5.2. Формирование, распределение, использование и планирование прибыли

Механизм формирования основных показателей прибыли рассмотрен в п. 5.1. Следует иметь в виду, что размер полученной организацией прибыли во многом зависит от учетной политики предприятия. Закон о бухгалтерском учете и другие нормативные документы предоставляют субъектам хозяйствования право самостоятельно выбирать некоторые методы учета, способные существенно повлиять на формирование финансовых результатов. Действующие нормативные акты допускают следующие методы регулирования прибыли субъектом хозяйствования:

1) изменение стоимостных границ отнесения имущества к основным средствам или к оборотным активам, что влечет за собой изменение суммы текущих затрат и прибыли в связи с различными способами отнесения их на затраты;

2) изменение метода переоценки основных средств путем индексации первоначальной стоимости с использованием среднестатистических коэффициентов пересчета или прямым пересчетом первоначальной стоимости в цены, сложившиеся на дату переоценки на соответствующие виды основных средств. От выбранного метода переоценки основных средств зависят фонд переоценки имущества (добавочный капитал), сумма амортизационных отчислений и как результат – величина прибыли и собственного капитала предприятия;

3) использование метода ускоренной амортизации по активной части основных средств также приводит к увеличению себестоимости продукции и уменьшению суммы прибыли, а следовательно, и налогов на прибыль;

4) применение различных методов оценки нематериальных активов и способов начисления амортизации по ним;

5) выбор метода оценки потребленных производственных запасов (NIFO, FIFO, LIFO);

6) изменение порядка списания затрат по ремонту основных средств на себестоимость продукции (по фактическим затратам или равномерными частями за счет созданного ремонтного фонда);

7) изменение сроков погашения расходов будущих периодов, сокращение которых ведет к росту себестоимости продукции отчетного периода;

8) изменение метода определения прибыли от реализации продукции (по моменту отгрузки продукции или моменту ее оплаты).

Таким образом, учетная политика, формируемая администрацией, открывает большой простор для выбора методологических приемов, способных радикально менять всю картину финансовых результатов и финансового состояния предприятия. При этом важно выбрать оптимальную учетную политику, для чего необходимо определить влияние изменений в учетной политике на сумму брутто-прибыли, налогооблагаемой и чистой прибыли, а также на размер потребляемой и капитализированной прибыли. Для этого в специальной таблице следует отразить уровень перечисленных показателей до и после изменения каждого метода учетной политики субъекта хозяйствования.

Эффективность функционирования предприятия зависит не только от размера получаемой прибыли, но и от характера ее распределения. Порядок ее распределения показан на рис. 5.3. Из рисунка видно, что одна часть прибыли в виде налогов и сборов поступает в бюджет государства и используется на нужды общества, а вторая часть остается в распоряжении предприятия и используется на выплату дивидендов акционерам предприятия, расширение производства, создание резервных фондов и т.д.

Для повышения эффективности производства очень важно, чтобы при распределении прибыли была достигнута оптимальность в удовлетворении интересов государства, предприятия и работников. Государство заинтересовано получить как можно больше прибыли в бюджет. Руководство предприятия стремится направить большую сумму прибыли на расширенное воспроизводство. Работники заинтересованы в повышении их доли в использовании прибыли.

Однако если государство облагает предприятия очень высокими налогами, то это не стимулирует развитие производства, в связи с чем сокращается объем выпуска и реализации продукции и как результат – поступление средств в бюджет. То же может

Рис. 5.3. Общая схема распределения прибыли

произойти, если всю сумму прибыли использовать на выплату дивидендов акционерам предприятия. В этом случае в перспективе уменьшится производство продукции, так как не будут обновляться основные производственные фонды, сократится собственный оборотный капитал, что в конечном итоге может стать причиной банкротства предприятия. Если же уменьшается доля дивидендных выплат в использовании прибыли, то это в свою очередь приводит к снижению инвестиционной привлекательности предприятия. Поэтому на каждом предприятии должен быть найден оптимальный вариант распределения прибыли.

Принципы распределения прибыли можно сформулировать следующим образом:

величина прибыли предприятия, оставшейся в его распоряжении после уплаты налогов, не должна снижать его заинтересованности в росте объема производства и улучшении результатов производственно-хозяйственной и финансовой деятельности;

прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, в первую очередь направляется на накопление, обеспечивающее его дальнейшее развитие, и только в остальной части – на потребление.

