30 Принципы управления денежными потоками.

Основная цель управления денежными потоками состоит в обеспечении финансового равновесия предприятия в процессе его развития путем балансирования объемов поступления и расходования денежных средств и их синхронизации во времени. Управление движения денежных средств основывается на следующих принципов:

Информативная достоверность, т.е. процесс управления должен быть обеспечен необходимой достоверной информацией.

Обеспечения сбалансированности предопределяет сбалансированность денежных потоков предприятия по видам, объемам, временным интервалом и другим существенным характеристикам.

Обеспечение эффективности достигается путем осуществления фин. инвестиций предприятия при наличии свободных денежных средств.

Обеспечение ликвидности производится путем синхронизации положительных и отрицательных денежных потоков в определённом временном интервале.

31 Этапы управления денежными потоками предприятия.

Процесс управления денежными потоками предприятия включает следующие этапы:

1) Обеспечение полного и достоверного учета денежных потоков предприятия и формирование необходимой отчетности. Этот этап призван реализовывать принцип информационной достоверности и для подготовки отчётности о движении денежных средств использует 2 основных метода: косвенный и прямой.

2)Анализ денежных потоков предприятия в предшествующем периоде. Основной целью этого анализа является выявление уровня достаточности формирования денежных средств, эффективности их использования, а также сбалансированности положительного и отрицательного денежных потоков предприятия по объему и времени. Анализ денежного потока предприятия проводятся в несколько стадий:

*Рассматривается динамика объема формирования положительного денежного потока предприятия в разрезе отдельных источников и проводится сравнение его темпов прироста с темпами прироста активов предприятия, объемов производства и реализации продукции.

*Рассматривается динамика объема отрицательного денежного потока и его структуры по направлениям расходования.

*Рассматривается сбалансированность положительного и отрицательного денежных поток по общему объему. Особое внимание уделяется качеству чистого денежного потока. Высокое качество чистого денежного потока достигается ростом чистой прибыли, полученной за счет роста выпуска продукции и снижения ее себестоимости. Низкое качество – за счет увеличения доли чистой прибыли, связанного с ростом цен на продукцию.

*Исследуется синхронность формирования положительного и отрицательного денежных потоков в разрезе отдельных временных интервалов. Здесь же рассматривается динамика остатков денежных активов предприятия. В процессе данного исследования рассчитывается динамика коэф.ликвидности денежного потока предприятия (рассчитываться как отношение суммы положительного валового денежного потока к отрицательному валовому денежному потоку). Коэф. Должен быть не меньше 1

.

*Определяется эффективность денежных потоков предприятия путем расчета коэф. эффективности денежного потока

3) Оптимизация денежных потоков предприятия. Важнейшими задачи, решаемыми в процессе этого этапа, являются:

-Выявление и реализация резервов, позволяющих снизить зависимость предприятия от заемных средств

-Обеспечение полной сбалансированности положительных и отрицательных денежных потоков по времени и по объему.

-Повышение суммы и качества чистого денежного потока.

4)Планирование денежных потоков предприятия в разрезе из видов – осуществляется в форме многовариантных плановых расчетов этих показателей при различных сценариев развития исходных данных.

5) Обеспечение эффективного контроля за денежными потоками предприятия. Объектом такого контроля является:

Выполнение установленных плановых заданий по формированию объема денежных средств и их расходованию по предусмотренным направлениям

Равномерность формирования денежных потоков по времени

Ликвидность денежных потоков и их эффективность.

32 Понятие затрат, расходов и издержек производства организации.

На любом предприятии затраты по экономическому содержанию можно разделить на 3 группы:

Связанные с текущей деятельностью

С инвестиционной деятельностью

Связанные с благотворительностью

Состав, характер и структура этих затрат зависит от разных факторов:

От организационно-правовой формы

От отраслевой принадлежности

От инвестиционной политики предприятия

Затраты – это стоимостная оценка, используемая в процессе производства природных ресурсов, основных фондов, трудовых и денежных ресурсов.

Затраты это ресурсная категория,

это стоимостная категория,

всегда соотносятся с конкретными целями и задачами.

Понятие затраты и издержки производства взаимосвязаны, т.к. отражают одно и тоже - стоимость потребленных ресурсов, однако, понятие затрат шире, чем издержки производства, т.к. затраты связаны с производственной, инвестиционной и соц.сферами.

Понятие издержки связно только с производством, т.е. отражают только те хоз. операции, которые связаны с производством продукции.

Согласно ПБУ 10/99 расходами организации признается :

-уменьшение экономических выгод в результате выбытия активов, денежных средств и иного имущества, и (или) возникновение обязательств. Не относятся к расходам:

- выбытие активов в связи с приобретением или созданием внеоборотных активов,

-выбытие активов связанные с вкладом в УК др.организаций

- приобретение акций и др.ценных бумаг не с целью перепродажи.

-Выбытие активов связаны с выполнением договоров комиссии агентским и иными аналогичными договорами.

-выбытие активов, связанных с предварительной оплатой МПЗ, работ и услуг др.организаций.

-выбытие активов в виде авансов и задатков в счет оплаты МПЗ, иных ценностей, работ и услуг.

-Выбытие активов в погашение кредитов займов полученных организацией.