55. Показатели ликвидности банка: их значение и методы оценки.

на сегодняшний день для расчета пруденциальных нормативов коммерческие банки РК пользуются указаниями «Инструкции о нормативных значениях и методике расчетов пруденциальных нормативов для банков второго уровня» (далее Инструкция), утвержденной 30.09.2005 г. [3]. В данной Инструкции представлен подробный перечень показателей с установленными нормативными значениями и методика их расчета, которые обязательны для исполнения всеми банками второго уровня РК. Так же отдельная глава посвящена коэффициентам ликвидности, описаны их значения и методика расчета. Выбор показателей измерения ликвидности обуславливается, прежде всего, требованиями надзорного органа к оценке риска ликвидности и устойчивости банка.

На сегодняшний день казахстанские коммерческие банки осуществляют оценку своей ликвидности на основе следующих коэффициентов:

• коэффициент текущей ликвидности банка — k4;

• коэффициент срочной ликвидности банка — k4–1, k4–2 и k4–3;

• коэффициент срочной валютной ликвидности — k4–4, k4–5, k4–6. [3, п. 39]

Каждый из этих показателей выполняет свою функцию и показывает, насколько банк ликвиден и платежеспособен на определенный момент времени, насколько банк стабилен и устойчив в условиях рыночной экономики.

Согласно Инструкции КФН НБ РК коэффициент текущей ликвидности банка — k4 рассчитывается путем отношения высоколиквидных активов к обязательствам банка до востребования. Его значение не должно быть меньше 0,3. Данный коэффициент характеризует ликвидность баланса банка на конкретный момент времени. Он меняется каждый день и каждый час, характеризуя запас ликвидных средств на конкретную дату относительно обязательств, которые могут быть одномоментно востребованы всеми кредиторами и инвесторами.

Коэффициент срочной ликвидности k4–1 характеризует в большей степени платежеспособность банка, то есть показывает готовность банка погасить свои обязательства в очень короткие сроки, в особенности это касается возможности приобретения и погашения кредитов и займов на межбанковском рынке. [3] Данный показатель определяется путем отношения высоколиквидных активов к обязательствам со сроком погашения до семи дней. Минимальное значение для коммерческих банков устанавливается на уровне 0,9.

Коэффициенты срочной ликвидности k4–2 и k4–3 оценивают ликвидность как поток, так как охватывают большой промежуток времени. Коэффициент срочной ликвидности k4–2 учитывает ликвидные активы и обязательства со сроком погашения до одного месяца, коэффициент k4–3 — до трех месяцев. Значение нормативов устанавливается на уровне 0,8 и 0,7 соответственно. Выполнение данных нормативов показывает, насколько сбалансированы активы и пассивы банка по суммам и срокам в краткосрочном периоде, насколько грамотно спланирована структура источников и вложений банка, насколько правильно работники банка прогнозируют текущие платежи и поступления.

КФН НБ РК установлены так же коэффициенты срочной валютной ликвидности k4–4, k4–5, k4–6, которые рассчитываются, как и описанные выше показатели срочной ликвидности k4–1, k4–2, k4–3 соответственно, только с учетом активов и обязательств в иностранной валюте. Коэффициенты срочной валютной ликвидности рассчитываются в совокупности по иностранным валютам стран, имеющих суверенный рейтинг не ниже «А» агентства Standard&Poor's или рейтинг аналогичного уровня одного из других рейтинговых агентств, и валюте «Евро», среднемесячный размер обязательств которых за предыдущий отчетный месяц составляет не менее 1 % от среднемесячного размера обязательств банка за предыдущий отчетный месяц. 

Показатели по оценке риска ликвидности и методика их расчета согласно международным стандартам Базель III

Решением создания более эффективных моделей управления банковскими рисками занились международные финансовые организации, в том числе и Базельский комитет по банковскому надзору. В связи с этим, ответной реакцией комитета было принятие в ноябре 2010 г. двух документов — «Базель III: Общие регуляторные подходы к повышению устойчивости банков и банковских систем» и «Базель III: Междунардные стандарты по оценке риска ликвидности, стандартам и мониторингу»

В данных стандартах представлены новые требования по регулированию собственного капитала и банковской ликвидности. Что касается риска ликвидности, то комитетом в документе рассматриваются два показателя по его оценке — показатель ликвидности LCR и показатель чистого стабильного финансирования NSFR и методика их расчета, а так же представлены и описаны инструменты мониторинга.