При планировании прибыли к распределению следует учесть фактор налогообложения. То есть иногда нужно уменьшать налог на прибыль, не только применяя льготы, но и сокращая объем прибыли.

Большое влияние на сумму налога на прибыль, а соответственно и сумму чистого дохода организации, оказывает налогооблагаемая прибыль. На изменение суммы налогооблагаемой прибыли влияют факторы, формирующие величину общей суммы брутто-прибыли (рис. 5.4). Изменяя эти факторы, можно

Рис. 5.4. Структурно-логическая модель формирования брутто-прибыли

воздействовать на величину налогооблагаемой прибыли, а следовательно, величину чистой прибыли.

Для определения величины налогооблагаемой прибыли необходимо из суммы прибыли отчетного периода до налогообложения вычесть:

изменение величины прибыли в результате корректировки ее для нужд налогообложения (согласно справке, прилагаемой к расчету налога на фактическую прибыль);

доход предприятия от ценных бумаг, долевого участия в совместных предприятиях и других финансовых операций, облагаемый налогом по специальным ставкам и удерживаемый у источника его выплаты;

прибыль, по которой предприятие имеет налоговые льготы в соответствии с действующим налоговым законодательством.

Одним из важнейших экономических показателей, характеризующих конечные результаты деятельности предприятия, является чистая прибыль. Количественно она представляет собой разность между суммой прибыли до налогообложения и суммой внесенных в бюджет налогов из прибыли, экономических санкций и других обязательных платежей предприятия, покрываемых за счет прибыли. Ее величина зависит от факторов изменения прибыли до налогообложения и факторов, определяющих удельный вес чистой прибыли в общей ее сумме, а именно доли налогов, экономических санкций и т.п. (рис. 5.5).

Рис. 5.5. Факторы, влияющие на формирование чистой прибыли

Изыскивая пути увеличения чистой прибыли, организация должна в первую очередь обратить внимание на факторы, отрицательно повлиявшие на формирование величины этой прибыли.

Чистая прибыль используется в соответствии с уставом предприятия. За счет ее осуществляется инвестирование производственного развития, выплачиваются дивиденды акционерам предприятия, создаются резервные и страховые фонды и т.д. При распределении чистой прибыли необходимо добиваться оптимизации пропорций между капитализируемой и потребляемой ее суммой с целью обеспечения:

необходимого объема инвестиций для производственного раз­вития;

необходимой нормы доходности на инвестированный капитал собственникам предприятия.

Факторы, влияющие на пропорции распределения прибыли, делятся на внешние и внутренние.

К числу внешних факторов относятся:

правовые ограничения (ставки налогов на прибыль, процентные отчисления в резервные фонды и др.);

система налоговых льгот при реинвестировании прибыли;

рыночная норма прибыли на инвестируемый капитал, рост которой сопровождается тенденцией повышения доли капитализированной части прибыли, и наоборот, ее снижение обуславливает увеличение доли потребляемой прибыли;

стоимость внешних источников формирования инвестиционных ресурсов (при высоком ее уровне выгоднее использовать прибыль, и наоборот).

К числу внутренних факторов, оказывающих влияние на пропорции в распределении прибыли, можно отнести следующие:

уровень рентабельности предприятия, при низком значении которого и соответственно небольшой сумме распределяемой прибыли большая ее часть идет на создание обязательных фондов и резервов, на выплату дивидендов по привилегированным акциям и т.д.;

наличие в портфеле предприятия высокодоходных инвестиционных проектов, способных обеспечить акционерам высокие доходы в перспективе;

необходимость ускоренного завершения начатых инвести­ци­он­ных проектов;

уровень коэффициента финансового левериджа (соотношение заемного и собственного капитала), который является одним из индикаторов финансового риска и факторов, способствующих увеличению собственного капитала при низкой цене заемных ресурсов. В зависимости от сложившегося соотношения между доходностью бизнеса и ценой заемных ресурсов предприятие может регулировать его уровень, увеличивая или уменьшая долю капитализированной прибыли;

наличие альтернативных внутренних источников формирования инвестиционных ресурсов (амортизационного фонда, выручки от реализации основных средств и финансовых активов и т.п.);

текущая платежеспособность предприятия, при низком уровне которой предприятие должно сокращать потребляемую часть прибыли.

