19. Какова роль кредитных кооперативов в микрокредитовании мсп и каковы обычные условия этого кредитования? Какова значимость Мухаммеда Юнуса для современного микрокредитования?

Современная концепция микрокредитования была разработана профессором экономики Мухаммедом Юнусом. Смысл концепции заключается в привлечении к микрокредитованию большого числа людей на принципах взаимного поручительства. Основными принципами деятельности кредитных потребительских кооперативов граждан являются:

1) Добровольность вступления в кредитный потребительский кооператив граждан

2) Свобода выхода из кредитного потребительского кооператива граждан независимо от согласия других членов кредитного потребительского кооператива граждан

3) Равенство прав и обязанностей всех членов кредитного потребительского кооператива граждан независимо от размеров паевых взносов при принятии решений

4) Личное участие членов кредитного потребительского кооператива граждан в управлении кредитным потребительским кооперативам граждан.

Для получения кредита в кредитных кооперативах, как правило, не нужны залоги, а их процентные ставки мизерны. Но получить такие кредиты могут лишь члены общества. Риски компенсируются коллективной и персональной ответственностью членов общества. Именно поэтому сами эти общества и, соответственно, кредиты в большинстве случаев невелики и призваны решать только острые потребности предпринимателей с нехваткой оборотных средств.

20. Каковы преимущества лизинга и факторинга перед обычным кредитованием мсп?

Выбор оборудования для лизинга всегда обусловливается тем, чем предприниматель занимается или собирается заниматься. Лизинг в большинстве случаев рациональнее покупки оборудования с привлечением кредитных средств:

o Лизинговые платежи полностью относятся на себестоимость продукции.

o Объект лизинга находится на балансе лизингодателя, который уплачивает налог на имущества.

o Лизингодатель либо лизингополучатель имеет право ускоренной амортизации объекта лизинга в том случае, если тот у него на балансе и по окончании срока лизинга лизингополучатель его получает практически по нулевой остаточной стоимости.

o Размер кредитной ставки для лизинговой сделки на уровне инвестиционного кредита, что существенно ниже ставок краткосрочного кредитования.

o Страховку объекта лизинга может оплачивать лизингодатель.

o По окончании срока лизинга лизингополучатель имеет право взять объект лизинга в собственность либо возвратить лизингодателю.

o Гарантируется предоставление доброкачественного оборудования, что предотвратит финансовые потери МП, имеющих недостаточны опыт в этой сфере деятельности.

o Лизинг предполагает кредитование по заранее оговоренной ставке.

20. Каковы преимущества лизинга и факторинга перед обычным кредитованием мсп?

Лизинг — это вид инвестиционной деятельности, при котором лизингодатель (лизинговая компания) приобретает у поставщика оборудование и затем сдает его в аренду за определенную плату, на определенный срок и на определённых условиях лизингополучателю (клиенту) с последующим переходом права собственности лизингополучателю. Лизинг — это способ получения средств на развитие, совмещенный с оптимизацией налогообложения предприятия. Преимущества лизинга:

1) Лизинг не предполагает единовременное привлечение крупных сумм собственных средств для закупки предмета лизинга.

2) Лизинговые платежи распределяются наиболее удобным способом для лизингополучателя и соответствуют срокам, когда компания уже начала получать прибыль от использования предмета лизинга, и он уже окупается.

3) Лизинг позволяет экономить денежные средства за счет налоговых преференций (налог на прибыль, зачет НДС, налог на имущество).

4) График погашения задолженности (график лизинговых платежей) отличается гибкостью. Лизингополучатель не производит выплат до ввода предмета лизинга в эксплуатацию.

5) Предмет лизинга может учитываться либо на балансе лизингодателя, либо на балансе лизингополучателя. Если балансодержателем является лизинговая компания, то лизингополучатель получает возможность улучшить структуру своего баланса, за счет учета предмета лизинга на забалансовых счетах (кредит или прямая закупка этого не позволяют сделать).

6) Также, если предмет лизинга находится, на балансе лизинговой компании, у лизингополучателя отсутствует необходимость переоценки основных фондов (в части предмета лизинга).

7) По окончании срока лизингового договора, лизингополучатель имеет возможность получить предмет лизинга по нулевой стоимости.

8) Договор лизинга составляется, как правило, на 2-3 года, что примерно соответствует сроку окупаемости предмета лизинга. В случае если предметом лизинга является оборудование с большим сроком окупаемости, то договор лизинга может быть заключен и на 5-6 лет. Не все кредитные организации готовы к таким срокам.

9) Получение финансирования через лизинг, значительно проще и намного реже требуется залоговое обеспечение. Так как лизинговая компания будет являться собственником имущества до окончания срока лизинга.

10) Из-за своей простоты, доступности и эффективности лизинг позволяет лизингополучателям поддерживать фонд средств производства в соответствии с современными требованиями рынка, что дает значительные конкурентные преимущества.

Факторинг – финансовая услуга специализированной компании или банка. В общем виде факторинг используется так: поставщик продает товар покупателю, не требуя за него немедленной оплаты. За покупателя этого товара продавцу платит специализированная факторинговая компания или банк, после чего получает долг с покупателя товара. Преимущества факторинга:

1) Отсутствие залога. При заключении договора факторинга банк не требует предоставления залога, открытия расчетных счетов поставщика и его дебиторов в одном из своих отделений, а также не проводит длительной проверки платежеспособности клиента.

2) Снижение рисков компании-поставщика. При факторинге банк берет на себя значительную часть рисков своего клиента, в частности риски ликвидности, кредитные, валютные и процентные риски.

3) Управление дебиторской задолженностью. Важной особенностью факторинга является то, что банк не только осуществляет финансирование поставок в кредит, но и управляет дебиторской задолженностью клиента.