Первый показатель — показатель ликвидности (Liquidity Coverage Ratio, LCR) вводится с той целью, чтобы банки поддерживали необходимый уровень необремененных высоколиквидных активов, которые легко можно конвертировать в денежные средства для обеспечения потребности банка в ликвидных средствах в течение 30 дней. Имеющиеся в наличии ликвидные активы должны обеспечить банку возможность продолжать свою деятельность, как минимум, в течение одного месяца согласно предложенному стресс-сценарию. Считается, что этого времени будет достаточно для принятия соответствующих мер руководством банка или органом надзора по устранению проблем ликвидности банка, иначе банк будет подвергнут санации или реструктуризации в установленном порядке.

Согласно Базельским рекомендациям данный показатель рассчитывается как соотношение между запасом высоколиквидных активов и чистым оттоком денежных средств за 30 дней. Значение данного показателя должно быть не менее 100 %, т. е. запас ликвидных активов должен, по меньшей мере, быть равным вероятному чистому оттоку денежных средств. Банки и надзорные органы так же должны учитывать возможные несовпадения в сроках поступления и оттока денежных средств и обеспечить достаточность ликвидных активов для покрытия разрывов в денежных потоках на протяжении всего месяца. Обязательное введение данного показателя в коммерческих банках запланировано на 1 января 2015 г.

Данный коэффициент ликвидности остается предметом обсуждения и критики со стороны коммерческих банков. Они полагают, что в период кризиса резервные активы, на которые наложены ограничения реализации, могут значительно обесцениться, что приведет к выбытию этих же активов. [4] Ввод показателя LCR отразиться и на снижении рентабельности банков. Тем не менее, это поможет снизить риск изъятия депозитов и привлечь новых инвесторов.

Другой показатель, представленный в международных стандартах –показатель чистого стабильного финансирования (Net Funding Stability Ratio, NFSR). Он вводиться с целью оценки суммы средне- и долгосрочных стабильных источников финансирования в зависимости от уровня ликвидности фондируемых активов и вероятности возникновения необходимости поиска источников ликвидности в связи с исполнением внебалансовых обязательств. Показатель разработан таким образом, чтобы инвестиционные активы, внебалансовые статьи, секьюритизируемые и другие активы финансировались, по крайней мере, за счет объема стабильных пассивов с точки зрения уровня их ликвидности. Показатель чистого стабильного финансирования направлен на ограничение чрезмерной зависимости от крупных источников финансирования в периоды избытка ликвидности на рынке и способствует более точной оценке риска ликвидности по всем балансовым и внебалансовым статьям. 

В отличие от LCR, измеряющего степень рыночной стрессоустойчивости банков, данный коэффициент нацелен на измерение устойчивости банка в случае кризиса внутри самого банка. [4]

Данный показатель определяется как отношение имеющегося в наличии объема стабильных источников финансирования к необходимому объему стабильного финансирования. Этот показатель должен быть выше отметки 100 %, что будет являться надежным источником финансирования в течение года в ситуации постоянного стресса. Объем такого финансирования, необходимый для определенного банка, зависит от уровня ликвидности различных видов имеющихся активов, внебалансовых статей и видов деятельности, осуществляемых банком. Комитет предполагает, что данный коэффициент должен стать минимальным стандартом с 1 января 2018 г.

Основными недостатками коэффициента эксперты выделяют снижение способности банков предоставлять долгосрочные кредиты из-за сложности поиска долгосрочного рефинансирования на рынках.

роме двух показателей, представленных выше, Комитет обязывает надзорным органам применять следующие показатели, в качестве инструментов мониторинга ликвидности, таких как несовпадение сроков поступлений и платежей согласно условиям контрактов, концентрация финансирования и имеющиеся в наличии необремененные активы.

Согласно базельским рекомендациям расчет и представление результатов данных показателей должен производиться не реже одного раза в месяц. Однако банк должен располагать возможностью производить указанный расчет еженедельно и даже ежедневно при наступлении стрессовых ситуаций, по требованию банковского надзора.

Таким образом, введение Базельским комитетом новых показателей LCR и NSFR по оценке риска ликвидности и инструментов мониторинга смогут обеспечить снижение подверженности коммерческих банков риску ликвидности. Однако высокие значения и чрезмерно большие запасы высоколиквидных активов могут так же привести и к снижению эффективности и прибыльности банковских операций, а, следовательно, к уменьшению доходности коммерческих банков.