Распределение чистой прибыли – одно из направлений внутрифирменного планирования, значение которого в условиях рыночной экономики возрастает. Порядок распределения и использования прибыли на предприятии фиксируется в уставе предприятия и определяется положением, которое разрабатывается соответствующими подразделениями экономических служб и утверждается руководящим органом предприятия. В соответствии с уставом, предприятия могут составлять сметы расходов, финансируемых из прибыли, либо образовывать фонды специального назначения как фонды накопления (фонд развития производства или фонд производственного и научно-технического развития, фонд социального развития) и фонды потребления (фонд материального поощрения).

Смета расходов, финансируемых из прибыли, включает расходы на развитие производства, социальные нужды трудового коллектива, материальное поощрение работников и благотворительные цели.

К расходам, связанным с развитием производства, относятся затраты на научно-исследовательские, проектные, конструкторские и технологические работы, финансирование разработки и освоения новых видов продукции и технологических процессов, совершенствование технологии и организации производства, модернизацию оборудования, техническое перевооружение и реконструкцию действующего производства, расширение предприятий. В эту же группу расходов включается погашение долгосрочных ссуд банков и процентов по ним. Здесь же планируются затраты на проведение природоохранных мероприятий и др. Взносы предприятий из прибыли в качестве вкладов учредителей в создание уставного капитала других предприятий, средства, перечисляемые союзам, ассоциациям, концернам, в состав которых входит предприятие, также считаются использованием прибыли на развитие.

Распределение прибыли на социальные нужды включает в себя расходы по эксплуатации социально-бытовых объектов, находящихся на балансе предприятия, финансирование строительства объектов непроизводственного назначения, организации и развития подсобного сельского хозяйства, проведения оздоровительных, культурно-массовых мероприятий и т.п.

К затратам на материальное поощрение относятся единовременные выплаты за выполнение особо важных производственных заданий, премии за создание, освоение и внедрение новой техники, расходы на оказание материальной помощи рабочим и служащим, единовременные пособия ветеранам труда, уходящим на пенсию, надбавки к пенсиям, компенсация работникам удорожания стоимости питания в столовых, буфетах предприятия в связи с повышением цен и др.

Дивидендная политика предприятия оказывает большое влияние не только на структуру капитала, но и на инвестиционную привлекательность субъекта хозяйствования. Если дивидендные выплаты достаточно высокие, то это один из признаков того, что предприятие работает успешно и в него выгодно вкладывать капитал. Но если при этом малая доля прибыли направляется на обновление и расширение производства, то ситуация может измениться.

Одним из показателей, характеризующих дивидендную политику, является уровень дивидендного выхода, т.е. удельный вес прибыли, направляемой на выплату дивидендов по обыкновенным акциям.

Существуют два различных подхода в теории дивидендной политики. Первый подход основывается на остаточном принципе: дивиденды выплачиваются после того, как использованы все возможности эффективного реинвестирования прибыли, что предполагает рост их в перспективе. Второй подход вытекает из принципа минимизации риска, когда акционеры предпочитают невысокие дивиденды в текущий момент высоким в перспективе.

Источником выплаты дивидендов могут быть чистая прибыль отчетного периода, нераспределенная прибыль прошлых лет и специальные резервные фонды, созданные для выплаты дивидендов по привилегированным акциям на случай, если предприятие получит недостаточную сумму прибыли или окажется в убытке. Поэтому в некоторых случаях дивидендные выплаты могут превышать сумму полученной прибыли.

Принятие решения о размере дивидендов – непростая задача. С одной стороны, в условиях рынка всегда имеются возможности для участия в новых инвестиционных проектах с целью получения дополнительной прибыли, а с другой – низкие дивиденды приводят к снижению курсовой стоимости акций, которая определяется как отношение суммы дивиденда на одну акцию к рыночной норме дохода (ставке банковского процента по депозитам), что нежелательно для предприятия.

