Тема 4. Основные макроэкономические процессы и ценообразование

4.1 Ценообразование и денежное обращение.

4.2 Инфляция.

4.3 Государственная политика в области ценообразования.

4.4 Внешнеэкономическое ценообразование.

4.1 Ценообразование и денежное обращение.

Процесс ценообразования связан с денежным обращением по двум направлениям взаимосвязи. Одно направление взаимозависимости можно назвать техническим.

Техническая взаимосвязь ценообразования и денежного обращения означает, что деньги являются внешней формой выражения цены.

Деньги являются наиболее удобной формой выражения цены. Определенная сумма денег символизирует размер ценностных характеристик товара – суммарных затрат на покупку ресурсов (издержек производства) и предельной полезности. Благодаря этому товары получают свойство сопоставимости и способности к обмену.

Другое направление взаимосвязи ценообразования и денежного обращения является сугубо экономическим.

Экономическая взаимосвязь ценообразования и денежного обращения означает, что между этими процессами существует причинно-следственная зависимость.

Данный вопрос является весьма спорным и дискуссионным. В экономической теории нет единой точки зрения по данному поводу. Наиболее популярная современная теория формировалась довольно долго и сегодня не является общепринятой.

Впервые эта тема была поднята в классической школе. При изучении так называемой «революции цен» (долгосрочный рост цен в ХVII веке под влиянием роста денежной массы из-за притока в Европу драгоценных металлов из американских колоний) классики выявили устойчивую прямую взаимосвязь между объемом денежной массы (причина) и уровнем цен (следствие). На основе этого в рамках классической школы появилась количественная теория денег и цен. Эта теория окончательно сформировалась благодаря усилиям Дэвида Рикардо.

Количественная теория денег и цен – раздел классической теории доказывающий, что между объемом денежной массы и уровнем цен всегда существует прямая зависимость.

Позднее, в Х1Х веке, это положение оформилось в виде формул:

Кембриджское уравнение (автор – Альфред Маршалл):

М = PYk, где: М – объем денежной массы;

Р – уровень цен;

Y – количество товарных сделок;

K – коэффициент, показывающий долю наличных денег в активах хозяйственного субъекта (фирмы или потребителя).

Уравнение обмена (автор – Ирвинг Фишер)

MV=PQ, где: М – объем денежной массы;

V – скорость денежного оборота;

P – уровень цен;

Q – объем производства.

Как видно из формул, изменение в левых частях обоих уравнений может повлечь изменение и в правых частях. Если допустить (как Маршалл и Фишер), что объем производства фиксирован (или, хотя бы предсказуем из-за низкой динамики изменений), то, действительно, рост денежной массы должен увеличивать уровень цен.

На основе этой теории классики сформулировали тезисы об абсолютной гибкости цен и «нейтральности денег». Абсолютная гибкость цен означает, что рыночные цены определяются исключительно рыночной конъюнктурой. «Нейтральность денег» следует понимать как невозможность влияния размера денежной массы на реальные экономические показатели (объем производства, размер дохода и т.д.). Невозможность эта как раз и зависит от абсолютной гибкости цен. Если увеличивается денежная масса, то должен увеличиться и спрос, что, в свою очередь, должно привести к росту производства. Но обязательное повышение абсолютно гибких цен нейтрализует рост спроса (согласно Закону спроса). В результате увеличивается только номинальные показатели (объем производства и дохода в ценовом и денежном выражении), реальные же показатели остаются неизменными.

Этот подход господствовал до первой половины ХХ века, т.е. до появления кейнсианской теории. Дж. М. Кейнс, рассматривая экономические процессы в краткосрочном периоде, выявил наличие негибкости цен в результате монополизации рыночной экономики². Поэтому, прямой зависимости между денежной массой и уровнем цен в этом периоде быть не может. Цены могут не реагировать на изменение денежной массы. В результате, не существует и абсолютная «нейтральность денег». В этих условиях денежная масса может напрямую влиять на реальные экономические показатели. Если денежная масса растет, а цены какое-то время не реагируют, то увеличивающийся спрос играет свою стимулирующую роль относительно реальных объемов производства и доходов.

В современных условиях самой популярной теорией является теория неоклассического синтеза (автор Пол Самуэльсон), согласно которой в долгосрочном периоде признается правота сторонников классической количественной теории, а в краткосрочном периоде признается правота кейнсианцев. Заслугой Самуэльсона явилось то, что он открыл внутреннюю непротиворечивость двух этих подходов. Дело в том, классики не дошли до понимания наличия двух периодов на макроэкономическом уровне (как и до выделения микро и макроэкономических уровней вообще). Кейнс же не изучал долгосрочный период вообще.

Тем не менее, в современных условиях существуют теоретические направления, не принимающие кейнсианского подхода ни для какого периода. Например, монетаристы, во главе с Милтоном Фридменом, не признают наличие негибкости цен даже в краткосрочном периоде. Соответственно, они выдвигают понятие «супернейтральности денег», которое надо понимать как невозможность влияния со стороны денежной массы на реальные показатели в любом периоде. По их мнению, цены всегда будут прямо изменяться под влиянием изменения объемов денежной массы.