Лицензионные вознаграждения.
В практике лицензионной торговли установились следующие виды лицензионных платежей:
-
периодические платежи (процентные отчисления) в течение срока действия лицензионного соглашения — роялти;
твердые (фиксированные) суммы платежей, выплачиваемые единовременно или в рассрочку — паушальные платежи;
периодические платежи (процентные отчисления) в сочетании с первоначальным платежом — комбинированные (смешанные) платежи.
Для определения расчетной цены лицензии при условии выплаты лицензионного вознаграждения в виде роялти необходимо определить базу роялти, ставку роялти и срок действия лицензионного договора (факторы влияющие на формирование цены лицензии).
База роялти- это с чего должны взиматься отчисления
Ставка роялти – размер процента отчислений.
Срок действия договора - период времени, за который рассчитывается объем производства продукции по лицензии для определения размера лицензионного вознаграждения. Этот срок рассчитывается исходя из «жизненного цикла» нововведения и периода его морального старения. Как показывает опыт международной торговли лицензиям, этот период не превышает 10 лет, что обычно соответствует расчетному сроку лицензионного договора.
Вариантов выбора базы роялти может быть несколько:
экономический эффект,
прибыль,
объем реализации в денежном выражении (объем продаж) или натуральных показателях,
стоимость перерабатываемого сырья и т.д.
Ставка роялти.
После выбора базы роялти переходят к определению ставки роялти.
На ставку роялти влияет вид лицензионного договора и сроки:
самая дорогая - полная лицензия, а также исключительная, а наиболее дешевая – простая;
чем больше срок, тем ниже ставка роялти.
Расчетная цена лицензии непосредственно связана со сроком действия лицензионного соглашения, который включает в себя период освоения объекта лицензии и его коммерческого использования. Это, в свою очередь, во многом зависит от специфики объекта лицензии.
Лицензиар заинтересован в увеличении срока действия соглашения, а лицензиат стремится сократить его, чтобы освободиться от выплат роялти и перейти к свободному использованию объекта лицензии.
При продаже патентной лицензии этот срок не должен быть больше срока действия патента. В основе срока действия лицензионного соглашения должен также лежать срок морального старения объекта лицензии.
Достигнутая договоренность о базе роялти, ставке роялти и сроке действия лицензионного соглашения позволяет определить расчетную цену лицензии.
В основном рассматривают три основных подхода расчета цены лицензии в зависимости от выбранных баз роялти
Расчет цены лицензии на основании ставок роялти:
расчет цены лицензии при использовании в качестве роялти стоимости разработки технологии для лицензиата.
расчет цены лицензии при использовании экономического эффекта, прибыли (дохода) как базы роялти.
расчет цены лицензии при использовании цены единицы продукции по лицензии или стоимости произведенной (реализованной) лицензионной продукции как базы роялти:
А)результат реализации объекта лицензии – новая продукция:
Т
Цлиц= ∑ЦедАiρi
i=1
Аi- объем производства продукции по лицензии в i-том году
б) результат реализации объекта лицензии - новая технология:
Т
Цлиц= ∑[(Цед ΔАi+(ΔC±Δki))] ρi
i=1
ΔАi – прирост объема производства продукции лицензии в i-том году
ΔC-экономия лицензиата на текущих издержках производства в i-том году
Δki – экономия (перерасход) лицензиата на капитальных вложениях в i-том году
Если за базу принимается прибыль (доход) от использования объекта лицензии:
Т
Цлиц= ∑ПiViρi
i=1
Пi – дополнительная прибыль с единицы продукции
Vi- объем производства продукции в i-том году
Паушальная форма расчета предусматривает единовременную выплату цены лицензии, которая не зависит от реального объема освоения и коммерческой реализации объекта лицензирования (сумма выплаты оговаривается непосредственно в лицензионном соглашении).
А) для лицензиара:
где
а - банковская процентная ставка
СRi - цена лицензии с учетом ставки роялти
В) для лицензиата
где
b - ставка для кредита лицензиата
СRi - цена лицензии с учетом ставки роялти
При установлении цены лицензии существуют ограничения:
а) для продавца - доход должен быть больше, чем от других способов освоения рынка
б) для покупателя - прибыль должна быть больше, чем прибыль конкурентов с учетом затрат на лицензию
Цели оценки интеллектуальной собственности. Рыночная стоимость объектов интеллектуальной собственности.