В мировой практике разработаны различные варианты дивидендных выплат по обыкновенным акциям:

1. постоянное процентное распределение прибыли. Предполагает неизменность коэффициента дивидендного выхода, но уровень дивиденда может резко колебаться в зависимости от размера получаемой прибыли;

2. фиксированные дивидендные выплаты независимо от дохода. Предусматривают регулярную выплату неизменного размера дивиденда на одну акцию;

3. выплаты гарантированного минимума и экстра-дивидендов. Гарантируют регулярные фиксированные дивиденды, а в случае успешной деятельности предприятия – экстра-дивиденды;

4. выплаты дивидендов акциями. Акционеры вместо дивидендов получают дополнительный пакет акций, при этом общая величина капитала не изменяется, а на одну акцию падает. В итоге акционеры не получают ничего, кроме возможности продать акции за наличные.

Сумма выплаченных дивидендов зависит от изменения количества выпущенных акций и уровня дивиденда на одну акцию, величину которого в свою очередь можно детализировать по факторам, формирующим величину чистой прибыли. Кроме данных факторов на размере дивидендов по обыкновенным акциям сказывается еще и структура ценных бумаг, выпущенных предприятием. При увеличении удельного веса облигаций и привилегированных акций (более 50 %) риск снижения дохода на обыкновенные акции растет, и наоборот. Осторожные инвесторы обычно не рискуют вкладывать капитал в предприятия с высоким уровнем финансового левериджа.

Планирование прибыли и других финансовых результатов осуществляется с учетом выводов экономического анализа. Главная цель планирования – максимизация доходов, что позволяет обеспечивать финансирование большего объема потребностей предприятия в его развитии. При этом важно исходить из величины чистой прибыли. Задача максимизации чистой прибыли предприятия тесно связана с оптимизацией величины уплачиваемых налогов в рамках действующего законодательства, предотвращением непроизводительных выплат.

Планирование прибыли – составная часть финансового планирования и важный участок финансово-экономической работы на предприятии. Прибыль планируют отдельно по всем видам деятельности предприятия. Это не только облегчает планирование, но и имеет значение для предполагаемой величины налога на прибыль, так как некоторые виды деятельности не облагаются налогом на прибыль, а другие облагаются по повышенным ставкам. В процессе разработки планов по прибыли важно не только учесть все факторы, влияющие на величину возможных финансовых результатов, но и, рассмотрев варианты производственной программы, выбрать обеспечивающий максимальную прибыль.

При относительно стабильных ценах и прогнозируемых условиях хозяйствования прибыль планируется на год в рамках текущего финансового плана. Сложившаяся ситуация крайне затрудняет годовое планирование, и предприятия могут составлять более или менее реальные планы по прибыли в квартальном разрезе. Это необходимо еще и потому, что планирование прибыли «привязано» к расчету авансовых платежей по налогу на прибыль и порядку внесения их в бюджет. Плательщики налога на прибыль заинтересованы в том, чтобы разница между заявленным ими размером авансовых платежей налога и фактическими платежами была минимальной. Однако более важной целью планирования прибыли является определение возможностей предприятия в финансировании своих потребностей.

Объектом планирования являются планируемые элементы балансовой прибыли, главным образом, прибыль от реализации продукции, выполнения работ, оказания услуг. Основой для расчета служит объем производственной программы, который базируется на заказах потребителей и хозяйственных договорах. Существует два традиционных способа планирования прибыли: метод прямого счета и аналитический.

Метод прямого счета наиболее широко распространен в организациях в современных условиях хозяйствования. Он применяется, как правило, при небольшом ассортименте выпускаемой продукции. Выделяют две разновидности метода прямого счета: укрупненный прямой метод планирования и метод поассортиментного планирования прибыли.

Укрупненный прямой метод планирования прибыли применяется, когда легко определить объем реализуемой продукции в ценах и по себестоимости. В наиболее общем виде прибыль – это разница между ценой и себестоимостью, но при расчете плановой величины прибыли необходимо уточнить объем продукции, от реализации которой ожидается эта прибыль. Следует отличать плановый размер прибыли в расчете на товарный выпуск от прибыли, планируемой на объем реализуемой продукции. Прибыль по товарному выпуску планируется на основе сметы затрат на производство и реализацию продукции, определяющей себестоимость товарного выпуска планируемого периода,

П_т.п = Ц_т.п – С_т.п,

где П_т.п – прибыль по товарному выпуску планируемого периода; Ц_т.п – стоимость товарного выпуска планируемого периода в действующих ценах реализации (без налога на добавленную стоимость, акцизов, торговых и сбытовых скидок); С_т.п – полная себестоимость товарной продукции планируемого периода (рассчитана в смете затрат на производство и реализацию продукции).

