В данной работе я разберу несколько коэффициентов финансового анализа.
А именно:
Коэффициент оценки финансовой устойчивости предприятия:
- Коэффициент автономии;
- Коэффициент финансирования;
- Коэффициент задолженности;
- Коэффициент текущей задолженности;
Коэффициент оценки платежеспособности (Ликвидности):
- Коэффициент абсолютной ликвидности;
- Коэффициент промежуточной платежеспособности;
- Коэффициент текущей платежеспособности;
- Общий коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности;
Коэффициент оценки оборачиваемости активов:
- Количество оборотов всех используемых активов;
- Количество оборотов оборотных активов предприятия в рассматриваемом периоде;
- Период оборота всех используемых активов в днях;
- Период оборота оборотных активов в днях;
Коэффициенты оценки оборачиваемости капитала:
- Количество оборотов всего используемого капитала в рассматриваемом период;
- Количество оборотов собственного капитала в рассматриваемом периоде;
- Количество оборотов привлеченного заемного капитала в рассматриваемом периоде;
- Количество оборотов привлеченного финансового (банковского) кредита в рассматриваемом периоде;
Для расчета таких коэффициентов, я буду использовать, Бухгалтерский баланс за 3 года (с 2009 года, по 2011год). (Приложение А)
Показатель рентабельности:
- Рентабельность продаж;
- Рентабельность производственной деятельности;
- Рентабельность производства.
Так же будут рассмотрен: анализ прибыли и выручка предприятия, в том числе по ассортимент.
Для расчета таких коэффициентов, я буду использовать, Отчет о прибылях и убытках за 3 года (с 2009 года, по 2011 год). (Приложение Б)
Коэффициенты оценки финансовой устойчивости предприятия.
Коэффициенты |
2009г. |
2010г. |
2011г. |
Отклонение 2011 к 2009 в % |
Коэффициент автономии (КА) |
0,44 |
0,0011 |
0,0013 |
0,29 |
Коэффициент финансирования (КФ) |
1,24 |
836 |
758 |
61129 |
Коэффициент задолженности (КЗ) |
0,55 |
0,99 |
0,99 |
180 |
Коэффициент текущей задолженности (КТЗ) |
0,27 |
0,49 |
0,49 |
181 |
В 2009 году, коэффициент автономии уже очень низкий, а в последующие годы он продолжает падать, в общей сложности он упал на 0,29%. (Диаграмма 1)
Диаграмма 1.
Коэффициент автономии 2009г.- 2011г.
С каждым годом предприятия все больше берет кредитов, в связи с этим растет коэффициент финансирования, если в 2009г. на 1 единицу собственного капитала заемных средств было привлечено всего 1,24, то к 2011году эта цифра выросла до 758, что составляет 61129%. (Диаграмма 2)
Диаграмма 2.
Коэффициент финансирования 2009г. – 2011г.
Доля заемного капитала на конец 2009 года, составляла чуть больше половины, а именно 0,55%, но в 2010 и 2011 году, она выросла до 0,99% или на 180%.(Диаграмма 3)
Диаграмма 3.
Коэффициент задолженности 2009г. – 2011г.
Так же как и коэффициент задолженности, коэффициент текущей задолженности в 2010 и 2011 годах вырос, по сравнению с 2009 годом, на 181%. (Диаграмма 4)
Диаграмма 4.
Коэффициент текущей задолженности 2009г. – 2011г.
Коэффициент оценки платежеспособности (Ликвидности)
Коэффициенты
|
2009г. |
2010г. |
2011г. |
Отклонение 2011 к 2009 в % |
Коэффициент абсолютной платежеспособности (КАП) |
0,14 |
0,14 |
0,24 |
171 |
Коэффициент промежуточной платежеспособности (КПП) |
0,59 |
0,52 |
0,55 |
93 |
Коэффициент текущей платежеспособности (КТП) |
1,80 |
1,001 |
1,01 |
56 |
Общий коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности (КДКо) |
0,44 |
0,37 |
0,31 |
70 |
В 2009 и 2010 годах, коэффициент абсолютной платежеспособности остается неизменным, а именно 0,14%, в 2011году коэффициент увеличился на 171% и составил 0,24%. (Диаграмма 5)
Диаграмма 5.
Коэффициент абсолютной платежеспособности 2009г. – 2011г.
Коэффициент промежуточной платежеспособности на 2009 год составил 0,59%, в 2010 году он немного упал и составил 0,52%, а в 2011 году снова начал расти, и вырос на 0,55%. (Диаграмма 6)
Диаграмма 6.
