4. Функции блоков фпг.

Функции банковского блока ФПГ.

В первом десятилетии перестройки банковский сектор очень быстро и заметно оторвался по качеству менеджмента и других способностей от других секторов экономики. В это время промышленность находилась в состоянии спада. Все кривые показателей шли вниз, кроме выдачи кредитов. На внутренние банки группы возлагалось управление финансами, разработка инвестиционной политики группы, разработка системы экономической безопасности группы в целом и управление рисками.

Банки активно участвуют во внутреннем построении всей группы, в первую очередь через разработку внутренних трансфертных цен.

Это является наиболее сложным в связи с отсутствием опыта, но одновременно оптимизация внутренних цен. Это первоочередная задача функционирования всей группы. Решение этой задачи требует высокой квалификации работников финансово-экономического блока. Для работы ФПГ более важно создание выгодных условий для всех участниц группы по размещению и движению их ценных бумаг. Поэтому важно, чтобы банк был финансово крепким, чтобы проводить стратегически правильную инвестиционную политику.

До настоящего времени практически все внутренние банки занимаются долгосрочным кредитованием. Как правило, они укомплектованы штатом специалистов по расчетам: бюджета, инвестициям, ценным бумагам.

На первых парах создание системы ФПГ привлекались консалтинговые организации, как правило, зарубежные главным образом для решения проблем санации организаций, входящих в группу. Проблемные ситуации оказались банки в период дефолта 1998 г., но внутренние банки ФГIГ оказались самыми стойкими.

Главные задачи внутренних банков:

1) аккумулирование финансовых ресурсов;

2) кредитование предприятий самой группы;

3) разработка обоснования, финансирование, организация осуществления инвестиционных программ для всех участников группы.

4) участие в управлении всей группой и отдельных ее участниц (дочек).

Следует иметь в виду, что все ФПГ территориально очень разбросаны. Поэтому главный внутренний банк группы создает сеть дочерних филиалов, а также развивает внутри ФПГ другие финансовые институты (пенсионные фонды, страховые компании). Большинство российских ФПГ - это вертикально - интегрированные комплексы, и только в последние годы началась горизонтальная диверсификация. для наших ФГIГ на первом этапе характерно организационная форма в виде мягкого холдинга с перекрестным владением акциями, с расширением ФГIГ идет как правило, через присоединения поставщиков и смежников.

Индустриальный (производственный) блок в составе ФПГ и его функции. Задачи:

1) достижение роста, натурального объема производства, т.е. рост масштаба производства + ассортимент;

1) управление затратами с целью достижения плановых (нормативных) показателей по издержкам. В некоторых группах эти показатели являются основой построения системы стимулирования персонала. В соответствии с названными задачами, фокусом внимания этого блока является сокращение издержек на производство и повышение конкурентоспособности выпускаемой продукции. Важной задачей является совершенствования организационной структуры предприятия в соответствии с международными тенденциями развития той или иной отрасли.

Направление взаимодействия головной компании ФГГГ с организациями участников.

Главные функции управляющей компании:

1) управление отдельными проектами и участие в управлении предприятиями- участницами;

2) создание прозрачной управленческой системы;

3) анализ рентабельности отдельных структурных подразделений (предприятий - участниц) с целью обоснования их дальнейшей реструктуризации;

4) налаживание комплексного обслуживания экспортно-импортных операций и других мероприятий, касающихся всех подразделений ФПГ;

5) проработка и обоснование инвестиционных проектов и торговых операций;

6) информационное обслуживание участников группы, обеспечение доступной информации;

7) работа по размещению ценных бумаг группы и отдельных организаций членов группы, а также организация вторичного рынка ценных бумаг;

8) координация реализации инвестиционных проектов, особенно если в нем участвует несколько организаций группы и обязательное введение всех проектов, если привлекается иностранный капитал.

Фундаментальные черты современной рыночной экономики - это не столько конкуренция и получение прибыли, а гибкость производства, учет пожеланий потребителя, устойчивость и стабильность экономических позиции, для метаструктур этот путь лежит через диверсификацию.

Многоотраслевые ФПГ образуются и расширяется путем открытия дочерних предприятии, а также путем слияния и поглощения предприятии разных отраслей. Особенность российских ФПГ - это вялость механизма диверсификации. Международные консультанты и эксперты подталкивают государственные органы для участие в этом процессе.

Таким образом, после принятия закона о ФПГ в 1995 г. было создано более 1 00 крупных ФПГ с очень небольшой диверсификацией. Наилучшие результаты показали банковские ФПГ. Это связано с тем, что банку изначально принадлежала активная роль в управлении всей компании, а не только кредитование участников групп.

Многие свойства ФПГ имеют неустойчивый характер, что затрудняет разработку государственной экономической политики по отношению к ним.

Однако создание крупных ФПГ с играло и до сих пор играет роль в мобилизации инвестиций, развитие реальной экономики на новой технической основе, а, следовательно, повышает в целом эффективность использования ресурсов.