Прибыль на реализуемую продукцию рассчитывается иначе:

П_р.п = В_р.п – С_р.п,

где П_р.п – планируемая прибыль по продукции, подлежащей реализации в предстоящем периоде; В_р.п – планируемая выручка от реализации продукции в действующих ценах (без налога на добавленную стоимость, акцизов, торговых и сбытовых скидок); С_р.п – полная себестоимость реализуемой в предстоящем периоде продукции.

Исходя из того, что объем реализуемой продукции предстоящего планового периода в натуральном выражении определяется как сумма остатков нереализованной продукции на начало планируемого периода и объема выпуска товарной продукции в течение планируемого периода без остатков готовой продукции, которые не будут реализованы в конце этого периода, то расчет плановой суммы прибыли от реализации продукции примет вид:

П_р.п = П_о1 + П_т.п – П_о2,

где П_р.п – прибыль от реализации продукции в планируемом периоде; П_о1 – прибыль в остатках продукции, не реализованной на начало планируемого периода; П_тп – прибыль по товарной продукции, планируемой к выпуску в предстоящем периоде; П_о2 – прибыль в остатках готовой продукции, которая не будет реализована в конце планируемого периода.

Пример расчета прибыли методом прямого счета. Исходные данные: фирма выпустит в плановом году 30 тыс. ед. готовой продукции; оптовая цена за единицу (без НДС и акцизов) – 15 тыс. руб.; производственная себестоимость по отчету за истекший год – 10 тыс. руб.; в плановом году снижение производственной себестоимости готовой продукции должно составить 5 %; расходы по реализации продукции – 0,5 % реализуемой продукции по производственной себестоимости; остаток готовой продукции на складе и товаров, отгруженных на начало планового года, – 1500 ед., на конец планового года – 500 ед.

Прежде всего, определим остаток готовой продукции и товаров, отгруженных на начало планового года, по производственной себестоимости, учитывая, что эта продукция произведена в отчетном году: 10 тыс. руб.1500 ед. = 15 млн. руб.

Производственная себестоимость единицы продукции в плановом году составит 9,5 тыс. руб. (1095100), тогда объем товарной продукции в плановом году по производственной себестоимости определится в сумме 285 млн. руб. (9,530 000).

Остаток готовой продукции и товаров, отгруженных на конец планового года (считая, что они произведены в плановом году), по производственной себестоимости составит 4750 тыс. руб. (9,5500). Итак, объем реализации продукции по производственной себестоимости в плановом году с учетом переходящих остатков составит 295250 тыс. руб. (1500+28 500 – 4750).

Для того чтобы определить объем реализации этой про­дукции по полной себестоимости, следует исчислить величину расходов по реализации продукции: 295 2500,5/100 = 1476,25 тыс. руб. Следовательно, объем реализации продукции по полной се­бестоимости равен 296 726,25 тыс. руб. (295 250 + 1476,25). Объем реализации в натуральном выражении равен 31 тыс. ед. (1500+30 000 – 500), а в оптовых ценах – 465 млн. руб. (1531 000).

При этих условиях прибыль от реализации продукции в плановом году составит 168273,75 тыс. руб. (465 000 – 296 726,25).

Другая разновидность метода прямого счета – метод поассортиментного планирования прибыли, когда прибыль определяется по каждой ассортиментной позиции. Прибыль суммируется по всем ассортиментным позициям. К полученному результату прибавляется прибыль в остатках готовой продукции, не реализованных на начало планируемого периода. После расчета прибыли от реализации продукции она увеличивается на прибыль от прочей реализации и планируемые внереализационные результаты.

Укрупненный метод прямого счета применим на предприятиях с незначительной номенклатурой выпускаемой продукции. Метод поассортиментного расчета используется при более широком ассортименте, если планируется себестоимость по каждому виду продукции. Главным достоинством метода прямого счета при известных ценах и неизменных затратах в течение планируемого периода является его точность.