Коэффициент промежуточной платежеспособности 2009г. – 2010г.
В 2009 году коэффициент текущей платежеспособности составил 1,80%, это очень хороший показатель, в 2010 году показатель снизился на 1,001%, а в 2011 году, снова повысился до 1,01%. (Диаграмма 7)
Диаграмма 7.
Коэффициент текущей платежеспособности 2009г. – 2010г.
Общий коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности (КДКо):
Общий коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности с каждым годом падает, если в 2009 году он составлял 0,44%, то в 2010 и 2011 годах, он составлял уже 0,37% и 0,31% соответственно. (Диаграмма 8)
Диаграмма 8.
Общий коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности 2009г. – 2010г.
Коэффициент оценки оборачиваемости активов
Коэффициенты |
2009 |
2010 |
2011 |
Отклонение 2011 к 2009 в % |
Количество оборотов всех используемых активов (КО) |
1,3 |
2,038 |
0,9 |
69 |
Количество оборотов активов предприятия в рассматриваемом периоде (КОоа) |
1,3 |
2,039 |
0,9 |
69 |
Период оборотов всех используемых активов а днях (ПОа) |
28 |
18 |
38 |
135 |
Период оборота оборотных активов в днях (ПОоа) |
28 |
18 |
38 |
135 |
Количество оборотов всех используемых активов (КО):
В 2009 году коэффициент составил 1,3%, что очень неплохо, в 2010 году он значительно вырос, до 2,038%, но уже в 2011 году он упал, до 0,9%. (Диаграмма 9)
Диаграмма 9.
Количество оборотов всех используемых активов 2009г. – 2011г.
Количество оборотов активов предприятия в рассматриваемом периоде (КОоа):
Количество оборотов активов предприятия в рассматриваемом периоде, так же как и количество оборотов всех используемых активов в 2009 году составил 1,3% и так же в 2010 он вырос, до 2,038% и упал в 2011 году, до 0,9%. (Диаграмма 10)
Диаграмма 10.
Количество оборотов активов предприятия в рассматриваемом периоде 2009г. – 2011г.
Период оборотов всех используемых активов а днях (ПОа) и Период оборота оборотных активов в днях (ПОоа):
У двух этих коэффициентов одинаковые показатели. В 2009 году показатель составил 28 дней, в 2010 году он упал, до 18, но уже в 2011 году он вырос и составил 38 дней. (Диаграмма 11 и Диаграмма 12)
Диаграмма 11.
Период оборотов всех используемых активов а днях 2009г. – 2010г.
Диаграмма 12.
Период оборота оборотных активов в днях 2009г. - 2011г.
Коэффициент оценки оборачиваемости капитала
Коэффициенты |
2009г. |
2010г. |
2011г. |
Отклонение 2011 к 2009 в % |
Количество оборотов всего используемого капитала в рассматриваемом период (КОк) |
1,3 |
2,038 |
0,9 |
69 |
Количество оборотов собственного капитала в рассматриваемом периоде (КОск) |
2,9 |
1708 |
710 |
24482 |
Количество оборотов привлеченного заемного капитала в рассматриваемом периоде (КОзк) |
2,3 |
2,04 |
9,2 |
400 |
Количество оборотов привлеченного финансового (банковского) кредита в рассматриваемом периоде (КОфк) |
2,3 |
2,04 |
9,2 |
400 |
Количество оборотов всего используемого капитала в рассматриваемом период (КОк):
В 2009 году составил 1,3, а в 2010 году вырос на 0,738 и составил 2,038, в 2011 году показатель упал, до 0,9. (Диаграмма 13)
Диаграмма 13.
Количество оборотов всего используемого капитала в рассматриваемом период 2009г. – 2011г.
Количество оборотов собственного капитала в рассматриваемом периоде (КОск):
В 2009 году показатель составлял всего 2,9, но в 2010 году он вырос, до 1708, в первую очередь это связанно с нераспределенной прибылью, которой на данный период была очень большой, но в 2011 году показатель упал до 710. (Диаграмма 14)
Диаграмма 14.
Количество оборотов собственного капитала в рассматриваемом периоде 2009г. – 2010г.
