Краткосрочная кредиторская и дебиторская задолженность

Кредиторская задолженность(с 01.01.2011 г. стр.1520 гр.1 Бухгалтерского баланса) – это денежные средства, временно привлеченные предприятием, учреждением, организацией и подлежащие возврату соответствующим физическим или юридическим лицам. Обычно кредиторскую задолженность составляют неосуществленные платежи поставщикам за отгруженные товары, неоплаченные налоги, невыплаченная начисленная заработная плата, невнесенные страховые взносы, неоплаченные долги. В рамках краткосрочной задолженности для целей анализа обычно выделяют краткосрочную кредиторскую задолженность (до 31.12.2010 г. стр.620 ф.1), так как она отражает сумму задолженности подлежащую погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты и является определяющей для текущей финансовой устойчивости коммерческой организации.

Дебиторская задолженность(с 01.01.2011 г. стр.1230 гр.1 Бухгалтерского баланса) – это сумма долгов, причитающихся предприятию, от юридических или физических лиц в итоге хозяйственных взаимоотношений с ними. Обычно долги образуются от продаж в кредит. По аналогии с кредиторской задолженностью в рамках дебиторской также выделяют краткосрочную дебиторскую задолженность (до 31.12.2010 г. стр.240 ф.1), так как она отражает сумму задолженности платежи, по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.

При анализе дебиторской и кредиторской задолженность главным аспектом является ее сбалансированность. В идеальном случае соотношение дебиторской и кредиторской задолженности должно быть равно 1, это означает, что вся кредиторская задолженность покрыта дебиторской, то есть предприятие может рассчитаться со своими кредиторами получив все долги от дебиторов. В противном случае для погашения кредиторской задолженности предприятию могут понадобиться прочие источники (оборотные активы), что может отрицательно сказаться на эффективности деятельности компании.

Кроме соотношения, при анализе сбалансированности задолженности компании рассчитывается общее сальдо задолженности:

Сальдо задолженности = Краткоср. деб. задолженность – Краткоср. кред. задолженность

Сальдо задолженности также должно быть положительным для обеспечения финансовой устойчивости организации.

Комплексный анализ финансового состояния коммерческой организации

Комплексный анализ финансового состояния коммерческой организации основан на методике предложенной российскими специалистами Шереметом А. Д. и Сайфулиным Р. С. Основная идея данной методики заключается в том, что финансовое состояние коммерческой организации оценивается на основе рейтингового показателя, который в свою очередь рассчитывается на основании ряда коэффициентов. Указанная методика позволяет с одной стороны однозначно оценить финансовое состояние коммерческой организации, а с другой стороны определить вклад разных факторов.

Финансовая устойчивость (обеспеченность собственными средствами)

Финансовая устойчивость оценивается на основании расчета коэффициента обеспеченности собственными средствами, который отражает какая часть оборотных средств сформирована за счет собственных источников.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами (К_о) определяется как отношение стоимости собственных оборотных средств коммерческой организации к общей стоимости оборотных средств:

Ко	=	Собств. оборотн. средства (стр.490 ф.1 + стр.640 ф.1 + стр.650 ф.1 - стр.190 ф.1)
		Оборотные средства (стр.290 ф.1)

с 01.01.2011 г.

Ко	=	Собств. оборотн. средства (стр.1300 гр.1 + стр.1530 гр.1 + стр.1540 гр.1 - стр.1100 гр.1 Бухгалтерского баланса)
		Оборотные средства (стр.1200 гр.1 Бухгалтерского баланса)

Структура баланса коммерческой организации признается удовлетворительной, если коэффициент обеспеченности собственными средствами на конец анализируемого периода имеет значение более 0,1.

Чем меньше значение коэффициента, тем хуже финансовая устойчивость коммерческой организации.