Прежде при планировании прибыли метод прямого счета был основным, так как предприятия исходили из однозначно определенного объема реализованной продукции, круга покупателей, фиксированных цен. В условиях скрытой, подавленной формы инфляции цены на потребляемое сырье оставались практически неизменными. Заработная плата и амортизационные отчисления не оказывали такого влияния на себестоимость, как в нынешних условиях. Расчет прибыли был, по существу, производным показателем от объема реализуемой продукции и ее себестоимости. А поскольку каждое предприятие производило установленную ему номенклатуру продукции, то не требовалось альтернативных решений для увеличения массы прибыли.

В современных условиях хозяйствования метод прямого счета можно использовать при планировании прибыли только на очень короткий период времени, пока не изменились цены, зарплата и другие обстоятельства. Это исключает его применение при годовом и перспективном планировании прибыли.

Аналитический метод планирования прибыли применяется при большом ассортименте выпускаемой продукции, а также как дополнение к прямому методу в целях его проверки и контроля. Преимущество этого метода состоит в том, что он позволяет определить влияние отдельных факторов на плановую прибыль. При аналитическом методе прибыль определяется не по каждому виду выпускаемой в предстоящем году продукции, а по всей сравнимой продукции в целом. Сравнимая продукция выпускается в базисном году, который предшествует планируемому, поэтому известны ее фактическая полная себестоимость и объем выпуска.

Исчисление прибыли аналитическим методом состоит из трех последовательных этапов:

а) определение базовой рентабельности как частного от деления ожидаемой прибыли за отчетный год на полную себестоимость сравнимой товарной продукции за тот же период:

где – ожидаемая прибыль; – полная себестоимость товарной продукции базисного года.

б) исчисление объема товарной продукции в плановом периоде по себестоимости отчетного года и определение прибыли на товарную продукцию, исходя из базовой рентабельности;

в) учет влияния на плановую прибыль различных факторов: снижения (повышения) себестоимости сравнимой продукции, повышения качества ее и сортности, изменения ассортимента, цен и т.д.

При этом методе прибыль по несравнимой продукции определяется отдельно.

План по прибыли на следующий год разрабатывается в конце отчетного периода. Поэтому для определения базовой рентабельности используются отчетные данные за истекшее время (обычно – за девять месяцев) и ожидаемое выполнение плана на оставшийся до конца года период (за четвертый квартал).

Прибыль в отчетном периоде принимается в соответствии с уровнем цен, действовавших к концу года. Поэтому если в течение истекшего года происходило изменение цен или ставок налога на добавленную стоимость и акцизов, повлиявшие на сумму прибыли, то они учитываются при определении ожидаемой прибыли за весь отчетный период независимо от времени изменений. Если, например, цены были повышены с 1 ноября отчетного года, то это повышение следует распространить на весь период и до 1 ноября, так как иначе уровень рентабельности отчетного года не сможет служить базовым для планового.

На основе найденного таким образом уровня базовой рентабельности и планируемого объема товарной продукции по себестоимости отчетного года исчисляется прибыль планируемого года с учетом влияния одного фактора – изменения объема сравнимой товарной продукции. Поскольку плановый уровень рентабельности отличается от базового в результате изменения себестоимости, цен, ассортимента, сортности, то на следующем этапе планирования определяется влияние этих факторов на плановую прибыль. Для окончательного расчета плановой прибыли от реализации продукции учитывается прибыль по остаткам готовой продукции и товаров, отгруженных на начало и конец планового года.

Пример расчета прибыли аналитическим методом

1. Определяется базовая рентабельность (отношение ожидаемой прибыли к полной себестоимости сравнимой товарной продукции) (табл. 5.1).

Таблица 5.1

Расчет базовой рентабельности (в тыс. руб.)