Стоимость любого товара (услуги) формируется в результате использования двух основных факторов – труда и капитала (совокупность активов, принадлежащих предприятию, в том числе НМА). Различие понятий «нематериальный актив» и «интеллектуальная собственность»: нематериальным активом является интеллектуальная собственность, отраженная в балансе предприятия. Специфика ведения бухгалтерского учета в Республики Беларусь такова, что зачастую ИС не является НМА, при этом используется в производстве.
Оценка ИС – процесс определения полезности объекта ИС в денежном выражении.
Цели оценки ОИС:
1. Продажа ОИС (лицензирование, полная уступка прав). В этом случае стороны сделки в зависимости от ее условий самостоятельно оценивают ожидаемую выгоду от использования ОИС и в результате переговоров определяют цену.
2. Включение ОИС в уставный капитал организации в виде НМА. Здесь требуется экспертное заключение независимого профессионального оценщика, который и определяет ту стоимость, по которой ОИС вносится в уставный капитал и ставится на баланс.
3. Раздел имущества между владельцами предприятия, выделение из предприятия другого предприятия, слияние/поглощение предприятий. В этом случае определяется весомость ОИС в общей массе активов, с которыми проводят некие операции.
4. Определение суммы налога на имущество при наследовании или дарении. Определяется налогооблагаемая база для соответствующего налога.
5. Страхование ОИС, получение кредита под залог ОИС. В этом случае определяется стоимость ОИС, на базе чего определяют другие условия сделки с ОИС.
6. Расчет компенсации за ущерб, нанесенный фактом нарушения прав на ОИС. Сумма ущерба используется в судебных разбирательствах, связанных с нарушением исключительных прав владельца ОИС.
7. Ликвидация организации.
8. Происходит отчуждение прав на ОИС государством. Это случается при решении задач государственного уровня. Здесь определяют стоимость ОИС для определения размера компенсации владельцу за потерю исключительных прав.
9. Бизнес-план проекта и различного рода финансовое планирование.
Рыночная стоимость объектов интеллектуальной собственности.
Основные виды стоимости ОИС
В идеальном случае стоимость ОИС следует рассматривать как объективную рыночную стоимость.
1. Рыночная стоимость – наиболее вероятная цена, выраженная в денежном эквиваленте, по которой в момент оценки собственность могла бы перейти из рук добровольного продавца в руки добровольного покупателя в результате коммерческой сделки, при условии, что обе стороны действуют расчетливо и без принуждения.
Объективная рыночная стоимость является идеалом оценщика, поэтому всякая оценка должна также быть максимально объективной.
2. Инвестиционная стоимость – стоимость ОИС для конкретного инвестора, имеющего определенные цели и критерии инвестирования. Часто при оценке ОИС в каких-то конкретных целях приходится принимать как данное определенные критерии – срок действия сделки, отдельные ее условия. Поэтому результат оценки для конкретных целей всегда отклоняется от объективной рыночной стоимости на величину влияния этих предопределяющих условий сделки. Чаще всего оценка ведется с ориентиром на такие условия и в результате находится именно инвестиционная стоимость.
3. Балансовая стоимость - стоимость приобретения ОИС за минусом износа. При покупке ОИС в соответствии с действующим бухгалтерским законодательством его стоимость формируется на балансе покупателя как сумма произведенных на его покупку затрат. В этом плане мы имеем полную аналогию с бухгалтерским учетом основных средств. По мере истечения срока службы ОИС часть его стоимости переносится на себестоимость готовой продукции через амортизацию и балансовая стоимость постепенно уменьшается. Стоит отметить, что такие ОИС, как товарный знак не амортизируются, т.к. в результате успешной деятельности организации его ценность только возрастает.
4. Стоимость замещения – стоимость близкого по качествам аналогичного ОИС.
5. Ликвидационная стоимость – денежная сумма, за которую реально можно продать ОИС в короткие сроки (стоимость вынужденной реализации). Она определяется обычно в случае вынужденной ликвидации организации.
Факторы, влияющие на стоимость ОИС
Полный учет различных факторов, повышает точность оценки:
1. Степень охраны, вытекающая из охранного документа.
2. Территория охраны ОИС.
3. Отраслевые финансовые показатели.
4. Показатели риска бизнеса, страны, фирмы, где применяется ОИС.
5.Полнота, доступность и достоверность информации, используемой при оценке. Нередко информация искажается намеренно.
6. Мотивация самого оценщика.
7. Степень научной значимости ОИС.
8. Стадия ЖЦ.
9. Эффективность изобретения.
10. Правило 3х3: средняя из 3 оценок; 3 значащие