Тема 10. Риск в ценообразовании и страхование цен

Вопросы:

1. Сущность и теории риска

2. Риск в определении цен

3. Страхование цен

Вопрос 1.

В условиях рыночной экономики производители и потребители всегда сталкиваются с неопределенностью в оценке рыночной конъюнктуры и с необходимостью выбора в принятии решений.

Фактор риска является сильным стимулом активизации предпринимательской деятельности, рационализации деятельности предприятий, поиска производственных резервов.

В экономической литературе сложилось две теории риска: классическая и неоклассическая.

Согласно классической теории, риск отождествляется с ожиданием потерь, которые всегда могут произойти в результате реализации того или иного решения, то есть риск в этой теории – возможный материальный ущерб.

Согласно неоклассической теории риска, предпринимателю необходимо выбрать тот вариант вложения капитала, в котором колебания прибыли будут наименьшими.

Риск – это ситуативная характеристика деятельности, которая может иметь неопределенный исход и неблагоприятные последствия в случае неуспеха.

Ситуации риска – это ситуации, которые не имеют однозначного исхода или решения, но обязательно требуют выбора одного из нескольких вариантов.

Процесс оценки риска включает в себя 3 этапа:

1. выявление возможных вариантов решения проблемы;

2. определение возможных экономических, моральных и иных последствий, которые могут наступить в результате реализации решений;

3. количественная и качественная оценка риска.

Существуют 3 критерия количественной оценки риска.

Суть первого состоит в том, что решения, выбираемые в ситуации риска, должны, прежде всего, оцениваться с позиции вероятности достижения предполагаемого результата и возможного отклонения от поставленной цели.

Риск может быть трех степеней: 1) допустимый риск, связанный с потерей прибыли в случае нереализации решений; 2) критический риск, связанный с возможностью неполучения прибыли; 3) катастрофический риск, влияющий на платежеспособность фирмы; такой риск является прямой предпосылкой банкротства фирмы.

Второй критерий состоит в том, что лучшим будет то решение, которое в существующих условиях обеспечивает достижение нужного результата при меньших затратах по сравнению с другими вариантами.

Третий критерий заключается в том, что лучшим будет то решение, на реализацию которого затрачивается меньше всего времени.

Важной задачей всех предприятий в условиях неопределенности является снижение риска. Основными методами его сокращения являются следующие:

1. Диверсификация – это метод, направленный на снижение риска путем распределения его между несколькими рискованными вариантами использования средств или получения дохода, результаты которых непосредственно не связаны. Этот метод не может полностью уничтожить риск, но позволяет его значительно сократить, так как повышение риска, например, от покупки одного вида ценных бумаг, перекрывается возможным снижением риска от покупки другого вида ценных бумаг.

2. Объединение риска – метод, направленный на снижение риска путем превращения случайных убытков в относительно небольшие постоянные издержки. Этот метод лежит в основе страхования. Люди, не склонные к риску, готовы отказаться от части дохода, лишь бы избежать риска.

3. Распределение риска – метод, при котором риск вероятного ущерба делится между участниками таким образом, что возможные потери каждого относительно невелики. Именно благодаря этому методу компании имеют возможность финансирования крупных проектов и фундаментальных исследований.