Показатели	Итоги за 9 месяцев	План IV квартала		Ожидаемое исполнение за текущий год
1. Сравнимая товарная продукция истекшего года: а) по действующим ценам (без НДС, акцизов) б) по полной себестоимости	900 600	290 210		1190 810
2. Прибыль на объем сравнимой товарной продукции (а – б)	300	80		380
3. Поправки к сумме прибыли в связи с имевшими место в течение года изменениями цен (±) за время с начала года до даты изменения	+15	-		+15
4. Прибыль, принимаемая за базу (стр. 2 + стр. 3)	315	80		395
5. Базовая рентабельность, % ((стр.4100)/стр.16)	52,5	38,1		48,8

2. В данном примере в плановом году предусматривается рост сравнимой товарной продукции на 10 %. Выпуск этой продукции по себестоимости отчетного года составит 891 тыс. руб. (810110/100).

Прибыль по сравнимой товарной продукции в плановом году, исходя из базового уровня рентабельности, будет равна 434,8 тыс. руб. (89148,8/100).

Прибыль на несравнимую товарную продукцию исчисляется прямым счетом. В данном примере несравнимая товарная продукция планируемого года принята по плановой полной себестоимости в сумме 250 тыс. руб., а в действующих ценах (за минусом НДС, акцизов) – 300 тыс. руб. Следовательно, прибыль на несравнимую товарную продукцию в предстоящем году составит 50 тыс. руб. (300 – 250).

3. На третьем этапе расчетов учитывается влияние отдельных факторов на сумму плановой прибыли.

Влияние изменения себестоимости определяется следующим образом. Выпуск сравнимой товарной продукции в плановом году по себестоимости прошлого года исчислен в сумме 891 тыс. руб. Та же сравнимая продукция, но по полной себестоимости предстоящего года определена в сумме 1400 тыс. руб. Отсюда повышение себестоимости сравнимой товарной продукции составит 509 тыс. руб. (1400 – 891), что повлечет снижение плановой прибыли.

Планируемое изменение ассортимента продукции вызывает увеличение или уменьшение плановой прибыли. Для того чтобы определить влияние ассортиментных сдвигов на прибыль, исчисляется удельный вес каждого изделия в общем объеме сравнимой товарной продукции по полной себестоимости в истекшем и плановом году. Затем удельный вес каждого изделия в отчетном и плановом году умножается на отчетную рентабельность этого изделия, принятую на уровне ожидаемого исполнения. Суммы полученных коэффициентов отражают средний уровень рентабельности в истекшем и плановом году. Разница между ними показывает влияние ассортиментных сдвигов на плановую прибыль (табл. 5.2).

Средняя рентабельность в плановом году по сравнению с отчетным годом увеличивается на 0,45 % (35,68 – 35,23). Таким образом, изменение ассортимента продукции в плановом году приведет к росту плановой прибыли на 4,01 тыс. руб. ((8910,45)/100).

На размер плановой прибыли влияет также изменение цен в плановом периоде. Если цены снижаются или увеличиваются, то предполагаемый процент снижения или увеличения следует исчислять от объема соответствующей продукции. Полученная сумма от снижения или увеличения цен повлияет на уменьшение или увеличение планируемой прибыли.

Допустим, в плановом году цены на всю реализуемую товарную продукцию предполагается увеличить на 21 %. Если

Таблица 5.2

Расчет влияния на плановую прибыль изменения ассортимента продукции в плановом году, %

Наименование продукции	Рентабельность в отчетном году по структуре ассортимента продукции в том же году			Рентабельность в отчетном году по структуре ассортимента продукции в плановом году
	Удельный вес в общем объеме сравнимой продукции	Рентабельность	Коэффи­циент (гр.2 гр.3)/100	Удельный вес в общем объеме сравнимой продукции	Рента­бельность	Коэффициент (гр.5 гр.6)/100
1	2	3	4	5	6	7
Материал № 1	16,0	26,0	4,16	17,0	26,0	4,42
Материал № 2	40,0	37,9	15,16	42,0	37,9	15,92
Материал № 3	32,0	40,5	12,96	33,0	40,5	13,37
Материал № 4	12,0	24,6	2,95	8,0	24,6	1,97
И т о г о:	100,0	–	35,23	100,0	–	35,68

планируемый выпуск товарной продукции, исчисленный в ценах, составит 1650 тыс. руб., то только за счет этого фактора будет получено прибыли на сумму 346,5 тыс. руб. ((165021)/100).

Для сводного расчета прибыли (табл. 5.3) следует учесть прибыль в остатках готовой продукции на начало планового года – 120 тыс. руб. и на конец планового года – 210 тыс. руб.