Количество оборотов привлеченного заемного капитала в рассматриваемом периоде (КОзк) и Количество оборотов привлеченного финансового (банковского) кредита в рассматриваемом периоде (КОфк):
У двух этих коэффициентов показатели одинаковые. В 2009 году показатель составил 2,3, в 2010 году он незначительно упал, до 2,04, а в 2011 году он значительно вырос и составил 9,2, рост по сравнению с 2009 годом составил 400%. (Диаграмма 15 и Диаграмма 16)
Диаграмма 15.
Количество оборотов привлеченного заемного капитала в рассматриваемом периоде 2009г. – 2011г.
Диаграмма 16.
Количество оборотов привлеченного финансового (банковского) кредита в рассматриваемом периоде 2009г. – 2011г.
Анализ прибыли предприятия ООО «Техно Тулз»
-
Наименование показателя
2009г.
2010г.
2011г.
Отклонение
∑
%
Выручка
6987
32437
65179
+32742
201
Себестоимость
2950
15377
29396
+14019
191
Валовая прибыль
4037
17060
35783
+18723
209
Коммерческие расходы
1318
16945
35365
+18420
208
Управленческие расходы
-
-
-
-
-
Прибыль от продаж
2719
115
418
+303
363
Выручка предприятия растет. С 2009 года по 2010 на 25450 тыс. рублей, а к 2011 году на 32742 тыс. рублей, что составляет 201%.
Себестоимость предприятияк 2010 году увеличилась на 12427 тыс. рублей, а к 2011 году возросла на 14019 тыс. рублей, что составляет 191%.
Валовая прибыль растет. К 2010 году по сравнению с 2009 годом возросла на 13023 тыс. рублей, а к 2011 году на 18723 тыс. рублей, что составляет 209%.
Коммерческие расходы возросли к 2010 году на 15627 тыс. рублей, а к 2011 году на 18420 тыс. рублей, что составляет 208%.
Прибыль от продаж в 2010 году снизилась на 2604, а с 2010 до 2011 года выросла на 303 тыс. рублей, что составляет 363%.
Выручка, в том числе по ассортименту за 2009-2011гг. ООО «Техно Тулз»
-
2009
2010
2011
2011 к 2009 в %
Выручка от продаж, тыс. руб.
6987
32437
65179
932
в том числе:
Сверла
1547
10362
19000
1228
Стержни
4532
14394
35968
793
Пластины твердосплавные
908
7681
10211
1124
Прибыль (убыток)
2719
115
418
-15.4
Выручка, в том числе по ассортименту каждый год растет в несколько раз, если в 2009 году выручка составила 6987, то в 2010 и 2011 году она составила, 32437 и 65179 соответственно. Но прибыль неуклонно падает и это связанно в первую очередь с значительным увеличением затрат на коммерческих расходы.
Анализ рентабельности предприятия ООО «Техно Тулз»
Анализ рентабельности предприятия.
-
Показатели рентабельности
2009 год
2010 год
2011 год
2011 - 2009 в %
Рентабельность продаж (Рпродаж)
38,9
0,35
0,64
-6078
Рентабельность производственной деятельности (Р про. деят.)
92
0,7
1,4
-6571
Рентабельность производства (Рпро.)
130
110
120
-108
Рентабельность продаж значительно упала в 2010 году по отношению к 2009 году, а именно на 11114%, а в 2011 году, она подросла на 54%, по отношению к 2010 году. (Диаграмма 17)
Диаграмма 17.
Рентабельность продаж 2009 г.- 2011г.
Рентабельность производственной деятельность так же, как и рентабельность продаж в 2010 году по отношению к 2009 году, сильно упала, а именно на 13142%, но в 2011 году, она начала расти и выросла на 50%. Не значительно, но если смотреть на то, что в 2010 был огромный спад рентабельность, то любое повышение дает плюсы предприятию. (Диаграмма 18)
Диаграмма 18.
Рентабельность производственной деятельности 2009г. – 2011г.
С рентабельностью производства, дела обстают не так плачевно. Спад в 2010 году по отношению к 2009 году, составил всего 118%, а в 2011 он даже подрос на 91%, по отношению к 2010 году. (Диаграмма 19)
Диаграмма 19.
Рентабельность производства 2009г. – 2011г.
Посчитав основные показатели рентабельность, мы можем с уверенностью сказать, что в 2009 году, когда предприятия начинала работать рентабельность была нормальной, но в 2010 году, она резко снизилась. Это напрямую связанно с всемирным финансовом кризисом. В 2011 году же, рентабельность потихоньку начала приходить в норму, стал заметен небольшой рост рентабельности.