 –П3	-
Коэффициент общей ликвидности L1 = (А1 + 0.5 А2 + 0.3 А3) / (П1 + 0.5 П2 + 0.3 П3)	L1 ≥ 1
Коэффициент абсолютной ликвидности L2 = А1 / (П1 + П2)	L2≥ 0.2-0.7
Коэффициент «критической» оценки L3 = (А1 + А2) / (П1 + П2)	L3 ≥ 0.8-1
Коэффициент текущей ликвидности L4 = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2)	L4 ≥ 2
Доля оборотных активов в валюте баланса L6 = (А1 + А2 + А3) / валюта баланса	-
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами L7 = (П4 - А4) / (А1 + А2 + А3)	L7 ≥ 0.1

ВЫВОДЫ:___________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________

Таблица 10 – Динамика абсолютных показателей финансовой устойчивости, тыс. руб.

Показатели	201_ г.	201_ г.	201_ г.
Запасы и затраты
Собственные оборотные средства
Долгосрочные обязательства, тыс. руб.
Краткосрочные обязательства, тыс. руб.
Функционирующий капитал
Общая величина основных источников формирования запасов и затрат
Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств
Излишек (+), недостаток (-) функционирующего капитала
Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов и затрат
Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации	{ }	{ }	{ }

ВЫВОДЫ:___________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________

Таблица 11 - Динамика относительных показателей финансовой устойчивости (на конец года)

Наименование показателя	201_ г.	201_ г.	201_ г.	Отклонение 201_ г. к 201_ г. (+;-)
Капиталы и резервы, тыс. руб.
Долгосрочные обязательства, тыс. руб.
Краткосрочные обязательства, тыс. руб.
Валюта баланса, тыс. руб.
Собственные оборотные средства, тыс. руб.
Коэффициент концентрации собственного капитала
Коэффициент финансовой зависимости
Коэффициент маневренности собственного капитала
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств

ВЫВОДЫ:___________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________