При прямом методе плановая прибыль определяется как общая сумма без выявления конкретных причин, влияющих на ее величину, а при аналитическом методе учитываются факторы, положительно и отрицательно влияющие на прибыль. Прежде всего, плановую прибыль значительно снижает повышение себестоимости (на 509 тыс. руб.), что можно объяснить ростом цен на потребляемые товарно-материальные ценности, повышением оплаты труда и другими факторами.

Прибыль несколько увеличивается (на 4,01 тыс. руб.) в связи с изменением ассортимента производимой продукции в сторону повышения удельного веса наиболее рентабельной продукции. Значительный рост прибыли (на 346,5 тыс. руб.) планируется в связи с предполагаемым увеличением цен на реализуемую продукцию, что обусловлено инфляционными процессами. Поэтому,

Таблица 5.3

Сводный расчет прибыли от реализации продукции, исчисленной аналитическим методом

Показатели	Сумма, тыс. руб.
1. Товарная продукция в плановом году: а) сравнимая товарная продукция по полной себестоимости в отчетном году б) сравнимая товарная продукция по полной себестоимости в плановом году в) снижение прибыли от повышения себестоимости сравнимой продукции (б–а)	891 1400 509
2. Прибыль по сравнимой товарной продукции, исходя из базовой рентабельности	434,8
3. Прибыль по несравнимой товарной продукции в плановом году	50
4. Увеличение прибыли вследствие ассортиментных сдвигов	4,01
5. Увеличение прибыли вследствие роста цен	346,5
6. Прибыль на весь объем товарной продукции в плановом году (стр. 2+стр. 3+стр. 4+стр. 5 – стр. 1в)	326,31
7. Прибыль в остатках готовой продукции на складах и товарах, отгруженных на начало планового года	120
8. Прибыль в остатках готовой продукции на складах и товарах, отгруженных на конец планового года	210
И т о г о: плановая прибыль (стр. 6+7–8)	236,31

несмотря на возрастание прибыли вследствие роста цен, нельзя рассматривать этот фактор как положительный.

Кроме прибыли от реализации товарной продукции в составе валовой прибыли, как отмечено выше, учитываются прибыль от реализации прочей продукции и услуг нетоварного характера, прибыль от реализации основных фондов и другого имущества, а также внереализационные доходы (расходы).

Прибыль от прочей реализации (продукции и услуг подсобного хозяйства, автохозяйств, услуг непромышленного характера – для капитального строительства, капитального ремонта и т.д.) планируется методом прямого счета. Лишь при незначительной доле этой продукции (услуг) прибыль от реализации определяется, исходя из запланированного ее объема в плановом году и рентабельности прошлого года.

Результат от прочей реализации может быть как положительным, так и отрицательным. Допустим, в нашем примере прибыль от прочей реализации планируется в сумме 30 тыс. руб., а убытки – 50 тыс. руб.

Прибыль (убытки) от традиционных статей внереализационных доходов и расходов определяются, как правило, на основе опыта прошлых лет. Что касается таких статей, как доходы от долевого участия в деятельности других предприятий, от сдачи имущества в аренду, дивиденды, проценты по акциям, облигациям и другим ценным бумагам, принадлежащим предприятию, то они планируются в зависимости от прогнозов в развитии предпринимательской деятельности данного хозяйствующего субъекта.

Например, доходы от внереализационных операций планируются в сумме 55 тыс. руб., а расходы от этих операций – в сумме 160 тыс. руб.

Тогда в рассмотренном примере общая сумма прибыли составит 321,31 тыс. руб. (236,31+30+55), а убытков – 210 тыс. руб. (50+160).

Валовая прибыль фирмы определяется в сумме 111,31 тыс. руб. (321,31 – 210).

Кроме изложенных выше способов планирования прибыли существует так называемый метод совмещенного расчета. В этом случае применяются элементы первого и второго способов. Так, стоимость товарной продукции в ценах планового года и по себестоимости истекшего года определяется методом прямого счета, а воздействие на плановую прибыль таких факторов, как изменение себестоимости, повышение качества, изменение ассортимента, цен, и других выявляется с помощью аналитического метода.